特朗普的可怕之處，在于他撕下了美帝"規(guī)則維護(hù)者"的面具。他不偽善，處處考慮實(shí)際利益。翟東升教授稱其"成是凱撒，敗是光緒"。成，在于敢用赤裸裸的暴力重構(gòu)秩序；敗，在于透支霸權(quán)信用的豪賭。當(dāng)棋手不再受"體面"約束，每一步都變成"算不準(zhǔn)"的變數(shù)。我一直警告國(guó)內(nèi)，特朗普不可小覷。從關(guān)稅戰(zhàn)到斬首行動(dòng)，他博弈思路清晰——就搞武力輸出，卡能源斷貿(mào)易；來(lái)硬的，雷霆之勢(shì)一個(gè)個(gè)拔掉中國(guó)的盟友；能源緊張倒閉時(shí)間線，逼你打臺(tái)灣這個(gè)無(wú)準(zhǔn)備之仗。能源生死線中國(guó)強(qiáng)項(xiàng)在稀土，弱項(xiàng)在石油和海外兵力投放。歷來(lái)計(jì)策歹毒，被動(dòng)殺人最高明。石油這個(gè)“工業(yè)血液”干涸，中國(guó)這個(gè)工業(yè)巨人會(huì)死在自己的旺盛內(nèi)需上，外貿(mào)成本結(jié)構(gòu)的優(yōu)勢(shì)不復(fù)存在。發(fā)生在2026年3月的"斬首行動(dòng)"可能就是轉(zhuǎn)折點(diǎn)——一旦伊朗這個(gè)"反美堡壘"淪陷，中國(guó)能源安全的"西線軟肋"將徹底暴露在美軍火力之下。劇本和二戰(zhàn)太平洋戰(zhàn)線雷同。美國(guó)拿出了稱帝的所有家底，就是赤裸裸軍事威脅，一個(gè)個(gè)把你的盟友都拔了，倒逼東大打無(wú)準(zhǔn)備之仗?？礈?zhǔn)中國(guó)與各國(guó)只能做生意，不敢大規(guī)模軍事投放。中國(guó)這邊的局勢(shì)是，能源時(shí)間線要守住，讓對(duì)手摸不清楚底細(xì)，打臺(tái)灣何時(shí)打，怎么打才是我等把控。全球四大能源通道，沒有一條中國(guó)能完全掌握的。從最差到相對(duì)好，我們來(lái)捋一遍巴拿馬運(yùn)河：已失守。李嘉誠(chéng)和長(zhǎng)和集團(tuán)這么高的國(guó)際名望都沒保住。馬六甲海峽：高度受制。新加坡歷來(lái)是美國(guó)的看家狗。你中國(guó)搞了海南島特區(qū)，挖了他高端服務(wù)業(yè)的肉，新加坡氣得上躥下跳，總理都口不擇言了，巴不得你早點(diǎn)死；蘇伊士運(yùn)河：?jiǎn)吸c(diǎn)脆弱。依靠埃及支撐，優(yōu)勢(shì)不大。如果伊朗倒下，中東亂起來(lái)，中國(guó)重裝混成旅建制在后勤保障線那么漫長(zhǎng)的情況下，能頂多久，要打個(gè)問號(hào)。然后是這次美伊斗爭(zhēng)的暗線——霍爾木茲海峽，實(shí)質(zhì)性失守。美以斬首行動(dòng)后，伊朗政權(quán)更迭概率極高，對(duì)霍爾木茲海峽的控制權(quán)產(chǎn)生重大影響，進(jìn)而威脅中國(guó)能源安全。2025年6月的數(shù)據(jù)顯示，霍爾木茲海峽對(duì)中國(guó)的重要性遠(yuǎn)超馬六甲。據(jù)國(guó)家能源局2024年統(tǒng)計(jì)，中國(guó)原油對(duì)外依存度達(dá)73%，其中中東進(jìn)口占比48%（國(guó)家能源局《2024年能源工作指導(dǎo)意見》）。而中國(guó)45%的原油進(jìn)口（約500萬(wàn)桶/日）經(jīng)霍爾木茲海峽運(yùn)輸。