在股市變化走勢(shì)中，如何把握住起點(diǎn)掌握利潤(rùn)，以及如何把握住賣點(diǎn)鎖定利潤(rùn)，對(duì)于每一個(gè)投資者來(lái)說(shuō)都至關(guān)重要。實(shí)戰(zhàn)操盤時(shí)，分析判斷能力和決策把握能力缺一不可，分析判斷能力能讓投資者正確判斷出股市趨勢(shì)的變化，決策把握能力能讓投資者準(zhǔn)確把握住股價(jià)走勢(shì)的變化。

俗話說(shuō)“沒(méi)有不賺錢的股票，只有賺不到錢的操作”。也就是說(shuō)，任何股票在投資者的手里都可以賺到錢，但并不是隨便地操作就會(huì)賺到錢。這就要求投資者對(duì)買賣點(diǎn)的把握要準(zhǔn)確，只有把買點(diǎn)和賣點(diǎn)的位置判斷清楚，才能將股市當(dāng)做自己的取款機(jī)。

在所有技術(shù)指標(biāo)中，MACD是一個(gè)獨(dú)特的存在，能夠獨(dú)立地分析市場(chǎng)趨勢(shì)，并在交易中扮演著關(guān)鍵角色。作為一個(gè)趨勢(shì)追蹤指標(biāo)，MACD的穩(wěn)定性較高，它能過(guò)濾掉許多無(wú)效信號(hào)，只留下最可靠的買入提示。

此外，MACD 能夠指示出股價(jià)趨勢(shì)是看漲還是看跌，從而避免逆勢(shì)操作的風(fēng)險(xiǎn)。

MACD吸收了移動(dòng)平均線的優(yōu)點(diǎn)。移動(dòng)平均線的買賣交易在趨勢(shì)明顯時(shí)效果很好，但是一旦遇到牛皮盤整行情，移動(dòng)平均線所發(fā)出的信號(hào)就過(guò)于頻繁而且極其不準(zhǔn)確，容易使投資者遭受致命損失。而MACD恰好能做到：

1、在牛皮行情中能夠一定程度上克服移動(dòng)平均線虛假頻繁的欺騙性信號(hào)；

2、在趨勢(shì)行情中能夠最大限度確保移動(dòng)平均線的戰(zhàn)果。

MACD指標(biāo)包含幾個(gè)基本要素，對(duì)于不熟悉的投資者先了解一下：

大家家里的電腦是黑底的，對(duì)應(yīng)的快線DIFF是白色線，慢線DEA是黃色線

金叉：快線DIFF上穿慢線DEA，就是出現(xiàn)紅柱子的第一天

死叉：快線DIFF下穿慢線DEA，就是綠柱子出現(xiàn)的第一天

MACD紅綠柱抄底法：

1、紅柱縮短=股價(jià)即將回調(diào)，對(duì)應(yīng)策略是高拋。其含義是多方的力道正在衰退，雖然目前空方還沒(méi)有占領(lǐng)主導(dǎo)地位，但是隨著多方力道的減弱，空方力道會(huì)增強(qiáng)，所以出局觀望是明智之舉。缺點(diǎn)：經(jīng)常出現(xiàn)偽信號(hào)，紅柱再次加長(zhǎng)，再次進(jìn)入強(qiáng)勢(shì)行情。

2、紅柱加長(zhǎng)=股價(jià)將連續(xù)上漲，對(duì)應(yīng)策略是持有。其含義是多方的力道正在加強(qiáng)，空方毫無(wú)還手之力。

3、綠柱加長(zhǎng)=股價(jià)將連續(xù)下跌，對(duì)應(yīng)策略是空倉(cāng)。其含義是空方的力道正在加強(qiáng)，多方毫無(wú)還手之力。

4、綠柱縮短=股價(jià)將止跌企穩(wěn)，對(duì)應(yīng)策略是中線資金進(jìn)場(chǎng)低吸，一般都可以買在相對(duì)的低位。缺點(diǎn)：經(jīng)常出現(xiàn)偽信號(hào)，綠柱再次加長(zhǎng)，再次進(jìn)入下跌行情。對(duì)應(yīng)策略，破前期低點(diǎn)止損。

5、紅柱翻綠柱=進(jìn)入空頭市場(chǎng)，后期走勢(shì)以跌為主。

6、綠柱翻紅柱=進(jìn)入多頭行情，后期走勢(shì)以漲為主漲。

7、當(dāng)MACD還是綠柱的時(shí)候，且綠柱一天比一天短，即將變成紅柱的時(shí)候買進(jìn)，要求紅柱還沒(méi)有出來(lái)，但是綠柱已經(jīng)縮小的差不多的時(shí)候，其含義是在空方?jīng)]有還手之力的時(shí)候，多方很容易對(duì)這個(gè)股票發(fā)動(dòng)攻擊行情。

