編者按：2002年，英國經(jīng)濟(jì)學(xué)和技術(shù)史學(xué)家卡洛塔·佩雷斯的著作《技術(shù)革命與金融資本》英文版上市。這本書提出了一個針對技術(shù)與金融相互依存、影響的“技術(shù)—經(jīng)濟(jì)范式”，在演化與創(chuàng)新經(jīng)濟(jì)學(xué)領(lǐng)域產(chǎn)生了廣泛影響力。

作者認(rèn)為，資本主義每隔約半個世紀(jì)，便經(jīng)歷一次由技術(shù)革命驅(qū)動的系統(tǒng)性轉(zhuǎn)型。截至21世紀(jì)初，共經(jīng)歷了五次技術(shù)革命：工業(yè)革命，蒸汽和鐵路時代，鋼鐵、電力和重工業(yè)時代，石油、汽車和大規(guī)模生產(chǎn)時代，信息與通信時代。這一轉(zhuǎn)型并非線性上升，而是在金融繁榮與制度重構(gòu)的循環(huán)中展開。她將這種循環(huán)分為兩個階段：導(dǎo)入期與展開期。導(dǎo)入期又分為爆發(fā)與狂熱兩個階段，金融資本主導(dǎo)并助推新技術(shù)爆發(fā)；但投機(jī)的狂熱與制度的滯后必然導(dǎo)致危機(jī)與崩盤。展開期則分為協(xié)調(diào)與成熟兩個階段，社會制度逐漸與新技術(shù)匹配，生產(chǎn)資本重新占據(jù)主導(dǎo)地位，經(jīng)濟(jì)進(jìn)入相對穩(wěn)定與繁榮的“黃金時代”。

20多年過去，有觀點認(rèn)為，隨著AI革命、開源創(chuàng)新、分布式金融和全球地緣政治競爭的出現(xiàn)，“技術(shù)—經(jīng)濟(jì)范式”的歷史前提條件正在改變和瓦解。對此，今年87歲的作者為近日再版的《技術(shù)革命與金融資本》中文版專門寫了一篇序言，她在文章開頭即承認(rèn)信息革命確實在持續(xù)突破，但同時也用歷史的眼光回溯，有的國家也曾早早利用信息革命，卻最終沒能突破生產(chǎn)力瓶頸或市場飽和困境。她強調(diào)，本書并不是為了做出預(yù)測，而是為了提供關(guān)于資本主義如何運作的解釋。至于“技術(shù)—經(jīng)濟(jì)范式”在當(dāng)今的技術(shù)環(huán)境下還是否有效，簡短的序言沒有提供答案，需要讀者閱讀全書去思考。

湛廬文化︱浙江科學(xué)技術(shù)出版社

2025年12月

自本書英文原版問世22年以來，世界經(jīng)濟(jì)中發(fā)生了三個重大事件：其一，信息革命持續(xù)突破，包括機(jī)器人、人工智能技術(shù)相繼崛起，量子計算初現(xiàn)曙光；其二，不可逆的氣候變化威脅地球已成全球共識；其三，中國實現(xiàn)了巨大的飛躍，躍居世界第二大經(jīng)濟(jì)體。

如此成就，唯有19世紀(jì)70年代至第一次世界大戰(zhàn)期間美國和德國超越大英帝國的壯舉可堪比擬。彼時正值本書定義的第三次技術(shù)革命時期——鋼鐵、電力、重工業(yè)時代，這也是第一次全球化的開端。

與當(dāng)年的美、德兩國相似，中國同時把握了兩組技術(shù)紅利：一組是第四次技術(shù)革命的成熟技術(shù)，即以流水線為核心的大規(guī)模生產(chǎn)技術(shù)；另一組是第五次技術(shù)革命的新興技術(shù)，即計算機(jī)與互聯(lián)網(wǎng)。中國通過以新技術(shù)激活舊技術(shù)實現(xiàn)了雙重創(chuàng)新。一方面以新的方式使用舊技術(shù)，通過計算機(jī)將傳統(tǒng)流水線升級為全球價值鏈；另一方面在數(shù)字貿(mào)易領(lǐng)域銳意創(chuàng)新，結(jié)合集裝箱運輸與二維碼技術(shù)構(gòu)建高效的出口體系。大規(guī)?；ㄍ顿Y更創(chuàng)造了吸引跨國企業(yè)的條件，使中國成為“世界工廠”。

當(dāng)年美國和德國在化學(xué)、電氣和機(jī)械等重工業(yè)領(lǐng)域領(lǐng)跑，這些正是當(dāng)時的高科技產(chǎn)業(yè)；如今中國不僅孕育了互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟(jì)巨頭，更在人工智能、機(jī)器人等尖端技術(shù)及氣候技術(shù)領(lǐng)域持續(xù)突破。這種百年一遇的飛躍，既需要歷史機(jī)遇，更考驗把握機(jī)遇的魄力與能力。

我們正站在十字路口。雖然我們在技術(shù)層面已經(jīng)具備了實現(xiàn)全球繁榮的條件，但這并不是一個自動的過程。正如本書所解釋的，每一次技術(shù)革命的“黃金時代”都發(fā)生在企業(yè)家們已經(jīng)用新技術(shù)進(jìn)行了足夠的試驗，并充分探索技術(shù)的潛力之后。這意味著社會和商業(yè)已經(jīng)學(xué)會了這場革命的邏輯、常識，或者說它的“技術(shù)—經(jīng)濟(jì)范式”。這個學(xué)習(xí)過程（我稱為“導(dǎo)入期”）通常由金融資本主導(dǎo)，但其中充滿了矛盾――正如熊彼特所言，這是“創(chuàng)造性破壞”的過程：新貴崛起的同時，很多群體失去了工作，發(fā)現(xiàn)自己的技能不再被需要或失去了原本期待的未來。

