2025年5月，中共中央辦公廳、國務院辦公廳印發(fā)《關于完善中國特色現(xiàn)代企業(yè)制度的意見》，為新時代企業(yè)制度建設提供了綱領性文件，系統(tǒng)勾勒出“以堅持和加強黨的領導為根本，以產(chǎn)權清晰、權責明確、政企分開、管理科學為基礎，以完善公司治理為重點，以改革創(chuàng)新為動力”的清晰框架。作為中國期貨行業(yè)的頭部力量與國有控股的金融上市公司，永安期貨股份有限公司（以下簡稱“永安期貨”）深耕期貨行業(yè)三十余年、邁入資本市場十余年，始終以國家宏觀政策趨勢和資本市場監(jiān)管導向為雙重坐標，以現(xiàn)代化治理為戰(zhàn)略支點，構(gòu)建了兼具國有屬性、金融特質(zhì)和上市規(guī)范的現(xiàn)代化治理體系，為資本市場高質(zhì)量發(fā)展和金融強國建設貢獻永安力量。

“十四五”實踐：“五位一體”構(gòu)筑現(xiàn)代化治理堅實根基“十四五”時期，永安期貨立足國有金融上市公司定位，系統(tǒng)性推進治理體系改革與能力提升，形成了戰(zhàn)略規(guī)劃引領、公司治理升級、價值管理賦能、企業(yè)文化聚力、ESG實踐創(chuàng)新“五位一體”的現(xiàn)代化治理體系。

（一）戰(zhàn)略規(guī)劃引領：以“衍生品投行”為戰(zhàn)略目標，驅(qū)動高質(zhì)量發(fā)展增長極公司

自2005年制定“十一五”戰(zhàn)略規(guī)劃開始，每一個五年規(guī)劃的實施，都是一部“破界”創(chuàng)新史。公司戰(zhàn)略目標實現(xiàn)了從“綜合型期貨公司”到“期貨綜合金融服務提供商”，再到“衍生品綜合金融集團”的跨越變遷?！笆奈濉逼陂g，永安期貨深度研判宏觀政策、產(chǎn)業(yè)變革與市場趨勢，跳出“期貨”框架，創(chuàng)造性提出打造“衍生品投行”的戰(zhàn)略目標，錨定大宗商品投行、大類資產(chǎn)配置、國際業(yè)務排頭兵三大戰(zhàn)略板塊，形成清晰的差異化競爭路徑，逐步實現(xiàn)從“以牌照為中心”到“以客戶為中心”的戰(zhàn)略性轉(zhuǎn)變。“十四五”期間，公司在“衍生品投行”戰(zhàn)略的引領下，于2021年12月正式登陸A股市場，完成幾代永安人的上市夢想。公司凈利潤始終保持在行業(yè)頭部水平，市值穩(wěn)健保持在250億元左右，位列上市期貨公司第一。

（二）公司治理升級：以“五型董事會”為決策中樞，塑造現(xiàn)代化治理格局

規(guī)范透明是現(xiàn)代化治理的核心要義，也是公司實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展的治理密碼。一是堅持黨的領導，把穩(wěn)政治方向。公司黨委堅決扛起管黨治黨政治責任，嚴格落實“黨建入章程”，明確黨委在公司治理中的法定地位，將“把方向、管大局、保落實”的領導作用貫穿公司治理全過程。二是優(yōu)化治理架構(gòu)，重塑治理格局。“十四五”期間，公司從戰(zhàn)略驅(qū)動、高效治理、合規(guī)專業(yè)、陽光監(jiān)督、綠色創(chuàng)新五個維度打造“五型董事會”，持續(xù)提升決策中樞的高效性和科學性。優(yōu)化“三會一層”治理架構(gòu)，及時銜接新公司法和監(jiān)管要求，于2025年12月審議通過《公司章程》修訂議案，取消監(jiān)事會、由董事會審計委員會承接相關監(jiān)督職能，增設職工董事，進一步完善了運轉(zhuǎn)協(xié)調(diào)、高效制衡的現(xiàn)代化治理格局。三是數(shù)智風控護航，筑牢安全底線。公司將“人人都是風險官，事事能過風險關”的風控理念融入公司基因，打造“烽燧·監(jiān)督一張網(wǎng)”全棧式數(shù)智風控平臺，實現(xiàn)全周期風險預警與監(jiān)控，該項目獲評中國人民銀行“金融科技發(fā)展二等獎”?！笆奈濉逼陂g，公司規(guī)范治理水平獲得監(jiān)管部門和行業(yè)協(xié)會的高度認可，連續(xù)15年保持中國證監(jiān)會分類評價最高評級，連續(xù)2年獲評上海證券交易所信息披露評價最高評級A級，多次獲評中國上市公司協(xié)會“董事會最佳實踐案例”“可持續(xù)發(fā)展最佳實踐案例”“董辦最佳實踐案例”“董秘5A評級”等最高等級榮譽。

