鹿死誰(shuí)手，猶未可知。

雖然4月的第一天是互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代的愚人節(jié)，但新勢(shì)力的車(chē)企們，沒(méi)有一家敢在這一天跟風(fēng)娛樂(lè)，銷(xiāo)量海報(bào)都是實(shí)打?qū)嵉恼鎸?shí)數(shù)據(jù)，絲毫不敢有一點(diǎn)馬虎。

隨著3月銷(xiāo)量的放榜，排除一切不利因素的影響下，新勢(shì)力的銷(xiāo)量有了明顯的回溫，不再是一二月份低迷的狀態(tài)。

在銷(xiāo)量的回暖下，新勢(shì)力間的差距也成倍放大，經(jīng)過(guò)十年拼搏，頭部的新勢(shì)力已經(jīng)進(jìn)入月銷(xiāo)5萬(wàn)輛的狀態(tài)，末尾的品牌還在為1萬(wàn)輛的枯榮線(xiàn)而掙扎，共同富裕的賽道上終是有人掉隊(duì)。

更令人感到意外的是，個(gè)別品牌選擇放棄在月初發(fā)布銷(xiāo)量海報(bào)，不知是主動(dòng)放棄內(nèi)卷還是缺少面對(duì)現(xiàn)實(shí)的信心。

增程扛起新勢(shì)力大旗

從已公布的銷(xiāo)量排名來(lái)說(shuō)，曾經(jīng)被抨擊的增程式混合動(dòng)力成為了新勢(shì)力的主流選擇，不同于傳統(tǒng)車(chē)企在發(fā)動(dòng)機(jī)上數(shù)十年的投入，在新能源時(shí)代入局造車(chē)的新勢(shì)力選擇增程模式成為了最不會(huì)被卡脖子的可靠路徑。

3月份銷(xiāo)量排名前三的品牌都是靠增程產(chǎn)品贏得了市場(chǎng)，排名第一的是2025年新勢(shì)力銷(xiāo)量第一的零跑，在經(jīng)歷2月份短暫的調(diào)整之后，零跑在3月份銷(xiāo)量再度沖上5萬(wàn)輛，以絕對(duì)的優(yōu)勢(shì)處于領(lǐng)跑狀態(tài)，零跑也算是實(shí)至名歸。

這背后離不開(kāi)零跑造車(chē)“好而不貴”的理念，雖然30萬(wàn)元的新能源豪車(chē)令人羨慕，但回歸大眾，20萬(wàn)元以?xún)?nèi)的產(chǎn)品才是汽車(chē)市場(chǎng)消費(fèi)的主力，主流市場(chǎng)才能支撐銷(xiāo)量持續(xù)增長(zhǎng)。

零跑顯然也是明白自己銷(xiāo)量基本盤(pán)的所在，3月零跑發(fā)布了A系列的首款車(chē)型A10，以6.58萬(wàn)元的起售價(jià)再度向市場(chǎng)證明零跑的造車(chē)初心，頂配車(chē)型帶激光雷達(dá)和高階輔助駕駛也只要8.68萬(wàn)元，將智駕真正地推向了平權(quán)的道路上。

雖然零跑有ABCD四大產(chǎn)品序列，但從目前來(lái)看，ABC三大序列的市場(chǎng)定位都是在20萬(wàn)元以?xún)?nèi)，面向主流用車(chē)市場(chǎng)，只有即將要上市的D19才是真的沖刺高端。

當(dāng)然，零跑的產(chǎn)品也充滿(mǎn)了把握當(dāng)下與未來(lái)，純電和增程產(chǎn)品一個(gè)不拉，將選擇權(quán)交給用戶(hù)，也讓零跑成功地超越了被國(guó)內(nèi)視為增程鼻祖的理想。

零跑的價(jià)格優(yōu)勢(shì)全部都靠高度自研的供應(yīng)鏈來(lái)實(shí)現(xiàn)，在自研的優(yōu)勢(shì)下，零跑造車(chē)的成本被有效控制，隨著規(guī)模效應(yīng)的顯現(xiàn)，盈利幾乎是順?biāo)浦郏?025年零跑實(shí)現(xiàn)了首次年度盈利，這對(duì)于造車(chē)新勢(shì)力來(lái)說(shuō)，是里程碑式的跨越。

在A10的上市發(fā)布會(huì)上，更能看到零跑自研的決心，自研世界大模型，將被外界詬病的智駕能力提升到了行業(yè)前沿的水平，這也是為何零跑能在8萬(wàn)元級(jí)的產(chǎn)品上實(shí)現(xiàn)高階輔助駕駛的底氣所在，畢竟一套高階輔助駕駛的軟硬件在主流車(chē)型上的成本都?jí)蛸I(mǎi)半輛A10。

