穆克什·安巴尼是印度最富有的人，擁有超過八百億美元的身家，他控制的信實(shí)工業(yè)在印度經(jīng)濟(jì)中占比接近百分之四，并且在股市份額里也占到六分之一，規(guī)模如此龐大，這位富豪最近宣布要發(fā)展P2P網(wǎng)貸業(yè)務(wù)，試圖借鑒中國消費(fèi)金融的運(yùn)營方式，然而印度的網(wǎng)貸市場(chǎng)已經(jīng)連續(xù)崩潰三次，整體狀況非常糟糕。

早些年，印度農(nóng)村流行熟人之間的小額互助貸款，大家基本不賴賬，到了2008年以后，外資小貸公司進(jìn)來，農(nóng)民借了錢還不上，不少人直接自殺了，2009年安得拉邦就有一萬七千個(gè)農(nóng)民因?yàn)榍穫詺�，政府一看情況不妙，趕緊出手管起來，但這只是開始。

后來P2P平臺(tái)也開始冒出來，結(jié)果情況變得更糟糕，2021年印度P2P平臺(tái)平均違約率超過一半，基本上沒人敢去碰，2023年一名喜劇演員因?yàn)楸淮呤毡频米咄稛o路，借了年息360%的錢，最后自殺了，這件事一發(fā)生，老百姓就都炸開了鍋，覺得這些平臺(tái)就是數(shù)字高利貸，吃人不吐骨頭。

安巴尼想進(jìn)入這個(gè)行業(yè)分一杯羹，但現(xiàn)實(shí)很快給他潑了冷水，首先在制度上就埋著陷阱，外國公司必須聘請(qǐng)印度本地董事，可這些人并不是真心幫忙做事，而是來設(shè)局搗亂的，他們私下收集借款人的信息，然后和當(dāng)?shù)鼐齑ㄆ饋恚獾糍~戶、敲詐錢財(cái)、再一起分贓，不少外資企業(yè)就這樣一夜之間消失不見了。

印度人根本不怕催收，打電話威脅要曝光聯(lián)系人或者上門鬧事，他們不但不害怕，反而覺得這是可以薅羊毛的機(jī)會(huì)，有些村子甚至集體去申請(qǐng)貸款，借完就不還錢，大家認(rèn)為這事天經(jīng)地義，催收員打一千個(gè)電話，九成都是陌生人，接通第一句就問能不能貸款。

印度手機(jī)卡大多采用匿名預(yù)付費(fèi)方式，一個(gè)人可以注冊(cè)十幾個(gè)不同姓名，導(dǎo)致銀行賬戶與手機(jī)號(hào)碼無法對(duì)應(yīng)，想要找到具體人員非常困難，系統(tǒng)里存在大量虛假信息，算法模型運(yùn)行起來毫無用處。

政府一直沒有管好影子銀行，這個(gè)行業(yè)發(fā)展了這么多年，直到出了事情才想著兜底，2019年那些大平臺(tái)爆雷之后，政府接手處理，到現(xiàn)在還在還錢，外資企業(yè)進(jìn)來投資時(shí)，法律保護(hù)幾乎不存在，他們遇到問題只能自己承擔(dān)。

中國在2019年抓捕了超過五萬名涉及套路貸的人員，這依靠的是行政手段和司法力量的強(qiáng)力推動(dòng)，而印度在全國范圍內(nèi)幾乎不存在統(tǒng)一的執(zhí)法能力，各地自行其是，法律難以追究多數(shù)人的行為成了普遍現(xiàn)象，城市中產(chǎn)階級(jí)通過貸款購買手機(jī)和汽車，農(nóng)村居民把借貸當(dāng)作救急的手段，這已經(jīng)不是純粹的商業(yè)活動(dòng)，而是社會(huì)救助的一種替代方式。

從技術(shù)上看，中國這邊已經(jīng)建立起征信系統(tǒng)，還能用人工智能來做催收，可以精準(zhǔn)找到人，而印度連最基礎(chǔ)的身份識(shí)別都沒做好，系統(tǒng)一運(yùn)行就出問題，模型一用就失效，這不是光靠花錢就能解決的事。

2025年12月，安巴尼正式宣布要做這件事，全球資本都在關(guān)注這事，有人認(rèn)為他財(cái)力雄厚，肯定能成功，但我覺得事情沒那么容易，印度的網(wǎng)貸市場(chǎng)問題不在于缺錢，而是缺少規(guī)則、信任和基礎(chǔ)設(shè)施，即使他是首富，也未必能夠改變這個(gè)局面。