轉(zhuǎn)載于：中國經(jīng)營網(wǎng)｜作者：張漫游 中經(jīng)記者

2025年，國有大型銀行積極推進(jìn)“村鎮(zhèn)銀行改制為支行”（以下簡稱“村改支”）的結(jié)構(gòu)性重組進(jìn)程。

繼工商銀行（601398.SH）、交通銀行（601328.SH）之后，農(nóng)業(yè)銀行（601288.SH）再次參與中小金融機(jī)構(gòu)改革嘗試。

業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，從風(fēng)險化解到服務(wù)升級，從網(wǎng)點下沉到生態(tài)重構(gòu)，這一進(jìn)程不僅提升了基層金融服務(wù)的可持續(xù)性與覆蓋深度，也推動了縣域金融市場競爭格局的深刻變化。

村鎮(zhèn)銀行重組提速

近日，金華金融監(jiān)管分局公布批復(fù)，同意農(nóng)業(yè)銀行收購浙江永康農(nóng)銀村鎮(zhèn)銀行并設(shè)立永康金山支行、永康胡庫支行、永康后城街支行，承接浙江永康農(nóng)銀村鎮(zhèn)銀行清產(chǎn)核資后的資產(chǎn)、負(fù)債、業(yè)務(wù)和員工。

這已經(jīng)是年內(nèi)農(nóng)業(yè)銀行第二次參與“村改支”。早在8月，農(nóng)業(yè)銀行就已經(jīng)獲得廈門金融監(jiān)管局批復(fù)，收購廈門同安農(nóng)銀村鎮(zhèn)銀行并設(shè)立廈門大同支行，承接廈門同安農(nóng)銀村鎮(zhèn)銀行清產(chǎn)核資后的資產(chǎn)、負(fù)債、業(yè)務(wù)和員工。

除農(nóng)業(yè)銀行以外，工商銀行和交通銀行也在今年推進(jìn)了“村改支”。6月，江津金融監(jiān)管分局批復(fù)，同意工商銀行收購重慶璧山工銀村鎮(zhèn)銀行并設(shè)立重慶璧山中央大街支行，承接重慶璧山工銀村鎮(zhèn)銀行清產(chǎn)核資后的資產(chǎn)、負(fù)債、業(yè)務(wù)和員工。8月，四川金融監(jiān)管局批復(fù)，同意交通銀行收購大邑交銀興民村鎮(zhèn)銀行，承接其全部資產(chǎn)負(fù)債、權(quán)利義務(wù)并設(shè)立成都大邑支行和成都大邑安仁支行。

《中國經(jīng)營報》記者查詢企業(yè)警視通數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)，目前重慶璧山工銀村鎮(zhèn)銀行及大邑交銀興民村鎮(zhèn)銀行已經(jīng)批復(fù)解散。2025年年初至10月16日，批復(fù)解散的村鎮(zhèn)銀行數(shù)量共計98家。記者注意到，除國有銀行外，今年還有包括江蘇銀行（600919.SH）、常熟銀行（601128.SH）等在內(nèi)的多家銀行積極開展“村改支”。

這一系列動作的背后，是國家層面推動村鎮(zhèn)銀行結(jié)構(gòu)性重組的政策導(dǎo)向。2023年6月，中國人民銀行、國家金融監(jiān)督管理總局、中國證監(jiān)會、財政部、農(nóng)業(yè)農(nóng)村部聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于金融支持全面推進(jìn)鄉(xiāng)村振興加快建設(shè)農(nóng)業(yè)強(qiáng)國的指導(dǎo)意見》。該政策文件明確指出，要“穩(wěn)步推進(jìn)村鎮(zhèn)銀行結(jié)構(gòu)性重組，強(qiáng)化風(fēng)險防范化解”。今年1月12日，國家金融監(jiān)督管理總局召開的2025年監(jiān)管工作會議上部署了2025年六大重點任務(wù)，中小金融機(jī)構(gòu)改革化險置于首位。

談及在落地“村改支”過程中國有銀行的優(yōu)勢，中國普惠金融研究院研究員汪雯羽告訴記者，首先是提高抗風(fēng)險能力，國有銀行通常資金實力雄厚，且擁有完善的風(fēng)控能力，“村改支”有助于原村鎮(zhèn)銀行提高資本充足率，抵御和化解風(fēng)險。同時，國有銀行能提升原村鎮(zhèn)銀行的管理水平，國有銀行擁有成熟的管理經(jīng)驗，能夠幫助原村鎮(zhèn)銀行提高管理能力，完善內(nèi)部治理，規(guī)范化發(fā)展。

