差異化不易。

文丨?？素?cái)經(jīng) 范東成

受“國補(bǔ)”影響，家電市場(chǎng)整體保持增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。

據(jù)調(diào)研機(jī)構(gòu)奧維云網(wǎng)近日發(fā)布的《2025Q1家電市場(chǎng)總結(jié)》，2025年第一季度，國內(nèi)家電市場(chǎng)零售總額達(dá)1798億元，同比增長(zhǎng)2.1%；各家電品類階段性特征不一，清潔電器零售額以32%的同比漲幅領(lǐng)跑，洗護(hù)、電視機(jī)、環(huán)境電器、廚衛(wèi)等品類零售額同比有2%-5%小幅增長(zhǎng)，空調(diào)、冰箱等略微下滑。

其中電視品類的佼佼者TCL頗值一提。

調(diào)研機(jī)構(gòu)洛圖科技數(shù)據(jù)顯示，2025年第一季度，國內(nèi)電視市場(chǎng)整機(jī)出貨總量為884萬臺(tái)，前八大主力品牌即TCL、海信、小米、創(chuàng)維、長(zhǎng)虹、海爾、康佳、華為及其子品牌的出貨量占出貨總量的96%，其中TCL系品牌出貨量超過200萬臺(tái)，位居第一。

創(chuàng)立于1981年的TCL曾銷售過通訊設(shè)備，20世紀(jì)90年代就進(jìn)軍電視市場(chǎng)，并逐步拓展至其他家電品類，后又切入半導(dǎo)體、光伏領(lǐng)域，形成了涉及上下游的龐大全球化制造業(yè)集團(tuán)。

在此前的AWE 2025即中國家電及消費(fèi)電子博覽會(huì)、CES 2025即全球消費(fèi)電子展上，TCL均憑借AI產(chǎn)品有較亮眼表現(xiàn)。更早的2024 TCL全球技術(shù)創(chuàng)新大會(huì)直接以“AI·顯見未來”為主題，聚焦AI應(yīng)用、智能終端等領(lǐng)域，包括TCL全領(lǐng)域全場(chǎng)景的AI應(yīng)用解決方案。

自ChatGPT引發(fā)全球AI熱潮，AI落地已成為重要課題。中國家電行業(yè)亦加速擁抱AI技術(shù)，如TCL伏羲大模型、海信星海大模型、海爾HomeGPT大模型及美的美言大模型等。DeepSeek走紅后，各大玩家紛紛接入，爭(zhēng)相推進(jìn)家電智能化。

就現(xiàn)狀而言，AI顯然還無法成為用戶購買家電的決定性因素。無論是TCL抑或其他玩家，想要憑借AI形成差異化優(yōu)勢(shì)，還有漫長(zhǎng)的用戶需求洞察與技術(shù)積累之路要走。

01

以電視為主

從出貨量看，TCL的成績(jī)頗為突出。

據(jù)TCL電子4月27日發(fā)布的數(shù)據(jù)，2025年第一季度，TCL全球電視出貨量達(dá)651萬臺(tái)，同比增長(zhǎng)11.4%；加之中高端產(chǎn)品占比提升，帶動(dòng)電視銷售額同比增長(zhǎng)22.3%。

需要說明的是，TCL集團(tuán)包括TCL科技和TCL實(shí)業(yè)兩大主體，TCL科技聚焦半導(dǎo)體顯示、新能源光伏等業(yè)務(wù)，涵蓋TCL華星、TCL中環(huán)等公司；TCL實(shí)業(yè)以家電業(yè)務(wù)為主，涵蓋TCL電子、TCL智家等公司。

而TCL電視業(yè)務(wù)主要?dú)w于1999年在港交所上市的TCL電子。財(cái)報(bào)顯示，TCL電子2024年全年?duì)I收993.22億港元，同比增長(zhǎng)25.7%；其中銷售電視的顯示業(yè)務(wù)收入694.4億港元，占總營(yíng)收的69.9%；提供多屏即時(shí)互動(dòng)和全場(chǎng)景智慧感知的互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)收入26.27億港元，占比2.6%；包含全品類營(yíng)銷、智能連接及智能家居的創(chuàng)新業(yè)務(wù)收入270.09億港元，占比27.2%；其他業(yè)務(wù)收入2.46億港元，占比0.3%。

換算成人民幣，TCL電子的電視業(yè)務(wù)2024年銷售額約合651億元。

與電視相比，TCL其他家電業(yè)務(wù)體量較小。據(jù)財(cái)報(bào)，TCL智家2024年全年?duì)I收183.61億元，同比增長(zhǎng)20.96%；其中冰箱、冷柜業(yè)務(wù)收入155.13億元，占總營(yíng)收的84.49%；洗衣機(jī)業(yè)務(wù)收入27.01億元，占比14.71%；其他業(yè)務(wù)收入1.47億元，占比0.8%。

