雖然現(xiàn)在仍然是夏日炎炎，但是助貸行業(yè)已經(jīng)身處寒冬，大批業(yè)務(wù)員開(kāi)始逃離助貸行業(yè)。
高利貸、暴力催收、倒賣(mài)數(shù)據(jù)、套取銀行資金……助貸行業(yè)被扣上一頂頂“危險(xiǎn)”的帽子，監(jiān)管繩索不斷收緊，讓助貸行業(yè)幾乎沒(méi)有喘息機(jī)會(huì)。
如今，隨著“24%”高壓線即將實(shí)施，銀行開(kāi)始撇清與助貸機(jī)構(gòu)責(zé)任，這個(gè)行業(yè)前途越來(lái)越變得撲朔迷離。

全員降薪
丁欣（化名）在2014年進(jìn)入P2P行業(yè)，主要工作就是為所在城市小微企業(yè)貸款，那時(shí)候這個(gè)行業(yè)正是如日中天，曾多連續(xù)三年成為這家美股上市公司的地區(qū)銷(xiāo)冠。2019年，P2P行業(yè)地震，丁欣開(kāi)始帶領(lǐng)團(tuán)體和積累的客戶資源轉(zhuǎn)到一家助貸機(jī)構(gòu)，只不過(guò)工作方式從原來(lái)的地推，改成了電銷(xiāo)。
丁欣在這個(gè)行業(yè)摸爬滾打超過(guò)10年，見(jiàn)證了太多的人生百態(tài)，世態(tài)炎涼。
上個(gè)月，丁欣已經(jīng)徹底離開(kāi)了這個(gè)行業(yè)，他決定先休息半年時(shí)間，重新尋找機(jī)會(huì)。
丁欣離開(kāi)的直接原因就是從8月份開(kāi)始，公司全員降薪，幅度從20%-30%不等。
丁欣對(duì)這個(gè)行業(yè)失去信心的另外一個(gè)重要原因就是監(jiān)管越來(lái)越嚴(yán)格，特別是10月1日即將實(shí)施的互聯(lián)網(wǎng)助貸新規(guī)，24%利率紅線引發(fā)行業(yè)地震。“會(huì)員權(quán)益”、“增值權(quán)益”這些變相提高利率的方式也被叫停。
當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)助貸市場(chǎng)，24%以下根本活不下去。
類(lèi)似丁欣這樣的人，不在少數(shù)，他們預(yù)計(jì)，未來(lái)監(jiān)管的繩索只會(huì)越來(lái)越緊，而不會(huì)放松。
在美股上市的靠助貸業(yè)務(wù)的幾家中概股，已經(jīng)顯示跡象，這半年時(shí)間股價(jià)大幅調(diào)整，最多的已經(jīng)接近腰斬。
互擼娃
放貸，可以說(shuō)是最古老的職業(yè)之一了，在放貸這個(gè)鏈條上存在著數(shù)不清的行業(yè)，貸款中介只是其中一個(gè)。
當(dāng)金錢(qián)流向最需要、最能創(chuàng)造價(jià)值的地方，也意味著風(fēng)險(xiǎn)伴隨而行。
這意味著收益也必須與風(fēng)險(xiǎn)相匹配。
2013年被稱(chēng)為互聯(lián)網(wǎng)金融元年，大量P2P平臺(tái)打著金融科技公司的名義出現(xiàn)，本意是想通過(guò)網(wǎng)貸平臺(tái)將有出借需求的人和有資金需求的人撮合起來(lái)，提高民間資金的效率。只不過(guò)，后來(lái)亂了套，大量資金被平臺(tái)從中間截留了。
在這期間，助貸業(yè)務(wù)也開(kāi)始蓬勃發(fā)展起來(lái)，與銀行、信托公司等資金方合作。業(yè)務(wù)模式簡(jiǎn)單粗暴，就是助貸機(jī)構(gòu)提供一定比例的保證金給銀行，銀行收了保證金，就把獲客，貸前評(píng)審，風(fēng)控，貸后管理，等等這些都甩給中介，自己躺著賺利息差。
至于助貸機(jī)構(gòu)把資金給誰(shuí)、收多少利息，銀行基本是不聞不問(wèn)。
打著普惠金融名義，助貸機(jī)構(gòu)名義利率36%，但是實(shí)際利率超過(guò)100%的比比皆是。
這些助貸機(jī)構(gòu)盲目擴(kuò)張，隨意放款，風(fēng)控幾乎為零，逾期率極高，只能依靠更為優(yōu)質(zhì)的用戶，用高額的利息，為逾期買(mǎi)單。