中國(guó)83%的液化天然氣進(jìn)口經(jīng)此運(yùn)輸（主要來(lái)自卡塔爾）；全球20%的石油貿(mào)易和20%的液化天然氣貿(mào)易通過(guò)該海峽。海峽落入敵手霍爾木茲海峽落入美帝之手正在成為現(xiàn)實(shí)，推理很簡(jiǎn)單。美國(guó)目標(biāo)直指政權(quán)更迭。國(guó)家衰敗總是上演類似的戲碼——軍隊(duì)走私，貪污腐敗，內(nèi)奸不斷，地下賣淫，通貨膨脹，人民絕望。伊朗百姓反對(duì)哈梅內(nèi)伊政權(quán)，伊朗國(guó)內(nèi)有很多候選人、派系可以選。親美政權(quán)上臺(tái)，肯定跪舔特朗普，對(duì)其言聽計(jì)從?；魻柲酒澓{將徹底進(jìn)入"美盟體系"的單一絕對(duì)管控。屆時(shí)，每一艘中國(guó)油輪都將處于美軍精密監(jiān)控之下，說(shuō)不讓你走就不讓你走，卡死你石油西線海運(yùn)的主動(dòng)脈。過(guò)去馬六甲海峽是"通道"，盡管成本高昂，但可以繞行。新加坡拿我們沒辦法。現(xiàn)在霍爾木茲是"閥門"，閥門一旦被控死，中國(guó)從中東進(jìn)口能源的龍頭就被擰死。當(dāng)然，中國(guó)油輪可以選擇繞行好望角。據(jù)航運(yùn)咨詢機(jī)構(gòu)克拉克森估算，繞行好望角將使中東-中國(guó)航線成本增加280%，相當(dāng)于每桶原油增加15-20美元物流成本。（Clarksons Research, 2024）國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)幾乎所有的成本控制努力全白費(fèi)。經(jīng)濟(jì)學(xué)上引起一連串連鎖反應(yīng)——油價(jià)飆升，推高全社會(huì)物流成本；輸入型通脹沖擊制造業(yè)，化工、物流、交通運(yùn)輸行業(yè)面臨巨大壓力。工業(yè)產(chǎn)品失去競(jìng)爭(zhēng)力，因?yàn)闆]人會(huì)接受你轉(zhuǎn)移這么高的成本。更深層危機(jī)，是人民幣-石油結(jié)算體系崩塌。人民幣國(guó)際化之路，中伊合作的戰(zhàn)略價(jià)值遠(yuǎn)超能源本身。2021年，兩國(guó)簽署25年4000億美元全面合作計(jì)劃。中伊貿(mào)易83%以人民幣結(jié)算，是人民幣突圍美元霸權(quán)的關(guān)鍵支點(diǎn)。如果該機(jī)制瓦解，美元霸權(quán)對(duì)全球能源貿(mào)易的控制將進(jìn)一步加強(qiáng)，人民幣國(guó)際化之路受挫，其他弱一點(diǎn)的盟友，如巴西、秘魯（錢凱港）都會(huì)閉嘴識(shí)相。美帝則各個(gè)擊破，利用在美洲的地緣優(yōu)勢(shì)，將其一個(gè)個(gè)放倒。嚴(yán)重的話，這輪國(guó)運(yùn)的“時(shí)間窗口”就要關(guān)閉。備份方案啟動(dòng)海運(yùn)方案占中國(guó)原油進(jìn)口的80%以上，至少目前是中國(guó)能源供應(yīng)鏈的主力。俄烏戰(zhàn)爭(zhēng)以來(lái)，中國(guó)管理層已經(jīng)意識(shí)到毒計(jì)危害，大陸方案成為重要補(bǔ)充。