高端加大屏化策略及Mini LED技術(shù)積累使TCL電視頗受市場(chǎng)青睞。

財(cái)報(bào)顯示，TCL電子顯示業(yè)務(wù)中的大尺寸顯示業(yè)務(wù)2024年收入為601.08億港元，同比增長(zhǎng)23.6%；2024年，其65吋及以上電視全球出貨量同比增長(zhǎng)21.3%，75吋及以上電視全球出貨量同比增長(zhǎng)39.8%，電視出貨的平均尺寸從51.1吋提升至52.4吋，且中高端產(chǎn)品Mini LED電視出貨量同比增長(zhǎng)194.5%。

在CES 2025上，TCL還憑借QD-Mini LED TV X11K獲得“Mini LED顯示技術(shù)創(chuàng)新獎(jiǎng)”。該產(chǎn)品搭載了14000級(jí)控光分區(qū)和6500 nits峰值亮度，還使用了減少光暈的全域光暈控制技術(shù)。電視背光分區(qū)越多，局部調(diào)光越精細(xì)，對(duì)比度和還原度自然更高。nits則是亮度單位，數(shù)值越高，畫面越亮，表現(xiàn)力也就越好。

此外，TCL具備產(chǎn)業(yè)鏈資源優(yōu)勢(shì)。TCL華星本身是全球第二大電視面板制造商，TCL又于2024年9月收購LG Display廣州工廠，進(jìn)一步擴(kuò)大了LCD面板的供應(yīng)能力。太平洋證券2025年4月發(fā)布的一份研報(bào)提及，TCL華星能在面板產(chǎn)能上為TCL電子提供有力支持，TCL體系的垂直一體化布局還可以幫助TCL電子平滑面板價(jià)格波動(dòng)的影響，使其具備更強(qiáng)的穩(wěn)定性和成本優(yōu)勢(shì)。

相較于制造技術(shù)的發(fā)展，AI與TCL電視的化學(xué)反應(yīng)來得較緩。

AI畫質(zhì)芯片即是一例。據(jù)?？素?cái)經(jīng)了解，三星早在2024年3月就將升級(jí)后的NQ4 AI Gen2芯片應(yīng)用到三星Neo QLED 4K電視等產(chǎn)品中，以20個(gè)AI神經(jīng)元網(wǎng)絡(luò)來實(shí)現(xiàn)音畫增強(qiáng)，甚至可以將部分低分辨率內(nèi)容提升至接近4K的水準(zhǔn)；海信則于2024年年底將自主研發(fā)的AI畫質(zhì)芯片應(yīng)用到U8等系列產(chǎn)品中，并官宣其為“國產(chǎn)電視唯一自研畫質(zhì)芯片”，具備AI對(duì)象智能感知、AI超感景深增強(qiáng)等能力。

而TCL將自主研發(fā)的Mini LED畫質(zhì)增強(qiáng)芯片TSR獨(dú)立畫質(zhì)芯片升級(jí)為TSR AI畫質(zhì)芯片，并應(yīng)用到第四代液晶電視Q10L系列產(chǎn)品中，已經(jīng)是2025年3月的事了。

在智能電視交互方面，TCL還較為重視成本。TCL科技CTO閆曉林曾公開提及，模型經(jīng)過壓縮，交互成本會(huì)很便宜，在性能基本不變的情況下，TCL智能電視可以進(jìn)行無限次交互，單次成本控制在幾毛錢，可以給消費(fèi)者提供既便宜又好用的體驗(yàn)。

02

加碼多元化

TCL對(duì)AI的重視毋庸置疑。

在2024年TCL全球技術(shù)創(chuàng)新大會(huì)上，TCL創(chuàng)始人、董事長(zhǎng)李東生表示，當(dāng)前大模型、生成式AI等技術(shù)在眾多領(lǐng)域應(yīng)用不斷拓展，盡管技術(shù)與商業(yè)模式尚未完全成熟，但未來3-5年，AI在部分領(lǐng)域里有爆發(fā)的機(jī)會(huì)。

該活動(dòng)中，TCL發(fā)布了各項(xiàng)不同領(lǐng)域的AI成果，比如AI工業(yè)應(yīng)用方面將與智譜AI合作的星智 X-Intelligence更新至2.0版本，智能交互方面推出小T中控大模型，還展示了類似于谷歌NotebookLM功能的AI播客應(yīng)用，能夠?qū)⒏鞣N語言的網(wǎng)頁轉(zhuǎn)換成為AI播客。官宣數(shù)據(jù)顯示，2024年TCL通過AI應(yīng)用創(chuàng)造的經(jīng)濟(jì)效益達(dá)5.4億元。