此時，政府必須積極干預(yù)，在商業(yè)和社會之間建立雙贏的規(guī)則，這段時期在本書中被稱為每一次技術(shù)革命擴(kuò)散過程中的展開期。維多利亞繁榮時期、“美好年代”以及西方戰(zhàn)后的“黃金時代”都需要重要且大規(guī)模的制度變革。當(dāng)技術(shù)革命擴(kuò)散時，為上一次技術(shù)革命的黃金時代而設(shè)計的制度已無法適應(yīng)新一次革命，必須徹底改革。

這種社會—制度轉(zhuǎn)型并不容易。它從來都不容易，但這一次尤其困難，因為全球化，尤其是因為全球金融獲得了巨大權(quán)力及其具有強烈的投機(jī)性。正如本書所解釋的，生產(chǎn)資本必須從金融資本手中接過領(lǐng)導(dǎo)權(quán)，并且要有一個積極的國家提供有力支持，通過一套一致的政策改變相對成本結(jié)構(gòu)和監(jiān)管框架，從而改變競爭環(huán)境，提供明確的方向性。保護(hù)主義政策很可能重現(xiàn)，稅收制度、補貼政策、強力監(jiān)管、附加條件等曾被導(dǎo)入期回避的措施將再度興起――這些既是黃金時代的典型特征，也是前文所述趕超進(jìn)程中的常規(guī)手段。

自此，經(jīng)濟(jì)發(fā)展便進(jìn)入?yún)f(xié)同階段。這一時期的技術(shù)創(chuàng)新與投資活動將催生所謂的“創(chuàng)造性建設(shè)”（creative construction）。與導(dǎo)入期對傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的創(chuàng)造性破壞不同，展開期會以協(xié)同共生方式創(chuàng)造新機(jī)遇。即便技術(shù)取代了部分崗位，關(guān)聯(lián)領(lǐng)域又會孕育新的就業(yè)機(jī)會。每個黃金時代都伴隨著生活方式的革新，而滿足這些新需求本身就會創(chuàng)造大量投資與就業(yè)機(jī)會。

為了實現(xiàn)這種協(xié)同，我們需要進(jìn)行重大的制度變革，為創(chuàng)新和投資提供方向性，扭轉(zhuǎn)社會不平等，并且在氣候變化變得不可逆轉(zhuǎn)并對所有人造成深刻破壞之前，完成綠色轉(zhuǎn)型。為創(chuàng)新和投資提供方向性的關(guān)鍵是創(chuàng)造條件，使動態(tài)需求能夠跟上生產(chǎn)潛力的增長步伐。對于第二次世界大戰(zhàn)后的大規(guī)模生產(chǎn)時代，西方國家通過福利制度和強大的工會，使大眾消費成為可能，并且通過在廉價的郊區(qū)土地上建房（汽車可達(dá)），使大多數(shù)人能夠擁有住房。在上面提到的第一次全球化期間，英國通過鐵路、港口、采礦和農(nóng)業(yè)擴(kuò)展了其帝國版圖，而歐洲國家則將規(guī)模較小的帝國建設(shè)與國內(nèi)保護(hù)主義相結(jié)合。美國完成了“征服西部”的壯舉，通過橫貫大陸鐵路連接了兩大洋，形成了一個非常廣闊的市場，并通過免費土地或工作崗位吸引了來自整個歐洲的移民。而在當(dāng)前的第二次全球化中，可能唯有重構(gòu)全球產(chǎn)業(yè)版圖，即將消費品生產(chǎn)和原材料加工轉(zhuǎn)移到全球南方地區(qū)，發(fā)達(dá)國家才能在全球范圍內(nèi)完成綠色轉(zhuǎn)型，并為雙方在資本設(shè)備、高科技服務(wù)和基礎(chǔ)設(shè)施項目等領(lǐng)域提供足夠的需求。而這將需要國家和超國家層面的制度重構(gòu)以及明確的政策目標(biāo)。

但我們還沒有到那一步。問題在于，在2000年科技泡沫破裂之后本可以發(fā)生的變化，以及在2008年全球?qū)捤闪鲃有耘菽屏阎髴?yīng)該發(fā)生的變化，并沒有發(fā)生。人們沒有對金融進(jìn)行監(jiān)管以阻止賭場式的行為并將其重新與生產(chǎn)經(jīng)濟(jì)連接起來，反而向銀行注入了大量無條件的資金，以繼續(xù)它們的食利性致富。因此，進(jìn)行短期投資、像在賭場一樣投機(jī)下注，依然比在實體經(jīng)濟(jì)中進(jìn)行長期投資，并以改善各國與全球大多數(shù)人的生活以及地球安全的方式來投資，更加有利可圖。信息革命的黃金時代是否會在21世紀(jì)20年代到來，仍然是一個懸而未決的問題。

當(dāng)然，本書并不是為了做出預(yù)測，而是為了提供關(guān)于資本主義如何運作的解釋。本書識別出一個規(guī)律性的歷史模式，并研究技術(shù)變革、經(jīng)濟(jì)變革與政治變革之間的關(guān)系。通過這種方式，它幫助我們從歷史中學(xué)習(xí)，看到社會如何受到技術(shù)的影響，以及民主國家如何以及何時在社會力量的壓力下做出反應(yīng)，以使技術(shù)盡可能地符合社會利益。它為讀者提供思考工具，而不是預(yù)測或解決方案。 （本文節(jié)選自《技術(shù)革命與金融資本》中文版序。）