3月新勢(shì)力銷(xiāo)量的第二名看似有些意外，但也不算意外，理想在3月份力壓蔚來(lái)和小鵬一頭，以41053輛的成績(jī)，重回新勢(shì)力銷(xiāo)量前列。

要知道在2025年四季度和今年年初，理想的銷(xiāo)量一直不溫不火，甚至成為了“蔚小理”中墊底的存在。

但是作為新勢(shì)力中最早盈利的，理想顯然是有著底氣的，2025年依然保持著盈利，而且在李想本人進(jìn)行大范圍改革之后，銷(xiāo)量也迎來(lái)回升，環(huán)比和同比增幅明顯，表明理想產(chǎn)品在由增程轉(zhuǎn)向增程+純電的道路上邁出了堅(jiān)實(shí)的一步。

理想在銷(xiāo)量不好時(shí)，被外界認(rèn)為是產(chǎn)品換代緩慢，同時(shí)疊加純電產(chǎn)能不足導(dǎo)致的，如今來(lái)看這兩個(gè)問(wèn)題似乎都被解決了，i6的產(chǎn)能恢復(fù)正常，L系列依然能打。

至于新產(chǎn)品，換代的理想L9（參數(shù)丨圖片）已經(jīng)在路上，自研芯片成為了殺手锏之一，將為理想在AI時(shí)代塑造新的護(hù)城河。

排名的第三的埃安，終于從谷底走出，雖然銷(xiāo)量是埃安與昊鉑相加，但是考慮到昊鉑的體量，埃安可以說(shuō)終于再度走向?qū)Φ姆较颉?/p>

銷(xiāo)量的主力來(lái)源就在于埃安改革后的新車(chē)型i60，根據(jù)官方公布，3月僅i60就交付了11145輛，占總銷(xiāo)量的近30%，一款車(chē)型賣(mài)出2月一個(gè)品牌的數(shù)據(jù)。

立功的i60正是埃安品牌的首款增程產(chǎn)品，從曾經(jīng)的純電銷(xiāo)量冠軍，到如今主動(dòng)擁抱增程，埃安的轉(zhuǎn)型不止是一場(chǎng)技術(shù)的轉(zhuǎn)變，更是對(duì)市場(chǎng)認(rèn)知的改變，被市場(chǎng)認(rèn)可的技術(shù)就是好技術(shù)。

尋找舒適區(qū)

銷(xiāo)量在中部的三家，除了極氪距離3萬(wàn)輛差一點(diǎn)，剩下兩家都是再度站上月銷(xiāo)3萬(wàn)輛的繁榮區(qū)間。

首先是蔚來(lái)，與其他新勢(shì)力在2月下跌不同，蔚來(lái)的銷(xiāo)量是一直向上發(fā)展，雖然從產(chǎn)品序列上來(lái)看，蔚來(lái)的銷(xiāo)量包含了樂(lè)道和螢火蟲(chóng)，但是從具體占比來(lái)看，蔚來(lái)還是在高端市場(chǎng)占據(jù)了主動(dòng)。

根據(jù)官方數(shù)據(jù)，僅ES8在3月份就交付16255輛，占據(jù)蔚來(lái)銷(xiāo)量的半壁江山，是絕對(duì)的主力，表明在大型純電SUV上，蔚來(lái)找到了屬于自己的舒適區(qū)，根據(jù)網(wǎng)上消息，蔚來(lái)ES9也已經(jīng)在發(fā)布的路上，很快就要和市場(chǎng)見(jiàn)面。

ES8的成功不是偶然，在豪華、純電和SUV三者的組合下，蔚來(lái)終于將十年的市場(chǎng)探索經(jīng)驗(yàn)應(yīng)用于產(chǎn)品之上，換電的護(hù)城河終于是在大型SUV上體現(xiàn)出優(yōu)勢(shì)。

之所以加上豪華，還是因?yàn)闃?lè)道的拖累，雖然上市之初樂(lè)道L90反響不錯(cuò)，但隨著熱點(diǎn)褪去，樂(lè)道的銷(xiāo)量再度回歸平淡，兩款產(chǎn)品加起來(lái)銷(xiāo)量6千輛出頭，表明樂(lè)道還需要探索自己的舒適區(qū)，而不是跟著蔚來(lái)，做蔚來(lái)的平替。

深藍(lán)汽車(chē)3月份的銷(xiāo)量算是大幅起跳，不止重回3萬(wàn)輛之上，排名也靠前了不少。

但是令人疑惑的是，深藍(lán)的2月份數(shù)據(jù)和此前公布的差異明顯，官方海報(bào)稱(chēng)3月全球銷(xiāo)量環(huán)比增長(zhǎng)87.8%，算下來(lái)2月銷(xiāo)量應(yīng)該是1.6萬(wàn)輛，而此前國(guó)內(nèi)公布的產(chǎn)銷(xiāo)數(shù)據(jù)深藍(lán)則是12106輛，差距的4千輛可能就是海外的數(shù)據(jù)。

