【TechWeb】2月25日消息，人工智能的旋風(fēng)在席卷科技行業(yè)的同時(shí)，正對(duì)傳統(tǒng)IT服務(wù)模式構(gòu)成實(shí)質(zhì)性沖擊。繼幾周前印度IT板塊因AI擔(dān)憂(yōu)遭遇歷史性?huà)伿酆?，美?guó)老牌科技巨頭IBM（國(guó)際商業(yè)機(jī)器公司）也成為了最新的“受害者”。美國(guó)時(shí)間2月23日，因AI公司Anthropic宣布其工具能直接威脅IBM的核心業(yè)務(wù)，IBM股價(jià)遭遇罕見(jiàn)暴跌。

AI沖擊波蔓延：IBM核心業(yè)務(wù)受威脅

本周一，IBM股價(jià)收盤(pán)重挫13.15%，報(bào)每股223.35美元，創(chuàng)下近年來(lái)最大單日跌幅。此次暴跌的直接誘因，是人工智能公司Anthropic宣布其旗下的Claude Code工具具備了對(duì)運(yùn)行COBOL語(yǔ)言的老舊系統(tǒng)進(jìn)行現(xiàn)代化改造的能力。

COBOL（通用面向商業(yè)語(yǔ)言）誕生于上世紀(jì)50年代末，至今仍廣泛應(yīng)用于全球核心商業(yè)數(shù)據(jù)處理系統(tǒng)，尤其是金融、保險(xiǎn)、政府及航空等領(lǐng)域。報(bào)道指出，美國(guó)約95%的ATM交易仍依賴(lài)COBOL代碼運(yùn)行。長(zhǎng)期以來(lái)，IBM銷(xiāo)售的大型主機(jī)系統(tǒng)普遍使用COBOL語(yǔ)言，圍繞COBOL的維護(hù)、升級(jí)和現(xiàn)代化服務(wù)構(gòu)成了IBM穩(wěn)定且利潤(rùn)豐厚的核心業(yè)務(wù)之一。

然而，Anthropic宣稱(chēng)其AI工具能夠自動(dòng)化完成COBOL現(xiàn)代化改造中最復(fù)雜、成本最高的代碼探索與分析工作，包括梳理數(shù)千行代碼間的依賴(lài)關(guān)系、生成文檔并識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)。該公司在博客中表示：“AI非常擅長(zhǎng)簡(jiǎn)化那些曾讓COBOL現(xiàn)代化改造成本高到難以承受的工作”，并稱(chēng)AI“徹底扭轉(zhuǎn)了”遺留代碼改造成本高于重寫(xiě)成本的局面。

這一聲明直接沖擊了投資者對(duì)IBM核心業(yè)務(wù)未來(lái)前景的預(yù)期，引發(fā)市場(chǎng)大規(guī)模拋售。

前車(chē)之鑒：印度IT業(yè)已遭重創(chuàng)

IBM的遭遇并非孤例。就在約10天前，人工智能的沖擊波已在印度IT行業(yè)引發(fā)劇烈震蕩。

據(jù)媒體報(bào)道，截至2月14日的一周內(nèi)，印度Nifty IT行業(yè)指數(shù)累計(jì)下跌9.4%，板塊市值蒸發(fā)約500億美元。印度IT行業(yè)領(lǐng)頭羊塔塔咨詢(xún)（TCS）、Infosys、HCL科技等公司股價(jià)均顯著下跌。

印度IT公司長(zhǎng)期依賴(lài)于為全球企業(yè)提供數(shù)據(jù)處理、合同分析、合規(guī)監(jiān)控、客戶(hù)支持等外包服務(wù)，而這些服務(wù)正是當(dāng)前AI工具能夠?qū)崿F(xiàn)自動(dòng)化的重點(diǎn)領(lǐng)域。

同時(shí)，傳統(tǒng)的印度 IT 外包業(yè)務(wù)利用的是印度和合作國(guó)家間的人力成本差價(jià)，但現(xiàn)在 AI 編程智能體的出現(xiàn)徹底打破了這一邏輯。

市場(chǎng)普遍擔(dān)憂(yōu)，隨著AI技術(shù)的成熟，企業(yè)客戶(hù)將重新分配IT預(yù)算，減少對(duì)傳統(tǒng)人工服務(wù)的依賴(lài)，從而沖擊印度IT公司的增長(zhǎng)目標(biāo)和盈利模式。