但我的計(jì)算證明，陸路管線尚不足以填補(bǔ)霍爾木茲海峽關(guān)閉產(chǎn)生的缺口。第一， 海運(yùn)替補(bǔ)瓜達(dá)爾港不成熟即使原油運(yùn)到瓜達(dá)爾港，若伊朗政權(quán)敵對(duì)或動(dòng)蕩，下一步就是巴基斯坦。此外，我們未來(lái)恐怕還要面對(duì)另一個(gè)壞消息：塔利班政權(quán)的反水。兩面三刀的小人到處都是，該地區(qū)是緊貼著印巴走廊的，巴基斯坦邊境安全性將大打折扣哪怕入境了，陸路運(yùn)輸至中國(guó)新疆仍需穿越不穩(wěn)定地區(qū)，西北安全局勢(shì)要經(jīng)受考驗(yàn)。要部署邊境武警部隊(duì)保障中巴走廊安全，另外要將建設(shè)瓜達(dá)爾-喀什輸油管道提上議事日程，減少陸路運(yùn)輸風(fēng)險(xiǎn)。第二，陸路管道運(yùn)力不足中俄管道：日均120萬(wàn)桶，僅夠填補(bǔ)霍爾木茲缺口的24%；中哈管道：年輸油2000萬(wàn)噸，需滿負(fù)荷甚至超負(fù)荷運(yùn)行，填補(bǔ)8%缺口；中緬管道：年輸油2200萬(wàn)噸（約44萬(wàn)桶/日），但2024年因緬甸政局效率降至75%，填補(bǔ)5%左右；中亞管道：主要輸送天然氣，無(wú)法替代原油缺口。陸路全部滿負(fù)荷運(yùn)轉(zhuǎn)，僅能填補(bǔ)37%的缺口。這還是在不考慮俄羅斯"趁火打劫"提價(jià)、中亞政局穩(wěn)定的理想狀態(tài)下。第三，新興的北極航道無(wú)力挽回雖然2025年通行量是前一年的2.6倍，但僅能服務(wù)中歐貿(mào)易，無(wú)法從中東運(yùn)油。受俄羅斯大力控制，這位鄰居也是個(gè)不安生的主。我歷來(lái)就不喜歡北極熊，某位“一代雄主”還和特朗普暗通款曲。若美俄關(guān)系緩和，中國(guó)可能失去這條"黃金航道"。戰(zhàn)術(shù)努力中國(guó)的一些戰(zhàn)術(shù)努力我也記錄在案，不忽視也不夸大。我們緊急談判西伯利亞力量2號(hào)管道，年增輸氣500億立方米。下注中亞五國(guó)。推動(dòng)土庫(kù)曼斯坦-中國(guó)天然氣管道D線建設(shè)，繞開伊朗；利用中吉烏鐵路（2025年開工）運(yùn)輸里海地區(qū)油氣。新開辟非中東的石油渠道。俄羅斯石油1.07億噸/年（2023簽約）管道已滿載，可增海運(yùn)。巴西石油，從約4000萬(wàn)噸增至6000萬(wàn)噸，走好望角航線；安哥拉石油，從約4500萬(wàn)噸增至5500萬(wàn)噸，也是走好望角航線；哈薩克斯坦石油，2000萬(wàn)噸，走中哈管道，現(xiàn)已滿負(fù)荷；美國(guó)石油簽約約1800萬(wàn)噸，走太平洋航線，政治阻力已經(jīng)非常大，可以忽略不計(jì)。據(jù)今天下午最新消息，中國(guó)船東協(xié)會(huì)已發(fā)布通知，要求航經(jīng)阿曼灣、霍爾木茲海峽的船只加強(qiáng)安全警戒。中國(guó)大型油輪公司暫停通過(guò)霍爾木茲，需緊急協(xié)調(diào)小型快速油輪"快進(jìn)快出"?；魻柲酒澓{小型輪船仍可通過(guò)，但保費(fèi)已經(jīng)大幅增加。愿景美好現(xiàn)實(shí)冰冷長(zhǎng)期戰(zhàn)略設(shè)定，中國(guó)還是很有優(yōu)勢(shì)。