1月30日午后，AI光模塊大爆發(fā)，光模塊三巨頭“易中天”悉數(shù)漲超5%，天孚通信午后一度暴漲16%。熱門(mén)ETF方面，雙線布局“算力+AI應(yīng)用”的創(chuàng)業(yè)板人工智能ETF（159363）午后場(chǎng)內(nèi)沖高逾3%，有望再創(chuàng)收盤(pán)價(jià)歷史新高。

國(guó)泰海通證券認(rèn)為，展望2026年，有望看到AI應(yīng)用從可用到好用，與多元化商業(yè)模式落地，AI應(yīng)用有望成為2026年AI產(chǎn)業(yè)行情核心主線，看好持續(xù)加碼資本開(kāi)支且產(chǎn)品成熟度高的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)公司以及深耕垂直領(lǐng)域產(chǎn)品化落地的醫(yī)療、金融、教育等領(lǐng)域應(yīng)用公司。

CPO光模塊方面，國(guó)盛證券表示，光通信行業(yè)的旺盛需求已形成共識(shí)，市場(chǎng)正在消化過(guò)度擁擠的交易結(jié)構(gòu)。與此同時(shí)，反映公司間相對(duì)強(qiáng)弱的業(yè)績(jī)周期，則通過(guò)龍頭公司市值比的動(dòng)態(tài)變化，持續(xù)為市場(chǎng)提供微觀結(jié)構(gòu)的驗(yàn)證，而從長(zhǎng)久來(lái)看，光模塊龍頭公司將憑借先發(fā)優(yōu)勢(shì)和交付能力，持續(xù)擴(kuò)大領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)。

當(dāng)前AI發(fā)展從算力建設(shè)走向應(yīng)用落地，一鍵布局“算力+AI應(yīng)用”的創(chuàng)業(yè)板人工智能ETF（159363）及場(chǎng)外聯(lián)接（023407），更直接受益于AI技術(shù)商業(yè)化爆發(fā)的增長(zhǎng)紅利。從賽道看，創(chuàng)業(yè)板人工智能約六成倉(cāng)位布局算力（光模塊為主），約四成倉(cāng)位布局AI應(yīng)用，不止是“算力”核心，也是真正的“AI應(yīng)用”代表。