CB Insights于2025年末發(fā)布的報(bào)告顯示，推理模型催生了“氛圍編程”（Vibe Coding）的興起，但同時(shí)也將輸出的Token數(shù)量增加了大約20倍，導(dǎo)致計(jì)算成本隨之水漲船高，開(kāi)始侵蝕公司提供AI服務(wù)的利潤(rùn)空間。

所以，究竟是AI先以極低的邊際成本干掉印度外包，還是高昂的算力成本和巨頭們的補(bǔ)貼耐力先耗盡市場(chǎng)的耐心，目前仍在激烈博弈中。

盡管有分析師認(rèn)為AI完全取代IT服務(wù)公司的想法過(guò)于簡(jiǎn)單化，但投資界對(duì)傳統(tǒng)業(yè)務(wù)模式被顛覆的焦慮已表露無(wú)遺。

AI編程市場(chǎng)快速增長(zhǎng)

這場(chǎng)博弈的宏大背景，是AI編程市場(chǎng)本身正在經(jīng)歷爆發(fā)式增長(zhǎng)。

全球市場(chǎng)方面，多家機(jī)構(gòu)給出了高速增長(zhǎng)的預(yù)測(cè)。根據(jù)Research and Markets的數(shù)據(jù)，全球AI代碼工具市場(chǎng)在2024年價(jià)值67億美元，預(yù)計(jì)到2030年將達(dá)到257億美元，2024-2030年復(fù)合年增長(zhǎng)率（CAGR）高達(dá)25.2%。

另一家權(quán)威機(jī)構(gòu)QYResearch則從不同細(xì)分維度進(jìn)行了測(cè)算：其統(tǒng)計(jì)的全球“AI程序員”市場(chǎng)（涵蓋自動(dòng)化、增強(qiáng)代碼編寫(xiě)的工具和平臺(tái)）2025年銷(xiāo)售額為5.89億美元，預(yù)計(jì)到2032年將增長(zhǎng)至36.72億美元，2026-2032年CAGR高達(dá)30.3%；而口徑更寬的“AI編程工具”市場(chǎng)（包括幫助構(gòu)建、測(cè)試、部署AI驅(qū)動(dòng)型應(yīng)用的平臺(tái)和服務(wù)）2025年銷(xiāo)售額為11.25億美元，預(yù)計(jì)2032年將達(dá)到39.37億美元，2026-2032年CAGR為20.2%。

中國(guó)市場(chǎng)同樣展現(xiàn)出驚人的增長(zhǎng)潛力。根據(jù)IDC報(bào)告，2025年中國(guó)AI編程市場(chǎng)規(guī)模已達(dá)24.5億元人民幣，同比增長(zhǎng)187.3%，活躍用戶(hù)達(dá)280萬(wàn)人。億歐智庫(kù)的數(shù)據(jù)顯示，2023年中國(guó)AI代碼生成市場(chǎng)規(guī)模為65億元人民幣，預(yù)計(jì)到2028年將增長(zhǎng)至330億元人民幣，年復(fù)合增長(zhǎng)率高達(dá)38.4%。國(guó)內(nèi)，百度、阿里、字節(jié)、智譜、Kimi、MiniMax等主流大模型企業(yè)，都已推出自己的編程套餐。

同時(shí)，AI編程工具的商業(yè)化進(jìn)程也在加速。CB Insights的數(shù)據(jù)顯示，編程AI智能體在商業(yè)化中遙遙領(lǐng)先，Cursor年經(jīng)常性收入達(dá)5億美元，Replit達(dá)1.5億美元。

這些數(shù)據(jù)似乎共同描繪出一個(gè)圖景：AI編程正從技術(shù)狂歡轉(zhuǎn)向商業(yè)化落地的攻堅(jiān)階段。

評(píng)論指出，圍繞AI的討論已發(fā)生根本性變化，從單純的技術(shù)創(chuàng)新演進(jìn)為對(duì)現(xiàn)有商業(yè)模式的直接挑戰(zhàn)。無(wú)論是印度IT公司依賴(lài)的大規(guī)模、低技能人力服務(wù)模式，還是IBM倚重的老舊系統(tǒng)維護(hù)升級(jí)業(yè)務(wù)，都面臨著AI帶來(lái)的效率革命和成本重構(gòu)壓力。

本周一的暴跌后，IBM股價(jià)今年以來(lái)的累計(jì)跌幅約24%。如何應(yīng)對(duì)AI帶來(lái)的顛覆性變革，將其從威脅轉(zhuǎn)化為機(jī)遇，已成為所有傳統(tǒng)IT企業(yè)必須面對(duì)的緊迫課題。