齊魯大地，鐘靈毓秀。

扎根這片孕育了儒家文化的熱土與經濟活力的熱土上，山東的小銀行們憑借“草根”力量，在金融活水潤澤萬千小微的過程中，茁壯成長。

但隨著行業(yè)步入下行周期，特別受LPR重新定價、存量按揭調價、政策支持減費讓利等因素的影響，以及大行集體“掘金”下沉市場，催化“馬太效應”，小銀行們分化加速，有人依然在向上走，有人卻已經掉了尾。

01頂住壓力，整體斬獲不錯收成

山東地大物博，2024年GDP排名全國第三，僅次于廣東和江蘇。

繁盛的商業(yè)資源，為活躍的信貸活動提供了肥沃的土壤，相應誕生的金融機構也多。天眼查顯示，截至2024年末，山東省內共有14家城商行，數(shù)量和遼寧省一樣，也是各省城商行最多的省份，包括齊魯銀行、青島銀行、威海銀行、日照銀行等。

此外，山東還擁有一家民營銀行——藍海銀行。

過去一年，山東的小銀行們頂住壓力，絕大多數(shù)都斬獲了不錯的“收成”：

青島銀行：營收134.98億元，同比增長8.22%；凈利潤42.64億元，同比增長20.16%；總資產6899.63億元；

齊魯銀行：營收124.96億元，同比增長4.55%；凈利潤49.86億元，同比增長17.77%；總資產6895.63億元；

威海銀行：營收93.16億元，同比增長6.64%；凈利潤21.98億元，同比增長3.38%；總資產4414.64億元；

日照銀行：營收入75.6億元，同比增長14.44%；凈利潤16.1億元，同比增長7.08%；總資產3698.03億元。

除了上述幾個頭部，濰坊銀行、棗莊銀行、煙臺銀行、泰安銀行、濟寧銀行等，也都交出營收、凈利潤“雙升”的答卷。

就行業(yè)格局來講，2024年，青島銀行和齊魯銀行繼續(xù)演繹獨屬小行的“雙雄爭霸”，威海銀行則與日照銀行實現(xiàn)梯隊躍遷，其他小行亦可圈可點。

不過，也有極個別的不如意者，比如藍海銀行。

財報顯示，2024年，藍海銀行營收14.52億元，較2023年的23.97億元減少了9.45億元，降幅39.42%；凈利潤4.15億元，較2023年的7.96億元減少3.81億元，降幅47.86%。

而在2023年，藍海銀行的營收和凈利潤分別為23.97億元，7.96億元，對應增速分別為17.62%、30.92%。

數(shù)據來源：藍海銀行財報

對比之下，藍海銀行在2024年“斷崖式”跌落。

拉長視線，2017年成立的藍海銀行，趕上互聯(lián)網+金融的“風口”，也曾吃到可觀的紅利：2018年-2022年，營收分別為4.24億元、6.43億元、12.1億元、16.53億元、20.38億元，逐年擴大；凈利潤分別為0.96億元、1.45億元、3.37億元、6.15億元、6.08億元，除了2022年有微弱收縮，其余年份均大踏步前進。

可以說，2024年的“自由落體”，不僅徹底將藍海銀行此前好不容易積累起來的業(yè)績上行走勢給攔腰截斷，且出現(xiàn)了近六年內首次營收、凈利潤“雙降”的不利局面。

02這家民營銀行，多方位“拉胯”

大家都身處復雜多變的大環(huán)境中，為啥只有藍海銀行“拉胯”？顯然，還得從自身入手，找出問題。

一方面，藍海銀行凈息差急劇萎縮，導致“基本盤”——利息凈收入嚴重承壓。

財報顯示，藍海銀行的凈息差從2020年末的3.54%攀升至2023年末的4.34%，但到了2024年末，該項指標突然大幅壓降1.99個百分點至2.35%，距離去年民營銀行整體均值水平也相去甚遠。根據2024年四季度商業(yè)銀行主要監(jiān)管指標情況顯示，2024年末，民營銀行的凈息差水平為4.11%。