能源結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型方面，中國(guó)走在全球前列。2025年非化石能源消費(fèi)比重達(dá)20%，2030年達(dá)25%；高油價(jià)環(huán)境下，煤制油、煤制氣經(jīng)濟(jì)性提升。啟動(dòng)煤制油項(xiàng)目應(yīng)急生產(chǎn)，短期內(nèi)可釋放年產(chǎn)1000萬(wàn)噸煤制油產(chǎn)能。《新聞聯(lián)播》最近報(bào)道了“華龍一號(hào)”機(jī)組建設(shè)，這是管理層考慮重啟內(nèi)陸核電站論證的信號(hào)。陸權(quán)戰(zhàn)略對(duì)沖海權(quán)，形成中伊鐵路+中巴經(jīng)濟(jì)走廊+北極航線，形成"三維能源通道"。去美元化也是必須要做的。擴(kuò)大人民幣跨境結(jié)算，聯(lián)合俄羅斯、巴西、安哥拉等國(guó)互換貨幣，共同抵制美國(guó)單邊制裁。試圖將人民幣在全球石油結(jié)算中的占比，從3%提升至15%。但短期內(nèi)，中國(guó)面對(duì)美國(guó)野蠻硬來(lái)的陽(yáng)謀（對(duì)方也是陽(yáng)謀），基本無(wú)解，只能憑借消耗130天的石油儲(chǔ)備來(lái)拖。石油封鎖超過(guò)3個(gè)月，中國(guó)經(jīng)濟(jì)將面臨能源斷供的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。江蘇、山東各地鹽穴都要建設(shè)石油儲(chǔ)備庫(kù)。形勢(shì)還是很嚴(yán)峻的。國(guó)際能源署（IEA）規(guī)定成員國(guó)需儲(chǔ)備90天進(jìn)口量，中國(guó)官方稱已"遠(yuǎn)超該標(biāo)準(zhǔn)"。據(jù)《財(cái)經(jīng)》雜志2024年調(diào)查，舟山、鎮(zhèn)海等九大基地儲(chǔ)備約3.8億桶，折合130天進(jìn)口量（《財(cái)經(jīng)》2024年9月刊）。這是中國(guó)最后的戰(zhàn)略緩沖。130天儲(chǔ)備期內(nèi)，我們不得不面臨兩個(gè)艱難選擇：1.戰(zhàn)略忍耐。接受油價(jià)飆升、產(chǎn)業(yè)成本暴漲、輸入型通脹，用經(jīng)濟(jì)陣痛換取時(shí)間。但這意味著制造業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力斷崖式下跌，失業(yè)率飆升，社會(huì)承受極限考驗(yàn)?？紤]到大批企業(yè)裁員和本科生就業(yè)率，民生體感這幾年并不好。2.主動(dòng)破局在臺(tái)?；蚰虾Ｒ攒娛率侄未蚱品怄i。模仿美國(guó)，敲掉某個(gè)親美的小國(guó)，比如菲律賓。或者趁著美國(guó)無(wú)暇東顧，干脆收回臺(tái)灣。但這正是特朗普"逼你打無(wú)準(zhǔn)備之仗"的劇本。1941年，日本因美國(guó)石油禁運(yùn)發(fā)動(dòng)珍珠港襲擊。美國(guó)留學(xué)的山本五十六明知是敗局，仍不得不打。今天的中國(guó)，工業(yè)體量是當(dāng)年日本的30倍，戰(zhàn)略縱深不可同日而語(yǔ)，但能源軟肋的邏輯如出一轍。爭(zhēng)盤點(diǎn)：中國(guó)四大能源通道，三個(gè)落入敵手剩下運(yùn)河岌岌可危