為了過(guò)濾偽信號(hào)，必須看前期的上漲和下跌是不是也符合條件，經(jīng)常有正確信號(hào)的才可以操作，同時(shí)必須明確的是本次調(diào)整時(shí)的量能是縮小，基本上處在橫盤小幅度整理的階段最好。

實(shí)戰(zhàn)案例解析：

第一種：上穿零軸紅雙峰

“上穿零軸紅雙峰”形態(tài)往往出現(xiàn)在股價(jià)經(jīng)過(guò)長(zhǎng)時(shí)間低位盤整后。當(dāng)股價(jià)開始企穩(wěn)反彈，并接連出現(xiàn)兩波小幅拉升時(shí)，MACD指標(biāo)線也隨之向上突破零軸，并且在指標(biāo)窗口中形成了兩個(gè)紅柱峰。值得注意的是，這兩個(gè)紅柱峰之間通常不存在綠柱線，或僅有少數(shù)極短的綠柱線。這種技術(shù)形態(tài)的出現(xiàn)，往往預(yù)示著市場(chǎng)格局正在發(fā)生轉(zhuǎn)變。

此前股價(jià)處于低位震蕩，說(shuō)明市場(chǎng)處于一種相對(duì)平衡但缺乏明確方向的狀態(tài)，而隨著股價(jià)反彈帶動(dòng)MACD指標(biāo)線突破零軸，意味著股價(jià)動(dòng)能由弱轉(zhuǎn)強(qiáng)，而連續(xù)兩個(gè)紅柱峰則確認(rèn)了上漲趨勢(shì)的持續(xù)性，同時(shí)也是市場(chǎng)多方力量逐漸占據(jù)主導(dǎo)地位的信號(hào)。由于這種形態(tài)通常出現(xiàn)在行情啟動(dòng)初期，后續(xù)往往還有較大上漲空間。實(shí)際操作中，投資者可以在第二個(gè)紅柱峰出現(xiàn)后的回調(diào)階段擇機(jī)介入，此時(shí)第二個(gè)紅柱峰的高度小于第一個(gè)為佳，表明短期調(diào)整充分，后續(xù)上漲潛力更大。

如圖1-1所示為華潤(rùn)三九（000999）走勢(shì)圖，該股在經(jīng)歷了一段時(shí)間的低位震蕩后形成了“上穿零軸紅雙峰”形態(tài)，且后一個(gè)紅柱峰低于前一個(gè)紅柱峰。這種形態(tài)表明第二波上漲的力度相對(duì)較小，因此在回調(diào)時(shí)買入，不僅可以更接近上升趨勢(shì)的啟動(dòng)點(diǎn)，降低投資風(fēng)險(xiǎn)，還能獲得更大的潛在收益空間。

第二種：起漲前的山堆式蓄勢(shì)

當(dāng)股價(jià)在經(jīng)歷長(zhǎng)時(shí)間的低位震蕩后，主力為把握市場(chǎng)轉(zhuǎn)暖時(shí)機(jī)，往往會(huì)在正式拉升前進(jìn)行短暫吸籌，以積累到足夠的籌碼。這一過(guò)程在MACD指標(biāo)上表現(xiàn)為紅柱面積顯著放大，遠(yuǎn)超過(guò)前期盤整階段的柱狀面積。這種"山堆式蓄勢(shì)"形態(tài)表明有資金在突破位置進(jìn)行實(shí)質(zhì)性買入，為后續(xù)行情奠定基礎(chǔ)。從操作策略看，投資者可以在價(jià)格突破盤整區(qū)間后出現(xiàn)技術(shù)性回踩時(shí)介入，此時(shí)MACD紅柱雖有所縮短但仍保持較大面積，顯示主力資金并未撤離。這種形態(tài)的有效性需要結(jié)合成交量驗(yàn)證，真正的蓄勢(shì)階段應(yīng)該伴隨成交量的溫和放大。

如圖2-1所示為國(guó)民技術(shù)（300077）走勢(shì)圖，股價(jià)在低位盤整后以連續(xù)中小陽(yáng)線成功突破了震蕩區(qū)間的上沿，隨后小幅回落。值得注意的是，在股價(jià)突破上漲的這段過(guò)程中，MACD指標(biāo)窗口中的紅柱線面積呈顯著增大態(tài)勢(shì)，并遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于此前盤整階段的柱線面積，形成了明顯的“山堆式蓄勢(shì)”形態(tài)。這表明了主力此刻正在暗中大力吸籌，為后續(xù)的上漲行情積聚力量，投資者可在股價(jià)回調(diào)時(shí)擇機(jī)入場(chǎng)布局。

