作者｜Hayward

原創(chuàng)首發(fā)｜藍(lán)字計(jì)劃

AI to C，阿里終于下場(chǎng)了。

11月17日，阿里把通義App全面改版為“千問(wèn)”，直接把產(chǎn)品定位寫(xiě)得清清楚楚——“阿里最強(qiáng)大模型官方AI助手”“個(gè)人AI生活入口”。

緊接著11月25日財(cái)報(bào)會(huì)上，阿里CEO吳泳銘再次強(qiáng)調(diào)：阿里會(huì)在AI to B和AI to C兩條線同時(shí)發(fā)力。尤其是C端，強(qiáng)調(diào)要做“AI原生超級(jí)應(yīng)用”，把AI從企業(yè)工具推向每一個(gè)普通人。

從AI布局看，阿里幾乎是全球獨(dú)有的布局全產(chǎn)業(yè)鏈的企業(yè)。

基礎(chǔ)設(shè)施層，芯片涵蓋CPU、AI、Soc，算力有阿里云；模型層，Qwen風(fēng)頭無(wú)雙，前段時(shí)間在大模型炒股競(jìng)賽中不落下風(fēng)；應(yīng)用層面，有夸克、靈光、千問(wèn)一眾新銳App，在營(yíng)銷上也下了大力氣。

今年7月，黃仁勛表?yè)P(yáng)DeepSeek、Qwen和Kimi三款大模型，稱它們“非常出色”。而早在5月的英偉達(dá)財(cái)報(bào)電話會(huì)上，他還專門夸過(guò)，來(lái)自中國(guó)Qwen和DeepSeek是開(kāi)源AI模型之中最好的。

以至于有評(píng)價(jià)認(rèn)為，AI領(lǐng)域“西谷歌、東阿里”，后者在國(guó)際上可以和巨頭扳扳手腕。

客觀來(lái)看，近年阿里的確在AI領(lǐng)域接連取得一系列突破，但過(guò)于夸張的評(píng)價(jià)只會(huì)帶來(lái)捧殺。

比如最關(guān)鍵的應(yīng)用層面，阿里表現(xiàn)過(guò)于溫吞，在toC應(yīng)用上甚至有點(diǎn)克制。

過(guò)去很長(zhǎng)一段時(shí)間，阿里的Qwen大模型更像是B端生產(chǎn)力工具：“生意管家”幫商家寫(xiě)文案、算數(shù)據(jù)；阿里媽媽的“全站推”自動(dòng)選品。C端應(yīng)用中，夸克、通義長(zhǎng)期被豆包、元寶等壓制。

技術(shù)領(lǐng)先、布局最廣，阿里顯然不希望在toC領(lǐng)域掉隊(duì)。畢竟，誰(shuí)最接近用戶，就會(huì)天然掌握流量、掌握話語(yǔ)權(quán)。所以，AItoC之戰(zhàn)，阿里必須要打，千問(wèn)就是標(biāo)志。

但在“西谷歌東阿里”之前，阿里要先翻過(guò)字節(jié)這座大山。

千問(wèn)撞上“守門員”豆包

11月17日，阿里發(fā)布新版的“千問(wèn)”App后，僅僅過(guò)了一周，應(yīng)用的下載量就突破1000萬(wàn)，刷新了ChatGPT、Sora、DeepSeek的記錄，成為增長(zhǎng)最快的AI應(yīng)用。

千問(wèn)App的定位更加純粹，目標(biāo)也更加簡(jiǎn)單粗暴：要做中國(guó)版的ChatGPT。

在新版的千問(wèn)App中，阿里一上來(lái)就直接給了最好的。App默認(rèn)搭載Qwen3大模型，用戶可切換至阿里最強(qiáng)模型Qwen3-Max，這也是阿里的AI應(yīng)用首次接入自家性能最強(qiáng)的大模型。

鋒芒所指，正是字節(jié)的豆包。

QuestMobile數(shù)據(jù)顯示，2025年9月豆包月活達(dá)到1.72億，超過(guò)DeepSeek，成為中國(guó)AI應(yīng)用的絕對(duì)頭部。

而且，豆包的核心優(yōu)勢(shì)，除了本來(lái)就有非常強(qiáng)悍的模型性能，比如256K超長(zhǎng)上下文、極低的幻覺(jué)率、出色且快速迭代的多模態(tài)能力外，還有“場(chǎng)景”和“流量”這兩大殺手锏。

