年末中小銀行資本補充潮中，陜西首家省屬法人股份制商業(yè)銀行長安銀行再迎關鍵動作。日前，陜西金融監(jiān)管局正式批復同意該行增資擴股方案，獲準募集不超過26.11億股股份，所募資金將全額用于補充核心一級資本，以緩解資本充足率壓力。而就在數(shù)月前，該行剛因違反支付結算管理規(guī)定被罰400萬元引發(fā)行業(yè)關注，疊加2024年盈利雙降、2025年前三季度業(yè)績回暖的波動表現(xiàn)，這場大規(guī)模增資擴股背后的發(fā)展挑戰(zhàn)與機遇備受矚目。

增資擴股落地資本補充剛需，監(jiān)管嚴審資金來源與股東資質

國家金融監(jiān)督管理總局官網(wǎng)披露的批復文件顯示，長安銀行此次增資擴股核心目標明確，募集資金將全部用于補充核心一級資本，這一舉措直指該行當前的資本充足率短板。批復同時對增資過程提出嚴格監(jiān)管要求，明確該行需從嚴審查股東資質，按程序核準股東資格，尤其要對入股資金來源進行穿透式核查，確保資金為合法自有資金，嚴禁委托資金、債務資金等非自有資金違規(guī)入股，保障增資擴股的真實性與合規(guī)性。此外，資金到位后需及時申請注冊資本變更，按法律法規(guī)完成全部變更流程。

事實上，長安銀行早在今年9月便已啟動增資擴股相關籌備，彼時該行官網(wǎng)發(fā)布通知，擬于10月11日召開2025年第一次臨時股東大會，審議增資擴股方案議案，如今監(jiān)管批復落地，標志著該行新一輪資本補充進入實質推進階段。公開資料顯示，長安銀行成立于2009年7月，由寶雞、咸陽等五家地方金融機構重組設立，引入延長集團、陜西煤業(yè)、陜西有色等戰(zhàn)略投資者，初始注冊資本30億元，歷經(jīng)多次增資擴股后，2024年末股本總額已增至75.77億元，前十大股東持股比例合計81.84%，無控股股東與實際控制人。截至2025年三季度末，該行總資產(chǎn)達5784.96億元，規(guī)模體量穩(wěn)居區(qū)域城商行前列。

資本充足率數(shù)據(jù)則揭示了此次增資的迫切性。該行2024年年報顯示，2022至2024年核心一級資本充足率分別為9.03%、8.64%、9.12%，呈現(xiàn)小幅波動態(tài)勢；但2025年三季度末該指標驟降至8.23%，較上年末下降0.89個百分點，僅略高于7.5%的監(jiān)管下限（最低要求5%疊加2.5%儲備資本要求），資本緩沖空間持續(xù)收窄。結合當前中小銀行資本補充大環(huán)境來看，2025年三季度末城商行平均核心一級資本充足率顯著低于大型商業(yè)銀行及股份制銀行，疊加部分中小銀行二永債凈融資承壓，增資擴股成為長安銀行補充核心資本、滿足監(jiān)管要求的關鍵選擇。

年內罰單累計超千萬，合規(guī)經(jīng)營亟待強化

與增資擴股獲批形成反差的是，長安銀行年內因合規(guī)問題多次收到監(jiān)管罰單，風控能力備受考驗。今年7月29日，中國人民銀行官網(wǎng)披露罰單顯示，該行因違反支付結算管理規(guī)定，被處以400萬元大額罰款，兩名時任管理人員分別被罰8萬元，合計罰款金額達416萬元，成為年內該行最受關注的監(jiān)管處罰事件。

這并非個例，年內該行及分支機構已多次因違規(guī)行為被罰。7月7日，國家金融監(jiān)督管理總局披露，長安銀行榆林分行因保險銷售行為可回溯管理制度執(zhí)行不到位，被罰款8萬元，兩名相關責任人同步被罰1萬元?；厮?024年，該行合規(guī)問題更為突出，全年共收到5次監(jiān)管處罰，其中3次罰款金額超百萬元，累計罰款金額達535萬元，另有21人被給予警告處分，涉及的違規(guī)行為涵蓋多項業(yè)務領域，反映出該行在內部風控、合規(guī)管理方面存在明顯薄弱環(huán)節(jié)。

在銀行業(yè)監(jiān)管持續(xù)趨嚴的背景下，合規(guī)經(jīng)營已成為中小銀行穩(wěn)健發(fā)展的底線要求。長安銀行頻繁收到罰單，不僅直接增加經(jīng)營成本，更對品牌聲譽造成負面影響。評級機構此前在報告中已提示，需關注該行資產(chǎn)質量變動對撥備計提及盈利能力的影響，而合規(guī)風險管控不足，可能進一步加劇經(jīng)營壓力，這也對該行增資擴股后的內部管理優(yōu)化提出更高要求。

盈利數(shù)據(jù)先抑后揚，資產(chǎn)質量仍存隱憂

盈利表現(xiàn)方面，長安銀行呈現(xiàn)明顯的“先抑后揚”態(tài)勢。2024年該行經(jīng)營業(yè)績承壓，年報顯示全年實現(xiàn)營業(yè)收入94.61億元，同比下滑3.26%；歸母凈利潤21.76億元，同比下滑6.20%，營收凈利雙降。評級機構分析指出，去年業(yè)績下滑主要受凈息差收窄、減值準備計提力度加大影響，收益率指標下滑，整體盈利能力有待提升。

進入2025年，該行業(yè)績逐步回暖，前三季度實現(xiàn)營業(yè)收入76.43億元，同比增長18.08%；凈利潤18.82億元，同比增長6.11%，營收凈利重回雙增軌道，經(jīng)營狀況有所改善。但需注意的是，資產(chǎn)質量仍存在隱憂，截至2024年末，該行不良貸款率為1.83%，同比微升0.01個百分點，高于同期國內城商行1.76%的平均水平，資產(chǎn)風險管控壓力尚未完全緩解。

當前，長安銀行正處于資本補充、合規(guī)整改與業(yè)績提升的關鍵交織期。此次26.11億股增資擴股方案獲批，有望通過補充核心一級資本增強風險抵御能力，為業(yè)務拓展提供支撐，而地方國資大概率將在此次增資中扮演重要角色，這一趨勢與年內多家城商行通過國資增資優(yōu)化股權結構、穩(wěn)定發(fā)展預期的行業(yè)潮流一致。不過，如何在完成資本補充后，同步提升合規(guī)管理水平、強化風險防控、持續(xù)改善資產(chǎn)質量，將是該行后續(xù)發(fā)展的核心課題。

隨著增資擴股的推進，長安銀行能否借助資本實力提升實現(xiàn)盈利能力穩(wěn)步增長，能否通過內部管理優(yōu)化扭轉合規(guī)罰單頻發(fā)的局面，后續(xù)經(jīng)營表現(xiàn)值得持續(xù)關注。在中小銀行分化加劇的行業(yè)背景下，唯有兼顧資本實力、合規(guī)經(jīng)營與盈利質量，才能在區(qū)域金融市場競爭中站穩(wěn)腳跟，更好地服務地方實體經(jīng)濟發(fā)展。