這些對(duì)AI的投入在具體產(chǎn)品上可見一斑。

TCL的白電業(yè)務(wù)，即空調(diào)、冰箱、洗衣機(jī)等家電，相比以電視為主的黑電起步更晚。2023年，已被TCL收購的奧馬冰箱才全資并購TCL合肥家電，將合肥家電冰箱、洗衣機(jī)等業(yè)務(wù)與奧馬冰箱的冰箱、冰柜等業(yè)務(wù)合并。2024年4月，該公司更名為TCL智家。而成立于20世紀(jì)90年代末的TCL空調(diào)事業(yè)部歸屬于TCL實(shí)業(yè)，獨(dú)立于TCL電子、TCL智家之外。官方數(shù)據(jù)顯示，TCL空調(diào)2024年上半年?duì)I收199.3億元。

智能化已是TCL白電的重要賣點(diǎn)。以TCL空調(diào)旗艦小藍(lán)翼C7為例，該產(chǎn)品使用的是融合DeepSeek的TCL自研伏羲大模型，具備深度語義理解能力，能識(shí)別粵語、四川話、河南話等方言，還能夠理解“我有點(diǎn)冷”等模糊指令。基于大模型，該產(chǎn)品還擁有AI睡眠和AI省電功能。所謂AI睡眠，即空調(diào)可以檢測(cè)用戶在睡眠過程中的細(xì)微體動(dòng)，比如翻身次數(shù)來進(jìn)行智能調(diào)溫、變換風(fēng)速。AI省電則是依靠節(jié)能算法，官宣最高可以節(jié)約40%效能。

還有同樣主打AI的TCL AI超級(jí)筒洗烘一體機(jī)T7R Pro，號(hào)稱基于伏羲AI大模型，擁有百億級(jí)訓(xùn)練數(shù)據(jù)庫，能每秒生成4320種參數(shù)組合，精確調(diào)整洗滌狀態(tài)，確保每一次洗衣都能達(dá)到最佳效果。官宣資料顯示，該產(chǎn)品的洗凈比可以達(dá)到1.31。所謂洗凈比，指的是洗衣機(jī)在標(biāo)準(zhǔn)洗滌程序下，洗滌后衣物潔凈程度與標(biāo)準(zhǔn)參考值的比例，國標(biāo)要求的合格值為0.7，一般洗衣機(jī)的洗凈比在1-1.1區(qū)間居多。

橫向比較其他家電廠商在AI方向的宣傳可知，智能化家電目前能讓用戶明確感知的部分主要在于指令交互，比如前述空調(diào)根據(jù)模糊指令進(jìn)行溫度調(diào)節(jié)。據(jù)?？素?cái)經(jīng)觀察，海信新風(fēng)空調(diào)X3Pro系列、美的鮮凈感空氣機(jī)T6系列等產(chǎn)品均有類似宣傳，AI交互難以成為護(hù)城河。至于小藍(lán)翼C7宣傳的能夠播報(bào)天氣、播報(bào)匯率、播報(bào)新聞，這些功能是否真切中用戶心目中的智能化需求，還有待市場(chǎng)檢驗(yàn)。

部分產(chǎn)品利用AI進(jìn)行功能提升，比如增強(qiáng)冰箱的保鮮能力或洗衣機(jī)的洗滌能力，短時(shí)間內(nèi)也難以成為用戶購買產(chǎn)品的決定性因素。

不過，TCL對(duì)AI的探索較一般家電廠商而言更為廣泛。TCL此前發(fā)布的Ai Me陪伴機(jī)器人即是一例。Ai Me陪伴機(jī)器人采用仿生設(shè)計(jì)，能夠通過AI來分析用戶聲調(diào)、面部表情等信號(hào)，學(xué)習(xí)和理解用戶習(xí)慣與情感需求，以此模擬人類陪伴體驗(yàn)，且包含智能移動(dòng)跟拍等功能。

TCL還孵化出了如今在智能眼鏡領(lǐng)域嶄露頭角的雷鳥。雷鳥已發(fā)布了雷鳥V3、雷鳥Air 3、雷鳥X2 AR眼鏡、雷鳥Air2s等多款智能眼鏡產(chǎn)品。盡管目前智能眼鏡領(lǐng)域還未完全與AI結(jié)合，但不少人將之視為AI硬件的重要板塊之一，TCL自然也能憑借雷鳥在這一領(lǐng)域占據(jù)一席之地。

03

營(yíng)銷價(jià)幾何

雖然業(yè)內(nèi)有人將2025年稱為“AI家電元年”，但如今家電離真正的智能化尚有不小距離。

家電單一功能性強(qiáng)，又以被動(dòng)使用和喚醒為主要場(chǎng)景，這使諸如電視之類的家電使用率不高。廠商試圖以AI來化被動(dòng)為主動(dòng)，比如坐下以后動(dòng)動(dòng)嘴，電視就能自動(dòng)播放用戶想看的內(nèi)容；買了菜放回冰箱，冰箱會(huì)自行記錄不同食物的保質(zhì)期，并給予適宜的保存環(huán)境。