特朗普的可怕之處，在于他撕下了美帝"規(guī)則維護(hù)者"的面具。

他不偽善，處處考慮實(shí)際利益。

翟東升教授稱其"成是凱撒，敗是光緒"。

成，在于敢用赤裸裸的暴力重構(gòu)秩序；

敗，在于透支霸權(quán)信用的豪賭。

當(dāng)棋手不再受"體面"約束，每一步都變成"算不準(zhǔn)"的變數(shù)。

我一直警告國(guó)內(nèi)，特朗普不可小覷。

從關(guān)稅戰(zhàn)到斬首行動(dòng)，他博弈思路清晰——

就搞武力輸出，卡能源斷貿(mào)易；

來(lái)硬的，雷霆之勢(shì)一個(gè)個(gè)拔掉中國(guó)的盟友；

能源緊張倒閉時(shí)間線，逼你打臺(tái)灣這個(gè)無(wú)準(zhǔn)備之仗。

能源生死線

中國(guó)強(qiáng)項(xiàng)在稀土，弱項(xiàng)在石油和海外兵力投放。

歷來(lái)計(jì)策歹毒，被動(dòng)殺人最高明。

石油這個(gè)“工業(yè)血液”干涸，中國(guó)這個(gè)工業(yè)巨人會(huì)死在自己的旺盛內(nèi)需上，外貿(mào)成本結(jié)構(gòu)的優(yōu)勢(shì)不復(fù)存在。

發(fā)生在2026年3月的"斬首行動(dòng)"可能就是轉(zhuǎn)折點(diǎn)——一旦伊朗這個(gè)"反美堡壘"淪陷，中國(guó)能源安全的"西線軟肋"將徹底暴露在美軍火力之下。

劇本和二戰(zhàn)太平洋戰(zhàn)線雷同。

美國(guó)拿出了稱帝的所有家底，就是赤裸裸軍事威脅，一個(gè)個(gè)把你的盟友都拔了，倒逼東大打無(wú)準(zhǔn)備之仗。

看準(zhǔn)中國(guó)與各國(guó)只能做生意，不敢大規(guī)模軍事投放。

中國(guó)這邊的局勢(shì)是，能源時(shí)間線要守住，讓對(duì)手摸不清楚底細(xì)，打臺(tái)灣何時(shí)打，怎么打才是我等把控。

全球四大能源通道，沒有一條中國(guó)能完全掌握的。

從最差到相對(duì)好，我們來(lái)捋一遍

巴拿馬運(yùn)河：已失守。李嘉誠(chéng)和長(zhǎng)和集團(tuán)這么高的國(guó)際名望都沒保住。

馬六甲海峽：高度受制。新加坡歷來(lái)是美國(guó)的看家狗。你中國(guó)搞了海南島特區(qū)，挖了他高端服務(wù)業(yè)的肉，新加坡氣得上躥下跳，總理都口不擇言了，巴不得你早點(diǎn)死；

蘇伊士運(yùn)河：?jiǎn)吸c(diǎn)脆弱。依靠埃及支撐，優(yōu)勢(shì)不大。如果伊朗倒下，中東亂起來(lái)，中國(guó)重裝混成旅建制在后勤保障線那么漫長(zhǎng)的情況下，能頂多久，要打個(gè)問號(hào)。

然后是這次美伊斗爭(zhēng)的暗線——霍爾木茲海峽，實(shí)質(zhì)性失守。

美以斬首行動(dòng)后，伊朗政權(quán)更迭概率極高，對(duì)霍爾木茲海峽的控制權(quán)產(chǎn)生重大影響，進(jìn)而威脅中國(guó)能源安全。

2025年6月的數(shù)據(jù)顯示，霍爾木茲海峽對(duì)中國(guó)的重要性遠(yuǎn)超馬六甲。

據(jù)國(guó)家能源局2024年統(tǒng)計(jì)，中國(guó)原油對(duì)外依存度達(dá)73%，其中中東進(jìn)口占比48%（國(guó)家能源局《2024年能源工作指導(dǎo)意見》）。