在豆包誕生之初，就已經(jīng)存在了抖音這一巨無(wú)霸級(jí)別的短視頻內(nèi)容場(chǎng)景。

在抖音里，用戶有瀏覽視頻的需求場(chǎng)景，于是才有了豆包的AI總結(jié)、AI彈幕、私信AI分身；創(chuàng)作者有了內(nèi)容創(chuàng)作的需求場(chǎng)景，于是才有了輸入關(guān)鍵詞自動(dòng)生成短視頻文案、標(biāo)題、腳本，和用戶上傳照片生成藝術(shù)風(fēng)格視頻封面等等。

另一方面，字節(jié)利用抖音給豆包“流量輸血”，相當(dāng)于有6-7億級(jí)別的日活可以精準(zhǔn)觸達(dá)，這種體量的輸血能力，縱觀整個(gè)中國(guó)AI市場(chǎng)，也只有手持抖音的字節(jié)能實(shí)現(xiàn)。

這也是抖音和豆包能夠?qū)崿F(xiàn)良好正循環(huán)的核心原因：日活7億的超級(jí)入口為豆包帶來(lái)億級(jí)新增用戶，AI生成的優(yōu)質(zhì)內(nèi)容回流至抖音，豐富平臺(tái)內(nèi)容池，提升用戶停留時(shí)長(zhǎng)。

可以說(shuō)，豆包是一個(gè)已經(jīng)跑通邏輯的恐怖對(duì)手，而現(xiàn)在阿里千問(wèn)App要做的，是從豆包手中搶走一部分的用戶。

做了那么多年B端都好好的，突然又要踏進(jìn)C端的賽道，還要向“大象”級(jí)別的對(duì)手豆包發(fā)起沖鋒。

這步棋，真的走對(duì)了么？

阿里沒(méi)得選。這步棋背后的終極關(guān)鍵，是流量入口。

舊帝國(guó)的流量未竟之夢(mèng)

阿里之所以如此重視AItoC，其背后，是十多年未能解決的“流量焦慮”。

對(duì)于電商而言，流量就是氧氣。流量*轉(zhuǎn)化=GMV，是電商的基本盤。

在過(guò)去，阿里曾多次試圖構(gòu)建超級(jí)入口，并且多次與巨頭開(kāi)戰(zhàn)，但結(jié)果都不樂(lè)觀。來(lái)往挑戰(zhàn)微信失敗；支付寶做社交沒(méi)能成氣候；釘釘雖然成功，但是企業(yè)級(jí)場(chǎng)景，并非超級(jí)入口。

這次在AI時(shí)代，阿里希望拋下過(guò)去所有包袱，借助AI應(yīng)用入口構(gòu)建起一個(gè)“大一統(tǒng)”的超級(jí)入口，為電商、酒旅、外賣等各種消費(fèi)應(yīng)用接上“流量底座”。

一個(gè)不容忽視的背景是，抖音、微信這兩個(gè)中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)最大的流量池不斷擴(kuò)張，字節(jié)和騰訊的業(yè)務(wù)也開(kāi)始向AI、電商等腹地縱深推進(jìn)，黃金流量逐漸在各自的生態(tài)系統(tǒng)內(nèi)閉環(huán)流通。

對(duì)阿里來(lái)說(shuō)，想再?gòu)膭e人手里買流量，搞自己的電商和AI，會(huì)也越來(lái)越難。

抖音7億DAU、日均使用時(shí)長(zhǎng)1.5小時(shí)；視頻號(hào)DAU超5億，背靠10億微信用戶；

甚至“紅果短劇”這種新玩家，月活都沖到2.36億。流量巨頭在內(nèi)部?jī)?yōu)先轉(zhuǎn)化——抖音電商和視頻號(hào)電商都在崛起，豆包和元寶也逐漸站穩(wěn)to C應(yīng)用的頭部位置。

與此同時(shí)，抖音電商的增長(zhǎng)勢(shì)頭可謂強(qiáng)勁：今年全年GMV將突破4萬(wàn)億，逼近拼多多；

有分析稱，淘寶支付GMV在6萬(wàn)億元的體量。如果雙方都保持目前的增速，要不了幾年就會(huì)被趕上。

騰訊也沒(méi)閑著。視頻號(hào)GMV去年突破1000億，有機(jī)構(gòu)估算目標(biāo)指向3000億——上一個(gè)從千億做到萬(wàn)億的，是拼多多，只用了兩年多。

