近期多家銀行陸續(xù)取消5年期定期存款產(chǎn)品，這一在國內(nèi)銀行業(yè)罕見的舉動(dòng)，不僅打破了普通民眾靠長期定存抵御利率下行的固有認(rèn)知，更釋放出利率市場化深化、金融市場結(jié)構(gòu)調(diào)整的關(guān)鍵信號(hào)，也讓偏愛儲(chǔ)蓄的國人不得不重新思考資產(chǎn)配置的邏輯。

過去幾年，在存款利率持續(xù)下行的背景下，3年期、5年期定存憑借相對更高的利率，成為民眾躲避利率風(fēng)險(xiǎn)的“最后避風(fēng)港”。大量普通儲(chǔ)戶將閑置資金存入長期定存，試圖通過鎖定長期收益實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)的保本增值，這也讓長期定存成為銀行負(fù)債端的重要組成部分。而如今銀行主動(dòng)取消5年期定存，核心原因在于行業(yè)凈息差持續(xù)收窄的現(xiàn)實(shí)壓力。5年期定存意味著銀行要長期鎖定較高的資金成本，在信貸需求放緩、貸款利率下行的趨勢下，高成本的長期負(fù)債會(huì)加劇銀行的利率風(fēng)險(xiǎn)和經(jīng)營壓力，疊加監(jiān)管層引導(dǎo)銀行優(yōu)化負(fù)債結(jié)構(gòu)、杜絕高息攬儲(chǔ)的導(dǎo)向，取消5年期定存成為銀行的理性選擇 。

這一變化，更預(yù)示著低利率時(shí)代的長期趨勢，也宣告了單一依賴長期定存實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)增值的方式已然行不通。對于普通儲(chǔ)戶而言，這不僅是失去了一個(gè)儲(chǔ)蓄選項(xiàng)，更是一場資產(chǎn)配置思維的變革。以往“把錢存起來就萬事大吉”的保守策略，已無法適配當(dāng)下的金融市場環(huán)境，重新規(guī)劃資金布局成為必然選擇。

面對這一變化，儲(chǔ)戶無需過度焦慮，而是要轉(zhuǎn)向多元化、階梯化的資產(chǎn)配置思路。對于追求穩(wěn)健的投資者，3年期大額存單、儲(chǔ)蓄國債仍是優(yōu)質(zhì)選擇，其保本屬性不變且利率仍具吸引力；閑置資金也可通過階梯存款法搭配1-3年期定存，平衡流動(dòng)性與收益。同時(shí)，在風(fēng)險(xiǎn)承受范圍內(nèi)，適當(dāng)配置中低風(fēng)險(xiǎn)的銀行理財(cái)、純債基金，或是符合條件的養(yǎng)老儲(chǔ)蓄產(chǎn)品，也能讓資產(chǎn)配置更具韌性 。

銀行取消5年期定存，本質(zhì)上是金融市場向更成熟階段發(fā)展的體現(xiàn)。對普通民眾而言，唯有順應(yīng)趨勢，打破儲(chǔ)蓄思維定式，建立科學(xué)的資產(chǎn)配置理念，才能在利率下行的大環(huán)境中更好地守護(hù)自身資產(chǎn)。