而中國(guó)45%的原油進(jìn)口（約500萬(wàn)桶/日）經(jīng)霍爾木茲海峽運(yùn)輸。

中國(guó)83%的液化天然氣進(jìn)口經(jīng)此運(yùn)輸（主要來(lái)自卡塔爾）；

全球20%的石油貿(mào)易和20%的液化天然氣貿(mào)易通過(guò)該海峽。

海峽落入敵手

霍爾木茲海峽落入美帝之手正在成為現(xiàn)實(shí)，推理很簡(jiǎn)單。

美國(guó)目標(biāo)直指政權(quán)更迭。

國(guó)家衰敗總是上演類似的戲碼——軍隊(duì)走私，貪污腐敗，內(nèi)奸不斷，地下賣淫，通貨膨脹，人民絕望。

伊朗百姓反對(duì)哈梅內(nèi)伊政權(quán)，伊朗國(guó)內(nèi)有很多候選人、派系可以選。

親美政權(quán)上臺(tái)，肯定跪舔特朗普，對(duì)其言聽計(jì)從。

霍爾木茲海峽將徹底進(jìn)入"美盟體系"的單一絕對(duì)管控。

屆時(shí)，每一艘中國(guó)油輪都將處于美軍精密監(jiān)控之下，說(shuō)不讓你走就不讓你走，卡死你石油西線海運(yùn)的主動(dòng)脈。

過(guò)去馬六甲海峽是"通道"，盡管成本高昂，但可以繞行。新加坡拿我們沒辦法。

現(xiàn)在霍爾木茲是"閥門"，閥門一旦被控死，中國(guó)從中東進(jìn)口能源的龍頭就被擰死。

當(dāng)然，中國(guó)油輪可以選擇繞行好望角。

據(jù)航運(yùn)咨詢機(jī)構(gòu)克拉克森估算，繞行好望角將使中東-中國(guó)航線成本增加280%，相當(dāng)于每桶原油增加15-20美元物流成本。（Clarksons Research, 2024）

國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)幾乎所有的成本控制努力全白費(fèi)。

經(jīng)濟(jì)學(xué)上引起一連串連鎖反應(yīng)——

油價(jià)飆升，推高全社會(huì)物流成本；

輸入型通脹沖擊制造業(yè)，化工、物流、交通運(yùn)輸行業(yè)面臨巨大壓力。

工業(yè)產(chǎn)品失去競(jìng)爭(zhēng)力，因?yàn)闆]人會(huì)接受你轉(zhuǎn)移這么高的成本。

更深層危機(jī)，是人民幣-石油結(jié)算體系崩塌。

人民幣國(guó)際化之路，中伊合作的戰(zhàn)略價(jià)值遠(yuǎn)超能源本身。

2021年，兩國(guó)簽署25年4000億美元全面合作計(jì)劃。中伊貿(mào)易83%以人民幣結(jié)算，是人民幣突圍美元霸權(quán)的關(guān)鍵支點(diǎn)。

如果該機(jī)制瓦解，美元霸權(quán)對(duì)全球能源貿(mào)易的控制將進(jìn)一步加強(qiáng)，人民幣國(guó)際化之路受挫，其他弱一點(diǎn)的盟友，如巴西、秘魯（錢凱港）都會(huì)閉嘴識(shí)相。

美帝則各個(gè)擊破，利用在美洲的地緣優(yōu)勢(shì)，將其一個(gè)個(gè)放倒。

嚴(yán)重的話，這輪國(guó)運(yùn)的“時(shí)間窗口”就要關(guān)閉。

備份方案啟動(dòng)