商業(yè)競(jìng)爭(zhēng)很殘酷，尤其隨著兩大超級(jí)流量池不斷擴(kuò)張邊界，業(yè)務(wù)上呈現(xiàn)犬牙交錯(cuò)態(tài)勢(shì)，這場(chǎng)游戲的邊界也逐漸模糊，變成了一場(chǎng)無(wú)限戰(zhàn)爭(zhēng)。尤其對(duì)阿里而言，昔日流量交易的合作伙伴，現(xiàn)在都成了多領(lǐng)域的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手。

在新版圖中撕開(kāi)一條新流量入口，阿里不能輸，也輸不起。

于是，阿里決定兩線作戰(zhàn)：

一條戰(zhàn)線是淘寶閃購(gòu)，哪怕外賣是互聯(lián)網(wǎng)中最差的生意模型，也要一年燒500億元，搶高頻消費(fèi)入口；

另一條是押注AI，在基礎(chǔ)層、模型層、應(yīng)用層全產(chǎn)業(yè)鏈布局，尤其試圖在AI toC上，打開(kāi)一個(gè)全新入口。

但問(wèn)題回到那句老話：這一次，阿里能成功嗎？

爭(zhēng)搶AItoC“新船票”

這場(chǎng)戰(zhàn)爭(zhēng)，阿里有錢有技術(shù)有決心。

和Web、移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代不同，AItoC應(yīng)用帶有很強(qiáng)的穿透性，不再局限于某個(gè)場(chǎng)景之中，它可以同時(shí)接觸內(nèi)容、搜索、電商、生活服務(wù)。

如果阿里能以AItoC應(yīng)用為切入點(diǎn)，構(gòu)建起一個(gè)DAU過(guò)億的新入口，那就相當(dāng)于在AI時(shí)代重新拿到了一張“新船票”。

但核心難題也擺在眼前，“拿著技術(shù)找場(chǎng)景”和“在場(chǎng)景里搞技術(shù)”是兩種截然不同的發(fā)展路徑。

“有技術(shù)、沒(méi)場(chǎng)景”，是互聯(lián)網(wǎng)競(jìng)爭(zhēng)里最難翻越的鴻溝，來(lái)往就證明過(guò)一次。

豆包為何跑得快？因?yàn)樗静皇恰皯{空長(zhǎng)出來(lái)”的應(yīng)用，而是掛在抖音這個(gè)DAU 7億的超級(jí)場(chǎng)景上。春節(jié)時(shí)抖音給豆包推的那一個(gè)特效彈窗，背后就是千軍萬(wàn)馬的流量洪峰。

反觀阿里：技術(shù)不差、現(xiàn)金也不弱，但C端的高頻用戶場(chǎng)景，除了電商交易之外，明顯不夠用。

當(dāng)年來(lái)往輸給微信，是因?yàn)閳?chǎng)景缺陷；今天千問(wèn)要面對(duì)的問(wèn)題，本質(zhì)上沒(méi)有變化：能不能把“工具需求”，遷移成“消費(fèi)需求”？

這一點(diǎn)，從夸克的經(jīng)歷就能看得更清楚。

過(guò)去兩年，阿里曾用極高優(yōu)先級(jí)押注夸克，重金投放。但數(shù)據(jù)很誠(chéng)實(shí)，夸克的AI化沒(méi)有達(dá)到預(yù)期。

第三方數(shù)據(jù)顯示：2025年Q1，夸克日活雖已升至1.2億，但只有19%的用戶使用過(guò)AI搜索等智能功能，78%的使用時(shí)長(zhǎng)仍集中在網(wǎng)盤、掃描等傳統(tǒng)工具上。

換句話說(shuō)，在大多數(shù)用戶心智里，夸克依然只是個(gè)“干凈的瀏覽器+工具箱”，遠(yuǎn)不是阿里期待的“AI智能助手”。

于是阿里不得不重新押注。把千問(wèn)App直接推到“未來(lái)之戰(zhàn)”的高度。

但問(wèn)題依舊存在。

比如：用戶在千問(wèn)里查商品攻略、比價(jià)、問(wèn)折扣，當(dāng)好消費(fèi)決策的生活幫手，這都順理成章；但下一跳，是否能自然、無(wú)感地把人送到淘寶完成交易？

問(wèn)題就卡在這里：入口越通用，越難做到“獨(dú)家轉(zhuǎn)化”。

一個(gè)通用AI助手，本質(zhì)要求開(kāi)放，但電商閉環(huán)又要求私有化，這兩者天然對(duì)沖。阿里要想靠千問(wèn)打通入口與交易之間的鏈路，難度遠(yuǎn)比想象大得多。

