12月9日，無錫地鐵1號線類REITs項(xiàng)目成功取得上海證券交易所出具的掛牌轉(zhuǎn)讓無異議函。該項(xiàng)目預(yù)計(jì)發(fā)行規(guī)模35.74億元資產(chǎn)支持證券，是全國首單軌道交通并表型類REITs項(xiàng)目，不僅標(biāo)志著無錫軌道資產(chǎn)證券化實(shí)現(xiàn)關(guān)鍵突破，更為全國城市基建資產(chǎn)證券化提供可借鑒的“無錫樣本”。

響應(yīng)政策導(dǎo)向

破解行業(yè)痛點(diǎn)

軌道交通建設(shè)運(yùn)營具有“投資規(guī)模大、周期長、回款慢、再融資難”的行業(yè)痛點(diǎn)。地鐵集團(tuán)積極響應(yīng)國家關(guān)于創(chuàng)新融資模式、促進(jìn)基礎(chǔ)設(shè)施高質(zhì)量發(fā)展的政策精神，始終緊扣“盤活資產(chǎn)、創(chuàng)新融資、服務(wù)民生”三大主題，將無錫地鐵1號線8個(gè)站點(diǎn)及7個(gè)區(qū)間資產(chǎn)基礎(chǔ)設(shè)施作為底層資產(chǎn)開展類REITs產(chǎn)品發(fā)行工作，迅速構(gòu)建“頂層設(shè)計(jì)+專業(yè)執(zhí)行”雙軌推進(jìn)體系，積極對接監(jiān)管要求，持續(xù)優(yōu)化交易架構(gòu)，有效攻克項(xiàng)目多項(xiàng)實(shí)施難點(diǎn)，為項(xiàng)目有序推進(jìn)提供堅(jiān)實(shí)保障。

四大核心價(jià)值

樹立行業(yè)標(biāo)桿

項(xiàng)目團(tuán)隊(duì)圍繞測算模型、收費(fèi)模式與稅收風(fēng)險(xiǎn)開展多輪論證，不斷優(yōu)化方案，在探索創(chuàng)新模式的同時(shí)有效管控合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)，充分展現(xiàn)專業(yè)能力與創(chuàng)新水平。項(xiàng)目獲批對無錫地鐵意義重大：一是實(shí)現(xiàn)存量軌道資產(chǎn)盤活“零突破”，為后續(xù)軌交資產(chǎn)證券化方案打下堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)；二是顯著改善集團(tuán)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，為集團(tuán)可持續(xù)發(fā)展注入金融“活水”；三是完善資產(chǎn)管理體系，為后續(xù)集團(tuán)在資產(chǎn)管理盤活方面積累寶貴經(jīng)驗(yàn)；四是創(chuàng)新綠色金融工具應(yīng)用，為行業(yè)提供“綠色+證券化”的融合范例。

此次無錫地鐵1號線類REITs項(xiàng)目獲批，體現(xiàn)了資本市場對項(xiàng)目合規(guī)性、創(chuàng)新性與綠色價(jià)值的充分認(rèn)可。下階段，地鐵集團(tuán)將以此為契機(jī)，持續(xù)深化融資創(chuàng)新，加大綠色金融工具應(yīng)用，進(jìn)一步激活基礎(chǔ)設(shè)施存量資產(chǎn)，為軌道交通高質(zhì)量發(fā)展、城市功能升級注入長效動(dòng)力。

信息來源：集團(tuán)財(cái)務(wù)部、投資公司