上海金融與發(fā)展實驗室首席專家、主任曾剛亦認(rèn)為，國有銀行風(fēng)險化解能力強(qiáng)，國有銀行資本充足、抗風(fēng)險能力突出，能夠有效消化村鎮(zhèn)銀行積累的不良資產(chǎn)和歷史包袱，防范區(qū)域性金融風(fēng)險。并且，國有銀行資源整合效率高，擁有完善的科技系統(tǒng)、豐富的產(chǎn)品線和專業(yè)人才隊伍，改制后可快速實現(xiàn)系統(tǒng)對接、流程優(yōu)化和服務(wù)升級，降低運營成本。

汪雯羽補充道，國有銀行擁有充足的人力和資金開發(fā)金融科技，金融科技和數(shù)字賦能金融能力較強(qiáng)，“村改支”后原村鎮(zhèn)銀行可以獲得國有銀行的科技賦能，提升金融服務(wù)的效率，并可向客戶提供更個性化的金融產(chǎn)品。同時，國有銀行經(jīng)營渠道多元，可經(jīng)營的產(chǎn)品類型更豐富，“村改支”后可以提升原村鎮(zhèn)銀行的服務(wù)質(zhì)量，滿足鄉(xiāng)村客戶多元化的金融需求。

“國有銀行公信力強(qiáng)，有助于重建客戶信心，吸引存款回流，穩(wěn)定當(dāng)?shù)亟鹑谏鷳B(tài)。另外，國有銀行政策協(xié)同性好，符合監(jiān)管‘穩(wěn)妥化險、提升可持續(xù)發(fā)展能力’的導(dǎo)向，既能完成改革任務(wù)，又能拓展縣域市場布局?！痹鴦傉f。

汪雯羽坦言，在“村改支”過程中，收購方會遇到一些難點。一是股權(quán)清理問題。村鎮(zhèn)銀行的股東結(jié)構(gòu)一般較復(fù)雜，且存在大量的民營資本、自然人股東，收購過程中需要平衡各方利益，而因為經(jīng)營問題對原村鎮(zhèn)銀行各類資產(chǎn)的價值認(rèn)定較難達(dá)成一致，民營資本如何退出需要經(jīng)過較長時間的協(xié)調(diào)。二是不良風(fēng)險處置問題。過去村鎮(zhèn)銀行的不良率高于全行業(yè)平均水平，“村改支”過程中需要準(zhǔn)確識別各類貸款的真實逾期情況，正確評估其中的風(fēng)險與處置成本，這對收購方來說挑戰(zhàn)也較大。三是與收購方管理、經(jīng)營的融合挑戰(zhàn)。收購方與原村鎮(zhèn)銀行因規(guī)模的差異，在管理方式、服務(wù)范圍和服務(wù)內(nèi)容上都存在一定差異，收購方順利接管村鎮(zhèn)銀行并實現(xiàn)進(jìn)一步的發(fā)展既需要融入自身的企業(yè)文化、管理制度及服務(wù)體系，也需要因地制宜服務(wù)當(dāng)?shù)靥厣鹑谛枨蟆?/strong>

重構(gòu)縣域金融生態(tài)

隨著“村改支”進(jìn)程深入推進(jìn)，國有銀行在普惠金融領(lǐng)域的布局迎來新機(jī)遇，縣域金融生態(tài)也隨之重構(gòu)。

2023年，國務(wù)院發(fā)布的《關(guān)于推進(jìn)普惠金融高質(zhì)量發(fā)展的實施意見》提出：“未來五年，高質(zhì)量的普惠金融體系基本建成”“基礎(chǔ)金融服務(wù)更加普及”“銀行業(yè)持續(xù)鞏固鄉(xiāng)鄉(xiāng)有機(jī)構(gòu)、村村有服務(wù)”。

曾剛告訴記者，理論上講，“村改支”可以對國有銀行普惠金融業(yè)務(wù)產(chǎn)生一定的積極影響。一方面，網(wǎng)點進(jìn)一步下沉，通過收購村鎮(zhèn)銀行，國有銀行深入布局縣域、鄉(xiāng)鎮(zhèn)市場，擴(kuò)大普惠金融服務(wù)覆蓋面。另一方面，產(chǎn)品與技術(shù)賦能提升服務(wù)質(zhì)效，國有銀行可將手機(jī)銀行、線上信貸、智能風(fēng)控等數(shù)字化工具引入基層，提高小微企業(yè)、農(nóng)戶融資便利度和可得性。同時，資金成本優(yōu)勢使得貸款定價更具競爭力，有助于降低實體經(jīng)濟(jì)融資成本。