如果阿里把千問(wèn)做成一個(gè)“公共流量樞紐”，那確實(shí)能跑流量，但也意味著要放棄閉環(huán)優(yōu)勢(shì)；若把它做成阿里系的“專線入口”，體驗(yàn)又很難做到真正自然。而顯然，這兩者都不是阿里想要的答案。

反觀字節(jié)，“在場(chǎng)景里做技術(shù)”反而輕松得多。

基于短視頻做AI，本來(lái)就是順?biāo)浦邸兑舯旧砭褪且粋�(gè)超級(jí)內(nèi)容場(chǎng)景，AI只需要沿著內(nèi)容分發(fā)和搜索決策順勢(shì)生長(zhǎng)。

阿里卻要在不斷收縮的流量環(huán)境中，硬生生開(kāi)出一條新路。這條路更難、更重，但不得不走。

無(wú)限戰(zhàn)爭(zhēng)的消耗游戲

商業(yè)戰(zhàn)爭(zhēng)打到最后，打的就是消耗戰(zhàn)，但阿里要面臨的現(xiàn)狀顯然不容樂(lè)觀。

外賣的投入極其巨大。據(jù)海豚投研測(cè)算，閃購(gòu)導(dǎo)致的凈虧損約360億上下，吞掉電商板塊近80%的利潤(rùn)。

在最新的財(cái)報(bào)會(huì)上，阿里巴巴集團(tuán)CFO徐宏也給出了更明確的信號(hào)：9月是淘寶閃購(gòu)?fù)度氲姆逯怠?/strong>隨著整體效率的提升，包括UE（單位經(jīng)濟(jì)效益）的顯著改善和規(guī)模的穩(wěn)定，整體投入我們預(yù)計(jì)在下個(gè)季度將顯著收縮。

換句話說(shuō)，阿里意識(shí)到外賣這條線繼續(xù)燒下去，性價(jià)比已經(jīng)不夠了。于是，AI toC無(wú)疑成了阿里流量入口上的“全村希望”。

阿里也確實(shí)下了重注：

今年2月，阿里巴巴宣布未來(lái)三年投入3800億元建設(shè)云和AI硬件基礎(chǔ)設(shè)施，做一家擁有從AI算力，AI云平臺(tái)，AI模型，開(kāi)源生態(tài)到AI應(yīng)用的全棧AI技術(shù)公司。在最新的財(cái)報(bào)電話會(huì)上，阿里甚至表態(tài)，3800億元資本開(kāi)支偏保守，不排除進(jìn)一步增加。

但字節(jié)投入的力度更大，“大力出奇跡”的激進(jìn)投入，甚至被券商研報(bào)視作“中國(guó)的OpenAI”。

據(jù)統(tǒng)計(jì)，字節(jié)2024年資本開(kāi)支規(guī)模超800億元，接近BAT總和（約1000億元），2025年更是計(jì)劃翻倍至1600億元。

最令人咋舌的是，這種核彈級(jí)的投入完全不需要依賴外部融資——憑借超500億美元的現(xiàn)金儲(chǔ)備和低于20%的資產(chǎn)負(fù)債率，字節(jié)僅靠自身的利潤(rùn)造血，就足以從容支撐起這場(chǎng)無(wú)上限的軍備競(jìng)賽。

但阿里的現(xiàn)金儲(chǔ)備卻在接連下降。截至2025年3季度末，拼多多現(xiàn)金儲(chǔ)備4238億元，首次超過(guò)阿里。據(jù)第三方測(cè)算，阿里現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物、短期投資、流動(dòng)資產(chǎn)中的股權(quán)證券及其他投資加起來(lái)，大約在3736億元。

從競(jìng)爭(zhēng)格局看，阿里正在發(fā)起一場(chǎng)無(wú)限戰(zhàn)爭(zhēng)：

AI上要和字節(jié)、騰訊硬剛，外賣要和美團(tuán)京東打持久戰(zhàn)，電商基本盤還要面臨抖音、拼多多的圍追堵截。這個(gè)角度看，阿里正站在過(guò)去十年最密集、最慘烈的戰(zhàn)線上。

時(shí)代換了，對(duì)手換了，打法換了，但那份“入口執(zhí)念”從未改變。

只不過(guò)，這一次的對(duì)手更強(qiáng)、戰(zhàn)線更長(zhǎng)、投入更兇。

阿里能否用千問(wèn)補(bǔ)上移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代的那張船票？

這場(chǎng)AI入口之戰(zhàn)，已經(jīng)不是“能不能贏”的問(wèn)題，而是阿里輸不起了。