1月25日晚，永杰新材料股份有限公司（證券代碼：603271，簡稱：永杰新材）接連發(fā)布兩份重磅公告，宣布將以現(xiàn)金收購奧科寧克兩家在華鋁業(yè)公司的股權(quán)，并與奧科寧克母公司Arconic Corporation簽署《戰(zhàn)略合作協(xié)議》。

這意味著這家鋁板帶箔企業(yè)正在通過“資產(chǎn)收購+戰(zhàn)略合作”的組合拳，快速切入高端鋁材市場。

1.8億美元并購重組

根據(jù)重大資產(chǎn)購買預(yù)案，永杰新材將以現(xiàn)金方式收購奧科寧克（秦皇島）鋁業(yè)有限公司100%股權(quán)及奧科寧克（昆山）鋁業(yè)有限公司95%股權(quán)。

收購的初步對價包括約9090萬美元用于收購昆山公司股權(quán)，約8890萬美元用于收購秦皇島公司股權(quán)。這筆交易預(yù)計將構(gòu)成重大資產(chǎn)重組。收購?fù)瓿珊?，上市公司產(chǎn)能將快速提升，業(yè)務(wù)規(guī)模與市場競爭力有望顯著增強。

永杰新材在公告中強調(diào)，本次收購與戰(zhàn)略合作是公司響應(yīng)“促進上市公司通過并購重組提升經(jīng)營質(zhì)量和市場投資價值”政策指引的重要舉措。

通過收購成熟的鋁壓延工廠，公司能夠避免新建產(chǎn)線耗時長、資金壓力大的問題，更快速實現(xiàn)產(chǎn)能擴張與業(yè)績增長。

鋁壓延行業(yè)資金與技術(shù)壁壘較高，尤其在高端車身板、多層釬焊料等領(lǐng)域，標的公司已通過福特、豐田等國際客戶的認證，具備較強的市場競爭力。

“收購+合作”雙輪驅(qū)動，加速布局高端鋁材市場

永杰新材主營鋁板帶箔的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售，產(chǎn)品主要應(yīng)用于鋰電池、電子電器、車輛輕量化等領(lǐng)域，年產(chǎn)能約48.5萬噸。

本次收購的兩家標的公司均隸屬于奧科寧克體系，在中國運營均超過20年，傳承了美國鋁業(yè)及奧科寧克的核心工藝和質(zhì)量控制體系。

奧科寧克（秦皇島）主要生產(chǎn) 鋁罐體料、鋰電池用料和車身板，年產(chǎn)能約20萬噸；奧科寧克（昆山）專注于高端熱管理釬焊料，年產(chǎn)能5萬噸。

永杰新材在預(yù)案中指出，收購?fù)瓿珊?，公司能夠快速補充在鋁罐體料、鋰電池用料、高端熱管理材料等領(lǐng)域的產(chǎn)能缺口，并借助標的公司在高端汽車、包裝等領(lǐng)域的客戶資源和技術(shù)積累，完善自身產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、提升行業(yè)地位。

在宣布收購的同一日，永杰新材與奧科寧克的母公司Arconic Corporation簽署了一份《戰(zhàn)略合作協(xié)議》。

協(xié)議約定，雙方將在供應(yīng)鏈協(xié)同、前瞻性技術(shù)合作、資本協(xié)同、全球市場協(xié)作與人才交流等方面探索合作。

尤其在技術(shù)合作方面，雙方計劃圍繞 新能源、高端裝備、AI及機器人等戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)，共同研發(fā)高性能鋁合金材料。

雖然該協(xié)議為框架性、無法律強制約束力，但其顯示雙方有意在本次股權(quán)交易基礎(chǔ)上，建立長期、全方位的戰(zhàn)略伙伴關(guān)系，實現(xiàn)資源互補與協(xié)同發(fā)展。

在全球“雙碳”目標和產(chǎn)業(yè)升級背景下，鋁材在新能源汽車、儲能、航空航天、人工智能等高端領(lǐng)域的應(yīng)用不斷拓展。

國家產(chǎn)業(yè)政策持續(xù)支持高端制造業(yè)與新材料發(fā)展，為鋁壓延行業(yè)帶來結(jié)構(gòu)性增長機會。永杰新材此次并購，正是瞄準了高端鋁材國產(chǎn)化與進口替代的市場空間。

本次“收購+合作”的布局若順利推進，永杰新材將形成覆蓋包裝、汽車、儲能、熱管理等多領(lǐng)域的高端鋁材產(chǎn)品矩陣，在全球鋁加工產(chǎn)業(yè)鏈中占據(jù)更有利的競爭位置。

來源：《浙商》雜志