中方反制見(jiàn)效！又一美半導(dǎo)體巨頭倒下，下一個(gè)輪到阿斯麥臺(tái)積電？

中美科技博弈進(jìn)入深水區(qū)，中國(guó)這次的反制，效果好得出乎所有人預(yù)料。短短一周時(shí)間，先是美船舶在寧波被征特別港務(wù)費(fèi)、再是美光宣布撤出中國(guó)數(shù)據(jù)中心市場(chǎng)，緊接著英偉達(dá)在華市場(chǎng)份額從95%跌到零，阿斯麥、臺(tái)積電也開(kāi)始發(fā)抖?？梢哉f(shuō)，中國(guó)這套組合拳，已經(jīng)讓美國(guó)和它的盟友感受到了真正的“產(chǎn)業(yè)級(jí)地震”。

先說(shuō)那筆看似不起眼的“特別港務(wù)費(fèi)”。10月14日起，中國(guó)正式對(duì)掛美國(guó)旗、美國(guó)造、或有美資參股經(jīng)營(yíng)的船舶收取特別港務(wù)費(fèi)。沒(méi)幾天，美國(guó)美森航運(yùn)的“曼努凱”號(hào)貨輪就在寧波被收了446萬(wàn)元，成了首個(gè)被“開(kāi)刀”的案例。

隨后帶來(lái)了蝴蝶效應(yīng)——馬士基、赫伯羅特這些世界級(jí)航運(yùn)巨頭，立刻開(kāi)始繞航韓國(guó)釜山；多家航運(yùn)公司緊急裁撤美國(guó)籍高管、調(diào)整董事會(huì)結(jié)構(gòu)，就怕被算作“含美成分”被罰。航線(xiàn)改、成本漲、崗位砍，最后的損失全得美國(guó)企業(yè)自己吞下。

然而，這還只是中方反制的“前菜”，真正讓美國(guó)高科技產(chǎn)業(yè)徹底“破防”的，是稀土新規(guī)。10月9日，中國(guó)商務(wù)部發(fā)布了三項(xiàng)稀土出口管制公告。核心一句話(huà)：凡是使用中國(guó)稀土技術(shù)、且含中國(guó)稀土成分超過(guò)0.1%的產(chǎn)品，再出口都必須先獲得中國(guó)批準(zhǔn)。簡(jiǎn)單理解，這相當(dāng)于在全球高科技產(chǎn)業(yè)鏈上，裝上了一個(gè)“中國(guó)總開(kāi)關(guān)”。

這一下，首先倒下的是美光科技。10月17日，美光宣布逐步退出中國(guó)數(shù)據(jù)中心業(yè)務(wù)，放棄價(jià)值34億美元的市場(chǎng)，占它全球總營(yíng)收的12%。從表面上看，美光提到的是關(guān)稅和網(wǎng)絡(luò)安全審查，但業(yè)內(nèi)心知肚明——真正壓垮它的，是稀土斷供的風(fēng)險(xiǎn)。高端存儲(chǔ)芯片制造離不開(kāi)稀土材料，而中國(guó)占全球90%以上的精煉能力。當(dāng)原料供應(yīng)變得不確定時(shí)，繼續(xù)生產(chǎn)等于把命門(mén)交給別人，美光只能認(rèn)栽。

英偉達(dá)的處境更尷尬。創(chuàng)始人黃仁勛親口承認(rèn)，美國(guó)的出口限制讓英偉達(dá)在中國(guó)市場(chǎng)的份額從95%暴跌到幾乎為零。那顆所謂“專(zhuān)供中國(guó)”的閹割版H20芯片，也徹底賣(mài)不動(dòng)。原因很簡(jiǎn)單：它的制造鏈上同樣離不開(kāi)稀土。如今中國(guó)實(shí)行審批制，想賣(mài)就得報(bào)稀土成分和來(lái)源。你一旦報(bào)上，就相當(dāng)于自證依賴(lài)。黃仁勛只能苦笑：“我們失去了世界上最大的市場(chǎng)。”

