還得是科技股啊，這幾天炒作黃金的，炒作白銀的，還有炒作石油天然氣的，都是外圍市場(chǎng)攪的天翻地覆，很多炒作石油股的，航運(yùn)股的這兩天都是爆虧20%起步。

但是科技股還是震蕩中走高，今天光模塊板塊在3個(gè)利好邏輯的加持下又集體暴漲了，800G的光模塊龍頭暴漲20%，又14個(gè)光模塊龍頭股集體漲停了，這也太強(qiáng)了吧。

首先我們來看光模塊今天的表現(xiàn)：

迅捷興，暴漲20%，800G驗(yàn)證通過

富信科技，暴漲14%，光模塊散熱材料

德科立，暴漲13%，光模塊子系統(tǒng)及組件

金祿電子，暴漲11%，光模塊PCB供應(yīng)商

炬光科技，暴漲10%，光模塊上游核心器件

瑞斯康達(dá)，漲停10%，光模塊及光通信設(shè)備

廣合科技，漲停10%，光模塊分銷及算力方案

匯綠生態(tài)，暴漲9%，暫無光模塊業(yè)務(wù)

航天電器，暴漲9%，光模塊連接器供應(yīng)商

天孚通信，暴漲9%，光模塊核心光器件

長(zhǎng)光華芯，暴漲9%，光模塊光芯片供應(yīng)商

源杰科技，暴漲9%，光模塊光芯片供應(yīng)商

東山精密，暴漲8%，光模塊結(jié)構(gòu)件及組件

本川智能，暴漲7%，光模塊PCB供應(yīng)商

科翔股份，暴漲7%，光模塊PCB供應(yīng)商

烽火通信，暴漲7%，光模塊及光通信設(shè)備

強(qiáng)達(dá)電路，暴漲7%，光模塊PCB供應(yīng)商

南亞新材，暴漲7%，光模塊散熱材料

威爾高，暴漲7%，光模塊PCB供應(yīng)商

光模塊之所以暴漲，背后主要是有3個(gè)利好邏輯影響的：

利好邏輯1:AI 算力需求爆發(fā)

AI 大模型訓(xùn)練與推理帶動(dòng)高速光模塊剛需，800G 持續(xù)放量、1.6T 進(jìn)入大規(guī)模商用，單臺(tái) AI 服務(wù)器光模塊用量是傳統(tǒng)機(jī)型數(shù)倍，行業(yè)進(jìn)入量?jī)r(jià)齊升周期。

利好邏輯2:海外云廠訂單暴增

微軟、谷歌、Meta、亞馬遜大幅上調(diào) AI 資本開支，集中采購(gòu) 800G/1.6T 高端光模塊，國(guó)內(nèi)頭部廠商訂單飽滿、排產(chǎn)期拉長(zhǎng)，業(yè)績(jī)確定性強(qiáng)。

利好邏輯3:國(guó)產(chǎn)替代全面加速

國(guó)內(nèi)廠商在 800G/1.6T、硅光、LPO 等技術(shù)實(shí)現(xiàn)突破，全球份額超 60%，核心芯片與器件自主可控，供應(yīng)鏈向國(guó)內(nèi)集中，享受份額與毛利雙重提升。