全球的AI算力產(chǎn)業(yè)鏈都在瘋漲，昨晚美股繼續(xù)大漲創(chuàng)新高，今天亞太也一樣。

就連恒生科技今天都大漲3個(gè)點(diǎn)。我從去年12月中旬開(kāi)始定投的一只恒生科技指數(shù)基金，悄咪咪差不多快要回本了。

AI的熱度明顯已經(jīng)開(kāi)始擴(kuò)散了，從上游的硬件，到下游的AI應(yīng)用環(huán)節(jié)，都在漲。

而且，昨天午后半導(dǎo)體回落，一度有降溫跡象，但今天又重新頂了上來(lái)，說(shuō)明雖然有短線(xiàn)博弈，但整體上升趨勢(shì)依然還是很強(qiáng)勁。

這時(shí)候不輕易言頂，AI科技依然還是現(xiàn)階段資金盤(pán)踞的主陣地。

蹺蹺板另一端的傳統(tǒng)能源，今天跌得就很慘。煤炭跌了快5個(gè)點(diǎn)，化工緊隨其后，3個(gè)多點(diǎn)，油氣資源2個(gè)多點(diǎn)。

主要是因?yàn)?strong>美伊明顯在緩和了，包括原油、煤炭在內(nèi)的傳統(tǒng)能源都失去了之前的“溢價(jià)邏輯”，所以大量的浮盈盤(pán)開(kāi)始止盈落袋了。

同時(shí)，從比價(jià)效應(yīng)和存量博弈的角度，這時(shí)候很多人都跑去科技賽道博彈性，傳統(tǒng)能源這邊自然會(huì)被抽走不少資金。

說(shuō)白了，今天市場(chǎng)整體是在反饋美伊緩和這件事，所以大量資金風(fēng)險(xiǎn)偏好抬升，繼續(xù)沖科技，回避傳統(tǒng)能源。

不過(guò)外圍也有一個(gè)潛在風(fēng)險(xiǎn)，就是美聯(lián)儲(chǔ)。下周鮑師傅卸任，沃什應(yīng)該會(huì)順利頂上。

我盲猜，他可能會(huì)先鷹后鴿。

而這個(gè)先放出的鷹派信號(hào)，可能會(huì)是全球股市在近期大幅上漲之后的一個(gè)順勢(shì)回調(diào)理由。

就今天大A整體來(lái)看，量能雖然小幅萎縮，但預(yù)計(jì)還是會(huì)站在3.1萬(wàn)億的水平，尤其下午還有放量的苗頭，說(shuō)明資金的活躍度并沒(méi)有快速退潮。

創(chuàng)業(yè)板漲超1%，早盤(pán)一度回落，短暫消化了獲利盤(pán)后，午盤(pán)頑強(qiáng)拉起，依舊保留了進(jìn)攻的銳度。

上證微漲，盡管被傳統(tǒng)能源板塊拖了后腿，但整體依然維持著上行的步伐，沒(méi)亂陣腳。

5月開(kāi)局還比較順利，下周會(huì)有重要信號(hào)出來(lái)。

今天周四，隔壁全球遠(yuǎn)航計(jì)劃時(shí)隔兩周后恢復(fù)發(fā)車(chē)了，我繼續(xù)跟投。

這次發(fā)車(chē)買(mǎi)最多的是A股量化策略，接近4成。其次有是全球科技成長(zhǎng)主動(dòng)基，3成。另外，亞太市場(chǎng)、價(jià)值100指數(shù)和二級(jí)債基各10%。整體還是保持均衡偏積極。

很明顯的一個(gè)動(dòng)作是通過(guò)量化策略，來(lái)提高整體組合對(duì)市場(chǎng)風(fēng)格變化的適應(yīng)能力。

這次不僅是發(fā)車(chē)買(mǎi)入，還把中證2000指數(shù)增強(qiáng)基金做了止盈調(diào)倉(cāng)。這只基金是從去年7月23日開(kāi)始定投的，加上其他基金的調(diào)倉(cāng)轉(zhuǎn)入，一共是買(mǎi)入了8次，截至昨天盈利24.12%。今天目測(cè)可能還會(huì)再多一兩個(gè)點(diǎn)的盈利。

這只基金止盈后，轉(zhuǎn)入了另一只全市場(chǎng)量化策略基金（不再錨定特定的指數(shù)）。我看了下，新轉(zhuǎn)入的這只，相對(duì)于之前這只中證2000指增，超額表現(xiàn)更穩(wěn)定，回撤也相對(duì)小很多，整體風(fēng)險(xiǎn)收益性?xún)r(jià)比更高。

組合整體還是在往降低波動(dòng)、求穩(wěn)的方向走。

順便同步下隔壁全球遠(yuǎn)航計(jì)劃的近期表現(xiàn)，昨天凈值+0.85%，4月+5.49%，年內(nèi)+6.92%，近1年+25.24%，近1年最大回撤9.23%。

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