雖然這幾年凈息差收窄是行業(yè)性挑戰(zhàn)，但像藍海銀行這般突然上演“高臺跳水”的選手少之又少。

數(shù)據來源：藍海銀行財報

由于凈息差是凈利息收入的定價根基。凈息差的驟降，自然影響到了藍海銀行的營收大盤。2024年，藍海銀行的利息凈收入為12.27億元，同比驟降43.64%。

這同時也意味著，藍海銀行長期依賴的高息攬儲、高利率放貸的粗放式經營模式或難以為繼。

柒財經注意到，6月26日，藍海銀行將7天通知存款產品年利率由1.45%下調至1.25%，這已經是藍海銀行今年以來第8次調整存款利率。

另一方面，在凈利息收入近乎“腰斬”的背景下，藍海銀行也沒能利用投資收益完成“找補”。

眾所周知，2024年是債市大年，大量同業(yè)都“順流而上”，通過“炒債”彌補業(yè)績的短缺。比如，青島銀行投資收益大增33.28%，日照銀行投資收益激增60.49%；濰坊銀行和萊商銀行雖未披露具體數(shù)據，但分別在年報中表示投資收益增速高達136.73%、119.86%。

反觀藍海銀行這邊，卻展現(xiàn)了一波令人費解的“反向沖刺”。2024年，藍海銀行錄得投資收益2.33億元，同比下滑了28.53%，進一步削弱賺錢能力。

值得一提的是，成本收入比居高不下也在較大程度上限制了藍海銀行盈利拓展空間。2020年-2024 年，該行的成本收入比分別為30.05%、27.11%、31.04%、30.35%、46.04%，劃出的是一條45°上揚的曲線，且2024年46.04%的數(shù)值，已然超過45%的監(jiān)管建議值。

針對該情況，東方金誠曾在評級報告中重點提到，藍海銀行線上存貸款業(yè)務發(fā)展較快，而線上存款獲客引流費、線上貸款平臺通道費等支出快速增加，極易對營業(yè)收入形成侵蝕，加之業(yè)務及管理費等高企，直接拖累凈利潤。

03頻亮紅燈，內控“頑疾”不可小覷

盡管業(yè)績整體向陽，但對山東省的小銀行來說，因為治理結構不完善、人才與技術投入不足、數(shù)據基礎薄弱、風險意識弱等因素，其頻頻閃現(xiàn)的內控“紅燈”仍是內里不可小視的“頑疾”。

實際上，這也是全國小銀行的“通病”。來看幾個典型。

7月2日，央行山東省分行對煙臺銀行作出行政處罰。

煙臺銀行因存在違反金融統(tǒng)計規(guī)定、賬戶管理規(guī)定、商戶管理規(guī)定、占壓財政資金、違反信用信息提供管理規(guī)定，以及未按規(guī)定履行客戶身份識別義務等多項違法行為，被處以警告，沒收違法所得 387.45 元，罰款 319.2萬元。

同時，時任煙臺銀行副行長張某偉、總會計師徐某文，因對 “未按規(guī)定履行客戶身份識別義務” 這一違法行為負有責任，分別被處以2.5萬元、1.5 萬元罰款。

6月，威海銀行被百萬罰單“砸”中。

青島金融監(jiān)管局發(fā)布的行政處罰信息顯示，威海銀行青島分行因大額客戶授信管理嚴重不審慎、未按項目實際進度發(fā)放貸款等共計五項違法違規(guī)被罰款150萬元，原行長趙曉博因大額客戶授信管理嚴重不審慎、未按項目實際進度發(fā)放貸款等，被給予警告處分。

藍海銀行也沒少“挨罰”。其在兩個月內連續(xù)收到兩張罰單，合計被罰37.9萬元。

其中，因賬戶管理問題于4月7日被山東省分行罰款 17 萬元，緊接著又因信用信息違規(guī)在5月7日被威海市分行罰款20.9 萬元。兩次處罰均公示三年，凸顯了監(jiān)管層對合規(guī)問題的嚴肅追責。

而在2024年，藍海銀行至少收到六張罰單，合計被罰150萬元。

當潮水褪去，誰在裸泳？

總的來講，山東小銀行的“冰火兩重天”，在2024年體現(xiàn)的淋漓盡致。一面是大部分成員穩(wěn)健前行，一面是如藍海銀行般“過山車”式墜落的極少數(shù)——凈息差暴跌、投資收益“逆行”、營業(yè)成本高企，直至凈利潤砍半的結局。

但不容忽視的是，大家都統(tǒng)一面臨著內控“紅燈”頻閃、罰單不斷等隱患，也暴露了治理與風控的深層“病灶”。

展望后續(xù)，分化大潮排山倒海，唯有那些補足內功、精耕細作、重視風險的小銀行，才能在大浪淘沙中站穩(wěn)腳跟。