這里也希望車(chē)企能夠保持銷(xiāo)量海報(bào)公布的持續(xù)性，要不然第三方數(shù)據(jù)的差異，會(huì)帶來(lái)更多誤解。

當(dāng)然，深藍(lán)銷(xiāo)量的主力還是靠著S05這款緊湊級(jí)車(chē)型，3月銷(xiāo)量17586輛，其中海外市場(chǎng)3517輛，表明深藍(lán)在眾多車(chē)型的探索中，也算是有了方向。

至于備受關(guān)注的新車(chē)L06，深藍(lán)官方公布的是銷(xiāo)量環(huán)比提升170%，但是沒(méi)有具體數(shù)據(jù)，這款搭載了磁流變黑科技的產(chǎn)品，還是需要更好的成績(jī)證明自己。

更重要的是，隨著鴻蒙智行和華為乾崑合作范圍的擴(kuò)大，深藍(lán)如何在華為生態(tài)圈中找到自己的獨(dú)特定位才是關(guān)鍵，從首搭A(yù)DS SE系統(tǒng)以來(lái)，深藍(lán)并沒(méi)有帶來(lái)銷(xiāo)量上實(shí)質(zhì)的提升，智駕車(chē)型的銷(xiāo)量沒(méi)能成為主力，眾多的問(wèn)題需要解決。

3月份深藍(lán)在工廠中迎來(lái)第100萬(wàn)臺(tái)電驅(qū)的下線(xiàn)，突顯深藍(lán)在核心技術(shù)上的自研能力，但是好的技術(shù)需要通過(guò)產(chǎn)品向市場(chǎng)證明，目前深藍(lán)的銷(xiāo)量距離證明產(chǎn)品還差了一些。

至于極氪，雖然銷(xiāo)量上距離3萬(wàn)輛還差一小步，但從趨勢(shì)上來(lái)說(shuō)，已經(jīng)是找到了正確的道路，9X的上市，算是托舉了一把極氪，也證明了高端新能源確實(shí)需要與之匹配的主流產(chǎn)品。

此前極氪一直在各種嘗試，但除了極氪009這款車(chē)型定價(jià)在40萬(wàn)元以上，就沒(méi)有其他真正高端的產(chǎn)品，MPV市場(chǎng)的小眾限制了極氪向高端沖刺的賽道寬度，而9X這款產(chǎn)品剛好填充了極氪高端的定位。

雖然9X讓極氪的新能源不那么純粹，但是豪華的配置，將其和領(lǐng)克等產(chǎn)品拉開(kāi)了差距，不局限于純電的極氪算是在長(zhǎng)期沉寂中找到了新的賽道。

3月極氪8X的預(yù)售，表明極氪在新能源大型豪華SUV市場(chǎng)上還將有新的作為，多款技術(shù)的搭載，讓這款產(chǎn)品有了不錯(cuò)的競(jìng)爭(zhēng)力，就等一個(gè)上市價(jià)格的驚喜。

另一方面，極氪產(chǎn)品的換代還在持續(xù)，極氪007的換代也在同步進(jìn)行，雖然晚了一步，但也證明極氪并沒(méi)有放棄其他產(chǎn)品序列。

努力留在牌桌

排在后排的新勢(shì)力品牌，都有一些自己的苦楚，首先是小鵬和小米兩位“小”字輩成員，是唯一銷(xiāo)量同比下滑的品牌，在新能源銷(xiāo)量增長(zhǎng)的大環(huán)境下，出現(xiàn)銷(xiāo)量同比下滑，表明兩個(gè)品牌的困難確實(shí)嚴(yán)重。

首先是小鵬，雖然銷(xiāo)量依然只有2.7萬(wàn)輛，但對(duì)比其他新勢(shì)力品牌，差距還是相當(dāng)明顯的，更重要的是無(wú)論是向下探索，還是增程，小鵬都已經(jīng)嘗試過(guò)，卻沒(méi)能真正帶來(lái)穩(wěn)定的優(yōu)勢(shì)。

如今，小鵬只能全力押注輔助駕駛，寄希望與第二代VLA來(lái)實(shí)現(xiàn)逆風(fēng)翻盤(pán)，在4月2日MONA M03的發(fā)布會(huì)上，小鵬正式將圖靈芯片下放，但也只有最高配的Ultra SE版才能體驗(yàn)到所謂滿(mǎn)血版的VLA 2.0，MAX版則要到下半年才能體驗(yàn)到蒸餾版。

一方面小鵬想要靠智駕豎起護(hù)城河，但另一方面又想將不同價(jià)格區(qū)間的車(chē)型體驗(yàn)拉開(kāi)差距，保持價(jià)格錨定，才有了MONA M03如此尷尬的配置，6款之多的配置是既想要智能價(jià)優(yōu)的口碑，又想實(shí)實(shí)在在的賺錢(qián)。