海運(yùn)方案占中國(guó)原油進(jìn)口的80%以上，至少目前是中國(guó)能源供應(yīng)鏈的主力。

俄烏戰(zhàn)爭(zhēng)以來(lái)，中國(guó)管理層已經(jīng)意識(shí)到毒計(jì)危害，大陸方案成為重要補(bǔ)充。

但我的計(jì)算證明，陸路管線尚不足以填補(bǔ)霍爾木茲海峽關(guān)閉產(chǎn)生的缺口。

第一， 海運(yùn)替補(bǔ)瓜達(dá)爾港不成熟

即使原油運(yùn)到瓜達(dá)爾港，若伊朗政權(quán)敵對(duì)或動(dòng)蕩，下一步就是巴基斯坦。

此外，我們未來(lái)恐怕還要面對(duì)另一個(gè)壞消息：塔利班政權(quán)的反水。兩面三刀的小人到處都是，該地區(qū)是緊貼著印巴走廊的，巴基斯坦邊境安全性將大打折扣

哪怕入境了，陸路運(yùn)輸至中國(guó)新疆仍需穿越不穩(wěn)定地區(qū)，西北安全局勢(shì)要經(jīng)受考驗(yàn)。

要部署邊境武警部隊(duì)保障中巴走廊安全，另外要將建設(shè)瓜達(dá)爾-喀什輸油管道提上議事日程，減少陸路運(yùn)輸風(fēng)險(xiǎn)。

第二，陸路管道運(yùn)力不足

中俄管道：日均120萬(wàn)桶，僅夠填補(bǔ)霍爾木茲缺口的24%；

中哈管道：年輸油2000萬(wàn)噸，需滿負(fù)荷甚至超負(fù)荷運(yùn)行，填補(bǔ)8%缺口；

中緬管道：年輸油2200萬(wàn)噸（約44萬(wàn)桶/日），但2024年因緬甸政局效率降至75%，填補(bǔ)5%左右；

中亞管道：主要輸送天然氣，無(wú)法替代原油缺口。

陸路全部滿負(fù)荷運(yùn)轉(zhuǎn)，僅能填補(bǔ)37%的缺口。

這還是在不考慮俄羅斯"趁火打劫"提價(jià)、中亞政局穩(wěn)定的理想狀態(tài)下。

第三，新興的北極航道無(wú)力挽回

雖然2025年通行量是前一年的2.6倍，但僅能服務(wù)中歐貿(mào)易，無(wú)法從中東運(yùn)油。

受俄羅斯大力控制，這位鄰居也是個(gè)不安生的主。我歷來(lái)就不喜歡北極熊，某位“一代雄主”還和特朗普暗通款曲。

若美俄關(guān)系緩和，中國(guó)可能失去這條"黃金航道"。

戰(zhàn)術(shù)努力

中國(guó)的一些戰(zhàn)術(shù)努力我也記錄在案，不忽視也不夸大。

我們緊急談判西伯利亞力量2號(hào)管道，年增輸氣500億立方米。

下注中亞五國(guó)。

推動(dòng)土庫(kù)曼斯坦-中國(guó)天然氣管道D線建設(shè)，繞開伊朗；利用中吉烏鐵路（2025年開工）運(yùn)輸里海地區(qū)油氣。

新開辟非中東的石油渠道。

俄羅斯石油1.07億噸/年（2023簽約）管道已滿載，可增海運(yùn)。

巴西石油，從約4000萬(wàn)噸增至6000萬(wàn)噸，走好望角航線；

安哥拉石油，從約4500萬(wàn)噸增至5500萬(wàn)噸，也是走好望角航線；

哈薩克斯坦石油，2000萬(wàn)噸，走中哈管道，現(xiàn)已滿負(fù)荷；

美國(guó)石油簽約約1800萬(wàn)噸，走太平洋航線，政治阻力已經(jīng)非常大，可以忽略不計(jì)。

據(jù)今天下午最新消息，中國(guó)船東協(xié)會(huì)已發(fā)布通知，要求航經(jīng)阿曼灣、霍爾木茲海峽的船只加強(qiáng)安全警戒。

