全文共1368字，閱讀全文約需3分鐘

《機(jī)警理財(cái)日?qǐng)?bào)》是南財(cái)理財(cái)通、21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道旗下投資理財(cái)、財(cái)富管理特色欄目，旨在幫投資者守好“錢(qián)袋子”，并創(chuàng)造更高的行業(yè)價(jià)值。

機(jī)警理財(cái)，機(jī)智投資，敬請(qǐng)關(guān)注！

本文首發(fā)于21金融圈未經(jīng)授權(quán) 不得轉(zhuǎn)載

作者|薛茹云

編輯 |唐曜華

排版| 張舒惠

數(shù)據(jù)說(shuō)明：產(chǎn)品統(tǒng)計(jì)范圍為理財(cái)公司發(fā)行的公募“固收+期權(quán)”理財(cái)產(chǎn)品，統(tǒng)計(jì)截止日期為2026年3月12日，統(tǒng)計(jì)區(qū)間為近6月。榜單排名來(lái)自理財(cái)通AI全自動(dòng)化實(shí)時(shí)排名，如您對(duì)數(shù)據(jù)有疑問(wèn)，請(qǐng)?jiān)谖哪┞?lián)系助理進(jìn)一步核實(shí)。

一、整體表現(xiàn)

截至3月12日，理財(cái)公司共存續(xù)216只成立時(shí)間在6個(gè)月以上的公募“固收+期權(quán)”理財(cái)產(chǎn)品（各份額分開(kāi)統(tǒng)計(jì)），近6個(gè)月平均凈值增長(zhǎng)率為3.22%、平均最大回撤為0.52%。

收益前十榜單中，招銀理財(cái)有4只產(chǎn)品上榜，興銀理財(cái)、交銀理財(cái)各有2只產(chǎn)品上榜，平安理財(cái)和工銀理財(cái)各有1只產(chǎn)品上榜。

興銀理財(cái)兩只產(chǎn)品“豐利興動(dòng)多策略全球配置封閉式5號(hào)A”“豐利興動(dòng)多策略全球-錢(qián)潮封閉式1號(hào)A”近6月凈值漲幅超5%，位居冠亞軍。招銀理財(cái)3只產(chǎn)品分列4至6位，近6月凈值增長(zhǎng)率均在4%以上。

二、亮點(diǎn)產(chǎn)品分析

榜首產(chǎn)品興銀理財(cái)“豐利興動(dòng)多策略全球配置封閉式5號(hào)A”成立于2024年7月30日，風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)R2，持有1100天后自動(dòng)到期。

該產(chǎn)品固收部分堅(jiān)持穩(wěn)健生息策略，嚴(yán)控利率和信用敞口，保持固收部分收益相對(duì)穩(wěn)定；所投金融衍生品為歐式看漲期權(quán)。產(chǎn)品掛鉤標(biāo)的證券為錢(qián)潮大類(lèi)資產(chǎn)趨勢(shì)策略指數(shù)3.2（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“錢(qián)潮指數(shù)”，Wind代碼：QCMAT3S.WI），期初定價(jià)日為2024年7月31日，期末定價(jià)日是2027年8月2日。

產(chǎn)品業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)設(shè)定如下：若錢(qián)潮指數(shù)期末價(jià)格低于或等于期初價(jià)格，則業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)為年化0.4%；若錢(qián)潮指數(shù)期末價(jià)格高于期初價(jià)格，則業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)為年化0.4%~7%。

截至2025年末，該產(chǎn)品債券持倉(cāng)占比75.55%，拆放同業(yè)及債券買(mǎi)入返售占比15.68%，金融衍生品占比6.88%，現(xiàn)金及銀行存款占比1.89%。

2025年四季度，錢(qián)潮指數(shù)較好地把握了黃金、股市的機(jī)會(huì)，具有較好的表現(xiàn)。2026年以來(lái)，據(jù)Wind數(shù)據(jù)，錢(qián)潮指數(shù)（Wind代碼：QCMAT3S.WI）在1月錄得3.12%的較優(yōu)收益，2月、3月則微跌0.74%、0.09%。后續(xù)該指數(shù)將繼續(xù)按照原定策略每月定期調(diào)倉(cāng)，擇優(yōu)配置全球股債商的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)。

本文數(shù)據(jù)、榜單來(lái)自南財(cái)理財(cái)通AI智能排名，7*24小時(shí)自動(dòng)更新，如您對(duì)數(shù)據(jù)有任何疑問(wèn)，請(qǐng)聯(lián)系我們的研究助理：19521241569（微信同號(hào)）或登錄南財(cái)理財(cái)通獨(dú)家數(shù)據(jù)庫(kù)gym.sfccn.com進(jìn)一步核實(shí)相關(guān)信息。

為方便您在閱讀后隨時(shí)查詢(xún)產(chǎn)品、追蹤持倉(cāng)風(fēng)險(xiǎn)，我們推薦使用21世紀(jì)資管+小程序。這里有全市場(chǎng)理財(cái)數(shù)據(jù)、產(chǎn)品多維診斷、異動(dòng)預(yù)警提醒，幫你真正“看懂理財(cái)、投得明白”。點(diǎn)擊藍(lán)字，或微信搜索“21世紀(jì)資管+”即可體驗(yàn)。

聲明：文章內(nèi)容僅供參考，不構(gòu)成投資建議。投資者據(jù)此操作，風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)。本專(zhuān)欄系列文章系南財(cái)理財(cái)通獨(dú)家原創(chuàng)，抄襲必究，轉(zhuǎn)載請(qǐng)聯(lián)系作者。