第三種：回調(diào)時(shí)紅柱線縮短

在股價(jià)上升過(guò)程中，MACD紅柱持續(xù)縮短表明短期調(diào)整壓力釋放，當(dāng)紅柱接近零軸時(shí)往往意味著調(diào)整接近尾聲。這種形態(tài)的有效性取決于整體趨勢(shì)方向，在明確的上升趨勢(shì)中，紅柱縮短后的再次放大通常預(yù)示著調(diào)整結(jié)束和趨勢(shì)延續(xù)；而在下跌趨勢(shì)中，紅柱縮短可能只是下跌中繼。

投資者運(yùn)用這一信號(hào)時(shí)需要注意兩點(diǎn)：一是價(jià)格必須出現(xiàn)一定幅度的實(shí)際回調(diào)，而非僅指標(biāo)調(diào)整；二是整體成交量應(yīng)在回調(diào)過(guò)程中逐步萎縮，表明拋壓減輕。當(dāng)這兩個(gè)條件滿足時(shí)，紅柱接近零軸的位置往往提供較好的低吸機(jī)會(huì)。

如圖3-1所示為小天鵝（000418）走勢(shì)圖，該股在經(jīng)歷長(zhǎng)期震蕩后，股價(jià)突破了前期階段性高點(diǎn)，小幅拉升后出現(xiàn)回調(diào)。在回調(diào)過(guò)程中，MACD指標(biāo)窗口中的紅柱線也同步從峰值開始迅速縮短，并接近零軸，這意味著空方壓力得到逐漸釋放。此時(shí)，對(duì)于短線投資者而言，這是一個(gè)理想的回調(diào)買入良機(jī)。

同時(shí)，資金管理也是一門不能忽視的學(xué)問(wèn)。尤其是對(duì)于倉(cāng)位：應(yīng)當(dāng)投入多少的問(wèn)題上。

倉(cāng)位往往有兩種界定方式，一種是額定倉(cāng)位，即計(jì)劃在某股上的持股數(shù)量或資金投入總額；另一種是流動(dòng)倉(cāng)位，即倉(cāng)位將有一個(gè)從零到部分滿額直至全額、而后義逐漸減至零的過(guò)程。

對(duì)額定倉(cāng)位的計(jì)算比較簡(jiǎn)單，只需要符合交易者一貫的交易風(fēng)格，并對(duì)報(bào)酬/風(fēng)險(xiǎn)比進(jìn)行評(píng)估后即可確認(rèn)；而對(duì)于流動(dòng)倉(cāng)位的管理則比較復(fù)雜，它需要交易者嚴(yán)格執(zhí)行建倉(cāng)、加倉(cāng)、減倉(cāng)、平倉(cāng)等環(huán)節(jié)上的管理標(biāo)準(zhǔn)，同時(shí)需要交易者具有豐富的交易經(jīng)驗(yàn)。

對(duì)于倉(cāng)位的管理，最簡(jiǎn)單的方法就是：風(fēng)險(xiǎn)大而盈利大時(shí)，持倉(cāng)數(shù)量減少；風(fēng)險(xiǎn)小而盈利大時(shí)，持倉(cāng)數(shù)量增大；做短線交易時(shí)，持倉(cāng)數(shù)量減少；做長(zhǎng)線交易時(shí)，持倉(cāng)數(shù)量視報(bào)酬/風(fēng)險(xiǎn)比而增加；對(duì)于大盤股，持倉(cāng)數(shù)量可以視其他綜合條件而增加；對(duì)于小盤股，持倉(cāng)數(shù)量應(yīng)相對(duì)減少，除非是想坐莊具體到策略上，可分三步走：

其一，根據(jù)大盤性質(zhì)來(lái)確定入市資金：比如，牛市中使用90%的資金，平衡市中使用50%的資金，熊市中使用30%的資金等等。

其二，根據(jù)交易對(duì)象的報(bào)酬/風(fēng)險(xiǎn)比來(lái)確定建倉(cāng)資金-比如對(duì)于個(gè)股，當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)<收益時(shí)可及時(shí)介入，甚至加倉(cāng)；當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)>收益時(shí)不可介入，若有股票應(yīng)考慮減倉(cāng)；當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)=收益時(shí)，沒(méi)有必要進(jìn)場(chǎng)，若有股票可繼續(xù)持股。

其三，根據(jù)交易者的交易風(fēng)格來(lái)控制倉(cāng)位。不同的交易者有不同的交易風(fēng)格，白然就會(huì)看準(zhǔn)不同的交易時(shí)機(jī)進(jìn)行建倉(cāng)、增倉(cāng)、減倉(cāng)、平倉(cāng)等動(dòng)作，于是其流動(dòng)倉(cāng)位就可以得到有效控制。