為了讓逾期者歸還自家平臺(tái)貸款，這些人被慫恿在各個(gè)平臺(tái)間反復(fù)借貸，被行業(yè)內(nèi)稱(chēng)為“互擼娃”。
互聯(lián)網(wǎng)助貸讓貸款變得更加具有可得性和便利性，但客觀上也助長(zhǎng)了借款人非理性消費(fèi)、過(guò)度借貸的行為，加上助貸機(jī)構(gòu)為追求利潤(rùn)，誘導(dǎo)借款人超前消費(fèi)。
而助貸面對(duì)的人員，普遍信貸資質(zhì)較弱，普遍借貸利率較高，進(jìn)一步推升了其還款壓力，最終掉入債務(wù)陷阱，埋下金融和社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)隱患。
助貸變成了赤裸裸收割靈魂的機(jī)器。
2020年6月，《商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款管理暫行辦法》出臺(tái)，開(kāi)始厘清互聯(lián)網(wǎng)助貸業(yè)務(wù)的邊界。
誰(shuí)將率先倒下？
4月初，國(guó)家金融監(jiān)管總局官網(wǎng)發(fā)布《國(guó)家金融監(jiān)督管理總局關(guān)于加強(qiáng) 商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)助貸業(yè)務(wù)管理提升金融服務(wù)質(zhì)效的通知》，將從今年10月1日開(kāi)始實(shí)施。
業(yè)內(nèi)將這稱(chēng)為助貸新規(guī)。
助貸新規(guī)的重點(diǎn)就是穿透式監(jiān)管，第一刀就砍向了長(zhǎng)期存在的利率套利游戲。要求增信服務(wù)費(fèi)必須算入總的融資成本，并且禁止增信服務(wù)機(jī)構(gòu)用“咨詢費(fèi)”或“顧問(wèn)費(fèi)”這樣的名義來(lái)變相增加費(fèi)率。
過(guò)去，助貸平臺(tái)通過(guò)引入擔(dān)保公司來(lái)分?jǐn)傎M(fèi)用，把一筆貸款分成“基礎(chǔ)利率+擔(dān)保費(fèi)”，實(shí)際的年化成本就飆到了36%。或者收取會(huì)員費(fèi)的模式，表面收取24%利率，再捆綁75元/月會(huì)員費(fèi)，使實(shí)際融資成本飆升至32%。
助貸新規(guī)直接宣布了這些模式的死亡。
同時(shí)，此前助貸業(yè)務(wù)主要由銀行互聯(lián)網(wǎng)金融部門(mén)與零售部門(mén)作出決策，新規(guī)之下，改由商業(yè)銀行總行直接管理助貸業(yè)務(wù)，建立合作機(jī)構(gòu)的名單制并且動(dòng)態(tài)公開(kāi)，結(jié)束分行各自為政的局面。
助貸新規(guī)發(fā)布后，已有多家銀行和持牌消金機(jī)構(gòu)披露了助貸業(yè)務(wù)的合作機(jī)構(gòu)名單，從在已公布的白名單看，多為頭部助貸平臺(tái)，這將加劇行業(yè)分化和洗牌。
事實(shí)上，一大批中小助貸機(jī)構(gòu)已經(jīng)接到了此前合作銀行不再續(xù)簽的通知，因是銀行評(píng)估后認(rèn)為這些中小助貸機(jī)構(gòu)主營(yíng)業(yè)務(wù)利率在24%—36%之間，不符合監(jiān)管要求。而且開(kāi)始清退存量高定價(jià)資產(chǎn)，將放款期限壓縮。
2025年6月末，全國(guó)短期消費(fèi)貸規(guī)模9.93萬(wàn)億元，較年初萎縮2.5%，其中24%+的放款規(guī)模自6月開(kāi)始收緊，放款規(guī)模受影響程度在20%至40%，收縮潮已成定局。
面對(duì)即將實(shí)施的助貸新規(guī)，不少人開(kāi)始逃離，不少機(jī)構(gòu)開(kāi)始降薪，也有人準(zhǔn)備躺平。
助貸機(jī)構(gòu)生存倒計(jì)時(shí)已然啟動(dòng)，有行業(yè)人士預(yù)言，新規(guī)落地后，至少30%的平臺(tái)將消失，能夠體面退場(chǎng)，已經(jīng)是最好的出路。