中國(guó)大型油輪公司暫停通過(guò)霍爾木茲，需緊急協(xié)調(diào)小型快速油輪"快進(jìn)快出"。

霍爾木茲海峽小型輪船仍可通過(guò)，但保費(fèi)已經(jīng)大幅增加。

愿景美好現(xiàn)實(shí)冰冷

長(zhǎng)期戰(zhàn)略設(shè)定，中國(guó)還是很有優(yōu)勢(shì)。

能源結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型方面，中國(guó)走在全球前列。

2025年非化石能源消費(fèi)比重達(dá)20%，2030年達(dá)25%；

高油價(jià)環(huán)境下，煤制油、煤制氣經(jīng)濟(jì)性提升。啟動(dòng)煤制油項(xiàng)目應(yīng)急生產(chǎn)，短期內(nèi)可釋放年產(chǎn)1000萬(wàn)噸煤制油產(chǎn)能。

《新聞聯(lián)播》最近報(bào)道了“華龍一號(hào)”機(jī)組建設(shè)，這是管理層考慮重啟內(nèi)陸核電站論證的信號(hào)。

陸權(quán)戰(zhàn)略對(duì)沖海權(quán)，形成中伊鐵路+中巴經(jīng)濟(jì)走廊+北極航線，形成"三維能源通道"。

去美元化也是必須要做的。擴(kuò)大人民幣跨境結(jié)算，聯(lián)合俄羅斯、巴西、安哥拉等國(guó)互換貨幣，共同抵制美國(guó)單邊制裁。

試圖將人民幣在全球石油結(jié)算中的占比，從3%提升至15%。

但短期內(nèi)，中國(guó)面對(duì)美國(guó)野蠻硬來(lái)的陽(yáng)謀（對(duì)方也是陽(yáng)謀），基本無(wú)解，只能憑借消耗130天的石油儲(chǔ)備來(lái)拖。

石油封鎖超過(guò)3個(gè)月，中國(guó)經(jīng)濟(jì)將面臨能源斷供的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

江蘇、山東各地鹽穴都要建設(shè)石油儲(chǔ)備庫(kù)。

形勢(shì)還是很嚴(yán)峻的。

國(guó)際能源署（IEA）規(guī)定成員國(guó)需儲(chǔ)備90天進(jìn)口量，中國(guó)官方稱已"遠(yuǎn)超該標(biāo)準(zhǔn)"。

據(jù)《財(cái)經(jīng)》雜志2024年調(diào)查，舟山、鎮(zhèn)海等九大基地儲(chǔ)備約3.8億桶，折合130天進(jìn)口量（《財(cái)經(jīng)》2024年9月刊）。

這是中國(guó)最后的戰(zhàn)略緩沖。

130天儲(chǔ)備期內(nèi)，我們不得不面臨兩個(gè)艱難選擇：

1.戰(zhàn)略忍耐。

接受油價(jià)飆升、產(chǎn)業(yè)成本暴漲、輸入型通脹，用經(jīng)濟(jì)陣痛換取時(shí)間。

但這意味著制造業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力斷崖式下跌，失業(yè)率飆升，社會(huì)承受極限考驗(yàn)。

考慮到大批企業(yè)裁員和本科生就業(yè)率，民生體感這幾年并不好。

2.主動(dòng)破局

在臺(tái)海或南海以軍事手段打破封鎖。模仿美國(guó)，敲掉某個(gè)親美的小國(guó)，比如菲律賓。

或者趁著美國(guó)無(wú)暇東顧，干脆收回臺(tái)灣。

但這正是特朗普"逼你打無(wú)準(zhǔn)備之仗"的劇本。

1941年，日本因美國(guó)石油禁運(yùn)發(fā)動(dòng)珍珠港襲擊。

美國(guó)留學(xué)的山本五十六明知是敗局，仍不得不打。

今天的中國(guó)，工業(yè)體量是當(dāng)年日本的30倍，戰(zhàn)略縱深不可同日而語(yǔ)，但能源軟肋的邏輯如出一轍。