所謂重倉(cāng)必死。并非說(shuō)重倉(cāng)一次就死，而是說(shuō)，通常重倉(cāng)一定死。原因非常簡(jiǎn)單，操作股市久了，一定遭遇某些極端情況，一次極端行情或者突發(fā)事件，重倉(cāng)交易都有可能導(dǎo)致一半以上本金虧損，甚至是融資爆倉(cāng)。俗語(yǔ)說(shuō)，夜路走多了，早晚會(huì)遇到鬼。日內(nèi)短線能夠在嚴(yán)格控制止損的情況下，偶爾重倉(cāng)，或許能夠接受，然而隔夜重倉(cāng)，絕對(duì)就是自殺的行為。重倉(cāng)就相當(dāng)于你將子彈在一場(chǎng)戰(zhàn)役剛一開始就全部打完了，戰(zhàn)爭(zhēng)還在持續(xù)，但你卻沒(méi)有子彈了，后面大家還如何玩？

操作股市的最重要的目標(biāo)則是盈利、持續(xù)盈利以及最大化盈利。所以，只要是有利可圖的，而同時(shí)將風(fēng)險(xiǎn)管理好的話，就能夠最大化地?cái)U(kuò)大盈利規(guī)模。這與我們大家常見的操作理念：“最小化虧損、最大化盈利”是完全相同的。

最后，好的思維不僅要印在心里，更要轉(zhuǎn)化成正確而有效的實(shí)際行動(dòng)。天下無(wú)難事，只怕有心人，同時(shí)執(zhí)著所表現(xiàn)的是對(duì)勝利的自信，而固執(zhí)所表現(xiàn)的卻是導(dǎo)致失敗的一意孤行。每個(gè)人都經(jīng)歷過(guò)身處十字路口的迷惘，但樂(lè)觀豁達(dá)的人生態(tài)度會(huì)指引你走向正確的人生軌道，直至到達(dá)。即使對(duì)于思想修為境界很高的人來(lái)說(shuō)，人性中貪婪和恐懼的本性還是存在的，只是比普通人隱藏的更深而已，不過(guò)往往在最極端時(shí)刻的那一瞬，如果人性修為的功力達(dá)不到完全控制貪婪恐懼兩大魔性的發(fā)作，那么厄運(yùn)也就無(wú)情的降臨了。所以學(xué)會(huì)自我控制，也就等于控制了成敗的整個(gè)過(guò)程及結(jié)局。

即使遇到挫折失敗，也應(yīng)該以平常心對(duì)待。因?yàn)槭”旧頉](méi)有任何意義，只是人心把失敗看的過(guò)重，也就是所謂的得失心太重罷了。得失心越重，欲望越就大，無(wú)謂的痛苦自然也就多了。不論成敗如何，關(guān)鍵在于活得無(wú)悔。做固然很重要，但只有明白后，再去針對(duì)性的做，才能更有勝算，否則盲目的做，只能一敗涂地。交易的游戲，夢(mèng)境的人生，當(dāng)你游戲交易的同時(shí)，最終交易也將游戲你的一生。

因此，簡(jiǎn)單地做自己，把自己做簡(jiǎn)單，輕松和諧的狀態(tài)和穩(wěn)定持續(xù)地盈利二者是天生的一對(duì)匹配參數(shù)，把握好舍與得的平衡，交易的過(guò)程更加趨向于一種自然；當(dāng)交易系統(tǒng)的構(gòu)建和執(zhí)行處于相對(duì)完善的狀態(tài)，則人和市場(chǎng)的互動(dòng)必處于琴瑟和諧的局面，交易的本質(zhì)更多地是保持人和市場(chǎng)的張弛有度的融合狀態(tài)。外界未變，但境隨心遷、內(nèi)心的體會(huì)卻是另一種悠然心會(huì)的愉悅，如同春華秋實(shí)一般，虧損與等待是付出和收獲的過(guò)程中必然存在的一部分。

就猶如農(nóng)田勞作的耕夫，無(wú)論市場(chǎng)是否給予機(jī)會(huì)，我們依然四季不綴地精耕細(xì)作，就像播下一粒種子等待它的生根、發(fā)芽、開花、結(jié)果，在風(fēng)調(diào)雨順的年份里多一些收成，在旱澇不保的光景里少一些收益或損失。

這就是一個(gè)交易者長(zhǎng)期生存于市場(chǎng)的立身之本。一個(gè)相對(duì)客觀而又完善的認(rèn)知體系，讓你更加容易地認(rèn)識(shí)和接受交易的世界里所發(fā)生的一切，日光之下并無(wú)新事！