連歐洲都開(kāi)始“打哆嗦”。荷蘭的阿斯麥——全球唯一能造出EUV光刻機(jī)的企業(yè)，最近也罕見(jiàn)地發(fā)出悲觀信號(hào)。公司總裁承認(rèn)，中國(guó)客戶(hù)需求明顯下滑，并預(yù)計(jì)到2026年銷(xiāo)售額將大幅下降?？蓡?wèn)題是，它自己也逃不開(kāi)中國(guó)。

制造一臺(tái)EUV光刻機(jī)，里面有多達(dá)上百種稀土相關(guān)材料，從“氧化镥”拋光液到“釹鐵硼”永磁體，全都離不開(kāi)中國(guó)。業(yè)內(nèi)測(cè)算，阿斯麥的稀土庫(kù)存最多撐八周，一旦審批放緩，交付周期就會(huì)從12個(gè)月拉長(zhǎng)到18個(gè)月，客戶(hù)違約賠償將多到讓它吃不消。它嘴上還在嘴硬：“這對(duì)公司不是壞事?！钡B員工都聽(tīng)得出那話(huà)里的發(fā)抖。

臺(tái)積電也被卡得透不過(guò)氣。它的3納米生產(chǎn)線(xiàn)對(duì)某些重稀土的依賴(lài)度超過(guò)90%，尤其是“鏑”元素——全球92%都來(lái)自中國(guó)。臺(tái)積電每年從大陸進(jìn)口6000噸稀土，一旦供應(yīng)卡頓，良品率能直接掉30%。這對(duì)投入幾百億美元的產(chǎn)線(xiàn)來(lái)說(shuō)，就是在燒錢(qián)。更糟的是，美國(guó)逼它赴美建廠，補(bǔ)貼遲遲不落實(shí)，成本暴漲、進(jìn)度混亂。現(xiàn)在稀土一收緊，臺(tái)積電在美也干不下去，在華也受限，進(jìn)退維谷。

過(guò)去，美國(guó)用芯片制裁中國(guó)；現(xiàn)在，中國(guó)用稀土和制造鏈反制美國(guó)。稀土不是稀有，而是提純難、鏈條長(zhǎng)。中國(guó)花了幾十年，從開(kāi)采、分離、冶煉到高純度加工，全鏈條掌握在自己手里。加上近年來(lái)國(guó)產(chǎn)芯片、AI算力的突飛猛進(jìn)，像華為昇騰、長(zhǎng)江存儲(chǔ)、等不斷突破，讓中國(guó)第一次在科技博弈中握有真正的籌碼。

你制成品卡我，我就從原料上卡你；你搞出口禁令，我就讓審批權(quán)握在我手里。于是我們看到，美光撤退、英偉達(dá)停滯、阿斯麥心慌、臺(tái)積電發(fā)愁——每一個(gè)都踩在中國(guó)稀土的鏈條上。

下一步，中國(guó)可能會(huì)繼續(xù)在高端設(shè)備材料、軟件算法標(biāo)準(zhǔn)上發(fā)力。要知道，當(dāng)年美國(guó)制裁華為，是靠封鎖芯片供應(yīng)鏈；如今中國(guó)重塑這條鏈，等于是把“規(guī)則的筆”拿了回來(lái)。

美光倒下，只是開(kāi)始。英偉達(dá)丟市，阿斯麥發(fā)慌，臺(tái)積電焦慮——這條多米諾的下一張牌，還會(huì)是誰(shuí)？可以肯定的是，未來(lái)科技戰(zhàn)爭(zhēng)，拼的不再是嘴上談的技術(shù)領(lǐng)先，而是誰(shuí)掌握了那條別人離不開(kāi)的“鏈”。

而這一次，中國(guó)，正穩(wěn)穩(wěn)站在鏈的上游！