（三）價值管理賦能：以“投資者為本”為核心理念，共建資本市場良好生態(tài)

“十四五”期間，永安期貨正式邁入A股市場，實現(xiàn)從非上市公眾公司向資本市場主力軍的跨越，持續(xù)深化現(xiàn)代化治理，形成“治理提升—價值增長—市場認可”的良性循環(huán)。一是建立長期穩(wěn)定的投資者回報機制，提升投資者獲得感。公司堅持“以投資者為本”的核心理念，將投資者回報作為衡量價值創(chuàng)造的重要標準。從新三板到主板，公司累計分紅超17億元，其中，主板上市以來公司累計分紅超10億元，占上市融資金額的近40%，公司每年度現(xiàn)金分紅均占當年歸母凈利潤的30%以上，并且自2023年以來連續(xù)開展中期分紅。特別是2025年實施股份回購用于注銷，直接提高每股收益，向市場傳遞出管理層對未來發(fā)展充滿信心的強烈信號。二是構(gòu)建開放、透明、互動的投資者關系管理體系，強化價值認同與市場信心。公司在合規(guī)披露的基礎上，暢通投資者互動渠道，利用官網(wǎng)、官微、社交媒體、“上證e互動”及各類會議活動，搭建全方位溝通網(wǎng)絡，及時回應投資者關切。公司連續(xù)兩年主動披露“提質(zhì)增效重回報”行動方案，系統(tǒng)性地向資本市場傳遞公司的經(jīng)營狀況與戰(zhàn)略價值。“十四五”期間，永安期貨通過一系列積極舉措，切實增強投資者獲得感，這也是夯實公司內(nèi)在價值、支撐市值健康增長的堅實基石。

（四）企業(yè)文化聚力：以“文化+品牌”為價值內(nèi)核，凝聚現(xiàn)代化治理向心力

“十四五”期間恰逢公司成立三十周年，永安期貨積極踐行中國特色金融文化，深刻總結(jié)期貨行業(yè)文化和實踐經(jīng)驗，提煉價值內(nèi)核，全面迭代煥新企業(yè)文化，提出“金融向善、期貨向?qū)崱钡氖姑?，“客戶好、永安好，好永安、好客戶”的?jīng)營宗旨和“守正、求新、人本、生態(tài)”的核心價值觀，構(gòu)建融合“黨建文化、廉潔文化、合規(guī)文化、人才文化、家文化”為一體的文化矩陣。聚焦“以客戶為中心”重大改革，迭代發(fā)布“永動企航”產(chǎn)業(yè)服務品牌、“永安財富、衍生幸?！必敻环掌放啤ⅰ坝懒⒊鳖^、安行致遠”ESG品牌、“同心同樂永安家”工會品牌等一系列品牌，推出行業(yè)首個金融投教IP“安仔”及企業(yè)主題曲《立潮頭 期未來》，成功舉辦首屆“永安日”活動，將文化基因、品牌理念與行業(yè)特色深度融合，為現(xiàn)代化治理體系注入了靈魂。