中國銀行（601988.SH）研究院銀行業(yè)與綜合經(jīng)營團(tuán)隊主管邵科進(jìn)一步指出，國有銀行“村改支”將對普惠金融業(yè)務(wù)發(fā)展帶來優(yōu)化調(diào)整，包括可以統(tǒng)籌縣域分支機(jī)構(gòu)和原村鎮(zhèn)銀行的經(jīng)營，實現(xiàn)人力和物力資源、管理和風(fēng)控體系的整合和共享，實現(xiàn)集團(tuán)層面的縣域網(wǎng)點布局優(yōu)化，提供更加多元的金融產(chǎn)品和服務(wù)，全面增強(qiáng)服務(wù)縣域經(jīng)濟(jì)與鄉(xiāng)村振興的能力，擴(kuò)大市場影響力；可以優(yōu)化原村鎮(zhèn)銀行的治理架構(gòu)，增強(qiáng)資金實力，提升運營效率和風(fēng)險管理水平，化解潛在風(fēng)險，夯實可持續(xù)發(fā)展能力；國有銀行或?qū)⒁源藶槠鯔C(jī)，認(rèn)真審視縣域和“三農(nóng)”業(yè)務(wù)的發(fā)展前景，優(yōu)化集團(tuán)普惠金融業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略，穩(wěn)妥推動業(yè)務(wù)下沉，用好縣域的低成本資金優(yōu)勢，應(yīng)對低息差環(huán)境挑戰(zhàn)。

不過，國有銀行業(yè)務(wù)下沉也對縣域中小金融機(jī)構(gòu)帶來了“擠出效應(yīng)”。汪雯羽指出，對于當(dāng)?shù)刂行°y行，將面臨四方面壓力：一是市場份額可能下降，“村改支”后將從客戶對村鎮(zhèn)銀行的公信力存疑轉(zhuǎn)為對國有銀行的信任，加之產(chǎn)品和服務(wù)的優(yōu)化，將吸引部分原中小銀行客戶，影響中小銀行在縣域的優(yōu)勢地位。二是利潤空間可能縮小，國有銀行資金成本較低，可以提供競爭力更強(qiáng)的提供利率更低的貸款，應(yīng)對競爭中小銀行信貸產(chǎn)品利率也將進(jìn)一步下行，凈息差縮窄將壓縮中小銀行的利潤空間。三是運營成本可能增加，“村改支”進(jìn)一步體現(xiàn)國有銀行“掐尖”的情況，中小銀行為了發(fā)展也需要再進(jìn)一步下沉尋找市場，為此網(wǎng)點、人員、宣傳等投入也會增加中小銀行的運營成本。四是面臨的風(fēng)控壓力更大，客戶群體下沉對應(yīng)的風(fēng)險也會增加，對中小銀行風(fēng)險管理水平提出了更高的要求。

邵科認(rèn)為，國有銀行“村改支”穩(wěn)妥推動業(yè)務(wù)下沉將對原有縣域布局的中小銀行產(chǎn)生一定影響，但總體影響不大?！皣秀y行在縣域的業(yè)務(wù)實力將有所增強(qiáng)，可能會在一定程度上增強(qiáng)當(dāng)?shù)厥袌龈偁?；原村?zhèn)銀行的業(yè)務(wù)模式、客戶群體可能會發(fā)生一定調(diào)整，原有縣域布局的中小銀行或?qū)⒚媾R結(jié)構(gòu)性的業(yè)務(wù)空間和競爭挑戰(zhàn)；國有銀行的經(jīng)營文化或?qū)⑦M(jìn)一步影響當(dāng)?shù)貥I(yè)務(wù)，助力培育更加穩(wěn)健、可持續(xù)的縣域普惠金融業(yè)務(wù)生態(tài)?！?/p>

“國有銀行下沉對縣域中小銀行形成‘鲇魚效應(yīng)’與‘?dāng)D壓效應(yīng)’并存的復(fù)雜影響。競爭加劇是直接沖擊，大行憑借品牌、資金、科技優(yōu)勢，在優(yōu)質(zhì)客戶爭奪、存款吸收、貸款定價等方面占據(jù)上風(fēng)，中小銀行面臨客戶分流和息差收窄壓力。但這也倒逼銀行轉(zhuǎn)型升級，中小銀行被迫深耕本地化、特色化服務(wù)，如聚焦特定產(chǎn)業(yè)鏈、提供定制化金融方案，以靈活機(jī)制和人情化服務(wù)彌補規(guī)模劣勢?！痹鴦傉f。

THE END

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