至于小米，除了2萬(wàn)輛以上的銷(xiāo)量，3月份還罕見(jiàn)的公布了新一代SU7的銷(xiāo)量，7千輛以上，兩周不到的交付，確實(shí)實(shí)力驚人，已經(jīng)超過(guò)初代SU7在2024半年的交付速度。

從這點(diǎn)看，雷軍說(shuō)新一代SU7的銷(xiāo)量要好于初代確實(shí)沒(méi)錯(cuò)。

但是，3月份2萬(wàn)輛的銷(xiāo)量還是讓人不禁思考，小米汽車(chē)的未來(lái)究竟如何，今年之前，小米的銷(xiāo)量都是完全的交付量，產(chǎn)能遠(yuǎn)跟不上訂單的需求，同時(shí)每一個(gè)月的銷(xiāo)量也證明產(chǎn)能爬坡的漫長(zhǎng)。

然而，突然的下滑，然人不禁要問(wèn)，小米汽車(chē)的訂單時(shí)消化得差不多了嗎？

剔除各種影響產(chǎn)能的因素，3月的銷(xiāo)量表明，小米汽車(chē)的熱銷(xiāo)已經(jīng)過(guò)去，同時(shí)APP上少量現(xiàn)車(chē)的選項(xiàng)也在證明，小米汽車(chē)目前產(chǎn)大于銷(xiāo)。

雖然小米汽車(chē)官方用“少量”現(xiàn)車(chē)來(lái)定義這個(gè)現(xiàn)車(chē)的數(shù)量，至于真的有多少現(xiàn)車(chē)，多少過(guò)多的產(chǎn)能，就只有小米汽車(chē)自己知道。

根據(jù)網(wǎng)上消息，特斯拉中國(guó)的兩名高管已經(jīng)入職小米汽車(chē)，期中原特斯拉中國(guó)區(qū)總經(jīng)理孔艷將負(fù)責(zé)汽車(chē)銷(xiāo)售，與特斯拉上海工廠生產(chǎn)制造副總裁宋鋼則負(fù)責(zé)生產(chǎn)制造。目前小米汽車(chē)官方并未發(fā)文證實(shí)，所以這則消息還停留在非官方的狀態(tài)。

進(jìn)入2026年后，市場(chǎng)的沖擊讓個(gè)別新勢(shì)力已經(jīng)放棄了月度銷(xiāo)量海報(bào)，如今月銷(xiāo)量2萬(wàn)輛以下的品牌，只有嵐圖和智己還在堅(jiān)持。

嵐圖3月份銷(xiāo)量1.5萬(wàn)輛，同比和環(huán)比都增長(zhǎng)不錯(cuò)，算是穩(wěn)穩(wěn)地跟上新能源向前的大部隊(duì)，持之以恒的堅(jiān)守，證明嵐圖的努力并沒(méi)有白白付出。

至于智己，能夠面對(duì)7187輛的現(xiàn)實(shí)固然不錯(cuò)，但是在新車(chē)不斷發(fā)布的當(dāng)下，智己需要思考為何銷(xiāo)量難以快速突破，2025年好不容易保持連續(xù)月銷(xiāo)過(guò)萬(wàn)輛的狀況，為何會(huì)突然土崩瓦解。

從產(chǎn)品力上來(lái)說(shuō)，智己并不卻少什么，背靠上汽，有著足夠強(qiáng)的研發(fā)能力，外加阿里和Momenta的技術(shù)，智己已經(jīng)是站在行業(yè)前列。

如果產(chǎn)品沒(méi)有問(wèn)題，那么究竟是營(yíng)銷(xiāo)還是其他，就需要智己內(nèi)部復(fù)盤(pán)，早日治好內(nèi)傷。

從結(jié)果來(lái)看，回歸正常之后的3月，新勢(shì)力都交出了不錯(cuò)的答卷，讓此前擔(dān)憂(yōu)今年銷(xiāo)量的廣大從業(yè)者能夠安心不少。

但是面對(duì)各品牌年初豪邁的銷(xiāo)量目標(biāo)，從一季度來(lái)看，完成度并不高，壓力定然會(huì)向下傳遞，只能說(shuō)未來(lái)9個(gè)月銷(xiāo)量的壓力還很重，更重要的是，從排名的變化來(lái)看，淘汰賽距離結(jié)束還早。

現(xiàn)實(shí)情況就像零跑朱江明在A10上市后的群訪所講，“國(guó)內(nèi)現(xiàn)在有17家車(chē)企，但國(guó)內(nèi)市場(chǎng)容不下17家車(chē)企?！?/p>

新勢(shì)力只有更加努力，才能留在新能源汽車(chē)的牌桌之上。