（五）ESG創(chuàng)新實踐：以行業(yè)首個“ESG品牌”重塑可持續(xù)發(fā)展價值理念

“十四五”期間，公司以ESG治理為現(xiàn)代化治理的突破口，將可持續(xù)發(fā)展理念深度融入公司戰(zhàn)略與運營體系，構(gòu)建起與資本市場價值認同相匹配的治理新范式。一是重塑ESG治理架構(gòu)，完善現(xiàn)代化治理體系。公司將董事會“戰(zhàn)略發(fā)展委員會”升級為“戰(zhàn)略與可持續(xù)發(fā)展委員會”，持續(xù)優(yōu)化ESG治理架構(gòu)、完善制度體系、規(guī)范信披流程，首批發(fā)布可持續(xù)發(fā)展報告，ESG治理能力實現(xiàn)了有效提升。二是發(fā)布行業(yè)首個ESG品牌，引領現(xiàn)代化治理價值導向。作為行業(yè)ESG實踐的“先行者”，公司基于三十年社會責任積淀，創(chuàng)新推出“永立潮頭、安行致遠”ESG品牌，明確三大維度目標：環(huán)境維度錨定服務向新、運營向綠，社會維度堅持金融向善、期貨向?qū)崳卫砭S度追求經(jīng)營向穩(wěn)、價值向遠，致力成為一家受人尊敬的頭部上市期貨公司。ESG治理體系與品牌建設的協(xié)同推進，不僅為公司可持續(xù)發(fā)展提供了行動指南，更推動公司現(xiàn)代化治理邁向“價值共生”，為構(gòu)建具有國際競爭力的頭部上市期貨公司注入持久動力。

“十五五”展望：“三維躍升”邁向一流衍生品投行新征程永安期貨歷經(jīng)三十余年春華秋實，已站在“二次創(chuàng)業(yè)”的新起點。展望“十五五”，公司將以高度的政治責任感和歷史使命感，借助“戰(zhàn)略躍升、治理躍升、價值躍升”三維發(fā)力，努力實現(xiàn)質(zhì)的有效提升和量的合理增長，闊步邁向一流衍生品投行新征程。

（一）戰(zhàn)略躍升：“以客戶為中心”重大改革，驅(qū)動“一流衍生品投行”建設

展望“十五五”，公司將“以客戶為中心”重大改革嵌入現(xiàn)代化治理全鏈條，驅(qū)動全局性、深層次的戰(zhàn)略躍升，實現(xiàn)公司質(zhì)量變革、效率變革、動力變革。一個戰(zhàn)略目標是全力打造“一流衍生品投行”，實現(xiàn)國內(nèi)“真一流”、國際“爭一流”，在業(yè)務牌照、展業(yè)區(qū)域、資金規(guī)模等方面取得持續(xù)突破。三個戰(zhàn)略定位是全面推進“產(chǎn)業(yè)鏈風險管家、衍生品資產(chǎn)配置行家、跨境綜合金融服務專家”。產(chǎn)業(yè)鏈風險管家將基于產(chǎn)業(yè)鏈、供應鏈精細化管理需求，提供貫穿“現(xiàn)貨+期貨”“場內(nèi)+場外”的“一站式”解決方案，將產(chǎn)業(yè)服務品牌“永動企航”打造成為行業(yè)首個聚焦實體企業(yè)的綜合化、數(shù)智化、國際化產(chǎn)業(yè)鏈服務品牌。衍生品資產(chǎn)配置行家將發(fā)揮期貨及衍生品交易的特色，構(gòu)建“好客戶、好產(chǎn)品、好服務”財富生態(tài)，塑造和深化“永安財富 衍生幸福”品牌形象。跨境綜合金融服務專家將基于全球衍生品投資與國際資源配置需求，通過人財撬動、跨境聯(lián)動、產(chǎn)融帶動、數(shù)智驅(qū)動“四驅(qū)發(fā)展”模式，打響“私募出海找永安、全球資配找永安、產(chǎn)業(yè)跨境找永安”品牌。

