《電鰻財經(jīng)》電鰻號/文

信音電子近日宣布以2.2億元溢價對外并購，引發(fā)市場關(guān)注。10月23日晚間，信音電子發(fā)布公告披露，擬將使用2.2億元IPO超募資金收購東莞市國聯(lián)電子有限公司(以下簡稱國聯(lián)電子)80%股權(quán)。

公開資料顯示，信音電子的主營業(yè)務(wù)為連接器的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，公司的連接器產(chǎn)品主要應(yīng)用于筆記本電腦、消費電子和汽車等領(lǐng)域。

2022年至2024年，信音電子營業(yè)收入分別為8.74億元、7.74億元、7.87億元，而歸母凈利潤分別為0.96億元、0.73億元、0.7億元。2025年上半年，該公司營收同比增長11.62%，但歸母凈利潤卻同比下降10.98%。

相關(guān)媒體報道顯示，2023年7月，信音電子登陸A股創(chuàng)業(yè)板，實際募資9.03億元，超募3.11億元。根據(jù)招股書，信音電子IPO募資主要用于擴(kuò)建 58000 萬件連接器項目、建研發(fā)中心項目，分別擬投入募資金額分別為4.54億元、0.57億元，兩個項目的預(yù)定可使用狀態(tài)時間為2024 年 7 月。

公告顯示，2024年、2025年1-5月，標(biāo)的公司國聯(lián)電子分別實現(xiàn)營收12593.42萬元、11907.07萬元，實現(xiàn)凈利潤1630.94萬元、1615.25萬元。

信音電子在公告中稱，上市公司的主營業(yè)務(wù)為連接器的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，連接器產(chǎn)品主要應(yīng)用于筆記本電腦、消費電子和汽車等領(lǐng)域。標(biāo)的公司國聯(lián)電子的主營業(yè)務(wù)為汽車連接器線束的制造、研發(fā)和銷售，下游客戶主要為立訊精密、泰科電子、正業(yè)電子、浙江大華科技等國內(nèi)知名企業(yè)，服務(wù)的終端汽車品牌包括比亞迪、零跑、小米等，已形成長期穩(wěn)定的合作關(guān)系。此次交易有利于雙方整合產(chǎn)品、技術(shù)、市場及客戶、 供應(yīng)鏈等資源，顯著增強(qiáng)上市公司在汽車連接器領(lǐng)域的競爭能力。此次交易完成后，上市公司與標(biāo)的公司在汽車連接器市場可以發(fā)揮協(xié)同效應(yīng)。

根據(jù)北方亞事評估出具的以2025年5月31日為基準(zhǔn)日的評估報告，標(biāo)的公司國聯(lián)電子100%股權(quán)評估值為27,587.00萬元，與標(biāo)的公司所有者權(quán)益的賬面價值6,661.24 萬元相比，評估增值率為314.14%。此次交易完成后，國聯(lián)電子將納入信音電子合并報表范圍，信音電子合并資產(chǎn)負(fù)債表 中將形成一定金額的商譽(yù)。

另一方面，此次交易業(yè)績承諾期間為 2025 年度、2026 年度、2027 年度三個會計年度。業(yè)績承諾方承諾國聯(lián)電子在業(yè)績承諾期內(nèi)各年度(2025 年、2026 年、2027年)實現(xiàn)凈利潤分別不低于2,400 萬元、2,600 萬元、2,900 萬元，同時業(yè)績承諾期內(nèi)累計實現(xiàn)凈利潤總額不低于7,900 萬元。

《電鰻財經(jīng)》將繼續(xù)關(guān)注后續(xù)發(fā)展。