但這只是理想狀態(tài)，用戶操作起來實(shí)際上并沒有那么智能。小紅書用戶“KKD”就表達(dá)了自己的擔(dān)憂——所謂AI冰箱，用戶必須對(duì)著冰箱的攝像頭裝東西，有包裝的必須拆開以便冰箱識(shí)別，識(shí)別不了的食材還需要手動(dòng)錄入。看似為用戶提供自由的AI，反而讓用戶更加不自由，無怪乎不少用戶將AI戲稱為“人工”。

智障

而且，TCL在AI領(lǐng)域里的獨(dú)立技術(shù)優(yōu)勢(shì)尚不顯著。如DeepSeek，除TCL外，海信、海爾、創(chuàng)維、美的等諸多國產(chǎn)品牌都選擇接入，這意味著以DeepSeek為賣點(diǎn)的同時(shí)也難以形成獨(dú)特競(jìng)爭(zhēng)力。

此前TCL曾在CES 2025上宣布，其海外旗艦電視系列將接入谷歌的大模型Gemini，有望在2025年內(nèi)推出全球首臺(tái)搭載Gemini AI功能的電視。即便Gemini能為TCL帶來更智能的交互體驗(yàn)，其他玩家也可以迅速選擇跟進(jìn)，TCL很難保有差異化優(yōu)勢(shì)。

這種同質(zhì)化使TCL需要通過其他方式以拓展市場(chǎng)份額，比如營(yíng)銷。同據(jù)前述太平洋證券研報(bào)，TCL電子和海信視像在銷售費(fèi)用端投入較大，2021年至2024年TCL電子維持在9%左右，海信視像維持在6%左右，相較于三星和LG處于較高水平。

營(yíng)銷也是TCL全球化戰(zhàn)略的重要部分。自2016年，TCL持續(xù)通過贊助國際體育賽事提升品牌曝光量和影響力。比如2019年、2021年和2024年，三次成為足球比賽美洲杯的官方合作伙伴；西班牙、意大利、德國、巴西、波蘭等國家足球隊(duì)均已成為TCL官方合作伙伴，TCL還與英超豪門俱樂部阿森納達(dá)成合作。

通過體育賽事營(yíng)銷推動(dòng)全球化布局是家電企業(yè)的常見策略，但這一路徑需要長(zhǎng)期投入才能見效。想要效仿其他國際品牌通過持續(xù)贊助世界杯、NBA等國際賽事逐步建立全球認(rèn)知，就必然使TCL的營(yíng)銷費(fèi)用居于高位。

加之TCL想用AI講出更動(dòng)聽的故事，也為AI進(jìn)行了不小投入，使TCL電子的毛利率有所下降。財(cái)報(bào)顯示，2024年TCL電子的毛利率為15.7%，較2023年下降了1.6個(gè)百分點(diǎn)，主要受顯示業(yè)務(wù)毛利率水平下降影響。

在高端產(chǎn)品方向上，TCL也與海外品牌有明顯分化。LG專注于OLED技術(shù)，在CES 2025上發(fā)布了全球首款應(yīng)用“可彎曲”技術(shù)的UltraGear 45GX990A，讓用戶能調(diào)整屏幕在900R和平面之間的彎曲程度。三星則聚焦AI，已將NQ4 Gen2 AI芯片升級(jí)至NQ4 Gen3 AI，利用Vision AI技術(shù)進(jìn)一步優(yōu)化畫質(zhì)和音頻效果。

當(dāng)電視產(chǎn)品的性能提升已接近瓶頸，主流品牌的大屏電視、高分辨率及多樣化屏幕形態(tài)基本實(shí)現(xiàn)普及。單純比拼硬件參數(shù)的時(shí)代或?qū)⒔K結(jié)，下一階段競(jìng)爭(zhēng)將聚焦于內(nèi)容生態(tài)與個(gè)性化服務(wù)能力的構(gòu)建。玩家若能圍繞用戶生活場(chǎng)景開發(fā)創(chuàng)新體驗(yàn)，則更易開拓高附加值市場(chǎng)空間。

傳統(tǒng)家電巨頭憑借成熟的智能家居生態(tài)占據(jù)先發(fā)優(yōu)勢(shì)，如美的、海爾已形成龐大聯(lián)網(wǎng)設(shè)備基數(shù)；跨界入局的小米、華為則依托手機(jī)入口與通信技術(shù)，向全屋智能領(lǐng)域延伸布局。對(duì)于TCL而言，既要在傳統(tǒng)家電賽道突破同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)，又要在AI技術(shù)浪潮中建立特色標(biāo)簽，顯然并非易事。AI應(yīng)用的時(shí)代已然拉開帷幕，TCL仍需奮力向前。