（二）治理躍升：夯實“四大支柱”，打造高效敏捷的現(xiàn)代化治理新格局

展望“十五五”，永安期貨將夯實黨建引領、治理優(yōu)化、人才建設、大監(jiān)督體系“四大支柱”，推動公司現(xiàn)代化治理向“高效敏捷”躍升。一是強化黨建引領，確保黨組織在發(fā)展中“把方向、管大局、保落實”的領導核心和政治核心作用。深化黨建與公司治理深度融合，完善“雙向進入、交叉任職”領導體制，強化黨組織在戰(zhàn)略決策、選人用人和重大風險防控中的領導作用，將黨的領導嵌入公司治理各環(huán)節(jié)。二是優(yōu)化治理架構(gòu)，完善“三會一層”運行機制，加強“五型董事會”建設，健全董事履職保障體系，強化獨立董事專業(yè)監(jiān)督與戰(zhàn)略決策參與深度，激活職工董事橋梁紐帶作用，構(gòu)建權責清晰、運轉(zhuǎn)順暢、制衡有力的現(xiàn)代化治理新格局。三是完善組織保障，加強賦能型人才梯隊、敏捷型組織結(jié)構(gòu)、共創(chuàng)型激勵與約束機制的人力資源管理體系建設，構(gòu)建支撐戰(zhàn)略落地的永安人才金字塔。四是深化“大監(jiān)督體系”建設，全力筑牢監(jiān)督機制、專業(yè)人才、數(shù)智科技、內(nèi)生思想“四大防線”，高標準落實除險保安要求，將全模塊、全流程的數(shù)據(jù)和節(jié)點納入“烽燧·監(jiān)督一張網(wǎng)”全面風險管理平臺，運用金融科技提升風險控制的智能化、穿透化水平，在堅守安全底線與激發(fā)發(fā)展活力的辯證統(tǒng)一中，探索可復制、可推廣的“永安經(jīng)驗”。

（三）價值躍升：構(gòu)建可持續(xù)發(fā)展生態(tài)，實現(xiàn)公司價值與社會價值雙向奔赴

展望“十五五”，永安期貨將錨定長期價值坐標，以“投資者回報”強化市場價值認同，以“ESG治理”重構(gòu)可持續(xù)發(fā)展生態(tài)，實現(xiàn)公司價值與社會價值的雙向奔赴。一是打造優(yōu)質(zhì)上市公司形象，完善兼具前瞻性、系統(tǒng)性、靈活性、合規(guī)性的資本補充機制，積極借助股份回購、戰(zhàn)略投資等市場化資本運作手段，優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)、增厚核心資產(chǎn)，夯實長期價值根基。建立常態(tài)化投資者回報機制，以更穩(wěn)定、可預期的分紅和持續(xù)的價值成長回饋投資者信任，實現(xiàn)經(jīng)濟效益和社會效益的和諧統(tǒng)一。二是持續(xù)踐行“永立潮頭、安行致遠”ESG品牌承諾，落實“服務向新、運營向綠”“金融向善、期貨向?qū)崱薄敖?jīng)營向穩(wěn)、價值向遠”三大維度的目標；積極探索碳金融，將ESG因素納入投資研究與風險管理體系，關注全球碳市場發(fā)展，探索為企業(yè)和投資者提供碳交易、碳資產(chǎn)管理和ESG主題投資產(chǎn)品等相關服務，為企業(yè)和機構(gòu)投資者提供綠色金融解決方案。從“十四五”的筑基深耕到“十五五”的戰(zhàn)略躍升，永安期貨的現(xiàn)代化治理之路，是一條始終與時代同頻、與國家戰(zhàn)略共振、與市場共進的創(chuàng)新之路、責任之路。

三十載櫛風沐雨。永安期貨以戰(zhàn)略規(guī)劃明方向、以公司治理固根基、以價值管理建生態(tài)、以企業(yè)文化聚人心、以ESG實踐傳價值，構(gòu)建起經(jīng)得起市場檢驗、具有行業(yè)標桿意義的現(xiàn)代化治理體系。展望未來，公司將始終堅守“金融向善、期貨向?qū)崱笔姑詰?zhàn)略躍升、治理躍升和價值躍升驅(qū)動現(xiàn)代化治理引擎，持續(xù)提升核心競爭力與綜合服務能力，在全球化競爭中展現(xiàn)中國期貨公司的專業(yè)素養(yǎng)與責任擔當，為中國資本市場高質(zhì)量發(fā)展和國家戰(zhàn)略落地實施貢獻更多永安力量。

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