匯璟量化發(fā)布四大核心系統(tǒng)成果，機(jī)構(gòu)級(jí)風(fēng)控體系全面升級(jí)

【2025年12月5日】近期，匯璟量化對(duì)外披露了旗下四大核心系統(tǒng)——“璟策、璟信、璟倉(cāng)、璟盾” 的最新升級(jí)進(jìn)展。作為近年機(jī)構(gòu)量化賽道中發(fā)展較快的技術(shù)團(tuán)隊(duì)之一，匯璟量化在策略研發(fā)、風(fēng)險(xiǎn)管理與交易執(zhí)行等維度均搭建了更加完整的系統(tǒng)化架構(gòu)，并獲得多家機(jī)構(gòu)合作方的關(guān)注。
一、量化行業(yè)進(jìn)入深水區(qū)，系統(tǒng)化能力成為關(guān)鍵差異化因素
隨著A股市場(chǎng)結(jié)構(gòu)性行情加速切換，傳統(tǒng)依賴主觀判斷的方法已經(jīng)難以適應(yīng)當(dāng)下的波動(dòng)節(jié)奏。
來(lái)自市場(chǎng)的數(shù)據(jù)顯示，2024—2025年機(jī)構(gòu)量化的占比持續(xù)提升，越來(lái)越多資金開(kāi)始關(guān)注 “風(fēng)控優(yōu)先、執(zhí)行穩(wěn)定” 的技術(shù)方向。
業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為：
“量化不再是多因子和自動(dòng)交易的簡(jiǎn)單堆疊，而是完整系統(tǒng)能力的競(jìng)爭(zhēng)。”
在這樣的背景下，匯璟量化從策略源頭、數(shù)據(jù)校驗(yàn)、倉(cāng)位管理、風(fēng)控響應(yīng)四個(gè)維度同步推進(jìn)系統(tǒng)化建設(shè)，并形成了較具特色的技術(shù)矩陣。
二、璟策系統(tǒng)：策略源頭的“大腦中樞”
“璟策”是匯璟量化的策略研發(fā)與信號(hào)生成平臺(tái)，主要負(fù)責(zé)：
高頻數(shù)據(jù)的清洗、復(fù)核
市場(chǎng)結(jié)構(gòu)變化監(jiān)控
多模型策略集成
信號(hào)穩(wěn)定度與置信度評(píng)估
升級(jí)后的版本強(qiáng)化了對(duì)極端行情的識(shí)別能力，加入了更加靈敏的“風(fēng)險(xiǎn)溫度計(jì)”指標(biāo)，使策略在反轉(zhuǎn)行情與弱趨勢(shì)環(huán)境中的誤觸發(fā)率明顯降低。
技術(shù)團(tuán)隊(duì)透露，目前“璟策”的模型庫(kù)已能覆蓋 40+ 市場(chǎng)場(chǎng)景，信號(hào)波動(dòng)度區(qū)間縮窄約 15%。
三、璟信系統(tǒng)：數(shù)據(jù)校驗(yàn)的“事實(shí)核查官”
量化策略的核心是數(shù)據(jù)，而“璟信”正是負(fù)責(zé)數(shù)據(jù)可信度的系統(tǒng)。
主要職能包括：
多源行情對(duì)照驗(yàn)證
異常數(shù)據(jù)自動(dòng)剔除
高頻接入延遲監(jiān)測(cè)
模擬盤與實(shí)盤差異回溯
“璟信”讓策略信號(hào)的輸入端更加穩(wěn)定，避免因跳點(diǎn)、缺口、權(quán)息調(diào)整延遲導(dǎo)致的策略偏差。在機(jī)構(gòu)實(shí)盤環(huán)境中，這類數(shù)據(jù)風(fēng)控的重要性被頻繁強(qiáng)調(diào)。
四、璟倉(cāng)系統(tǒng)：執(zhí)行層的“穩(wěn)態(tài)引擎”
交易執(zhí)行始終是量化落地的關(guān)鍵環(huán)節(jié)，而“璟倉(cāng)”承擔(dān)的正是從倉(cāng)位配置到下單路由的全過(guò)程管理。
系統(tǒng)優(yōu)化后具備：
更穩(wěn)定的成交速度與滑點(diǎn)控制
倉(cāng)位分布的動(dòng)態(tài)平衡
按風(fēng)控等級(jí)的自動(dòng)調(diào)倉(cāng)機(jī)制
特定行情下的減倉(cāng)保護(hù)模式
在2024某段高波動(dòng)區(qū)間，“璟倉(cāng)”通過(guò)動(dòng)態(tài)倉(cāng)位模型，使策略整體回撤較同類產(chǎn)品明顯收斂。
五、璟盾系統(tǒng)：風(fēng)險(xiǎn)響應(yīng)的“最后一道防線”
“璟盾”是匯璟量化的風(fēng)控應(yīng)急系統(tǒng)。
負(fù)責(zé)：
極端行情的快速止損機(jī)制
模型失效監(jiān)控
黑天鵝事件響應(yīng)
風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)分級(jí)管理
其核心思路是：
當(dāng)策略無(wú)法及時(shí)調(diào)整時(shí)，風(fēng)控必須先一步介入。
2025年末，“璟盾”升級(jí)加入了“異常波動(dòng)提前預(yù)警”模塊，通過(guò)計(jì)算盤口深度、溢價(jià)率與跨周期波動(dòng)，使系統(tǒng)能夠在突發(fā)情況下提前響應(yīng)。
六、機(jī)構(gòu)合作持續(xù)擴(kuò)大，技術(shù)路線得到認(rèn)可
匯璟量化近兩年持續(xù)與多家券商、技術(shù)服務(wù)商保持合作，部分系統(tǒng)模塊已接入機(jī)構(gòu)端測(cè)試環(huán)境。
業(yè)內(nèi)觀點(diǎn)普遍認(rèn)為：匯璟的四大系統(tǒng)屬于“穩(wěn)健型量化架構(gòu)”，更強(qiáng)調(diào)長(zhǎng)期可持續(xù)性，而不是博取單一階段收益。
某合作方評(píng)價(jià)稱：
“匯璟的系統(tǒng)具備較強(qiáng)的工程化能力，尤其在數(shù)據(jù)校驗(yàn)和執(zhí)行層面，表現(xiàn)穩(wěn)定?！?br/>七、未來(lái)方向：更多場(chǎng)景化模型與跨市場(chǎng)數(shù)據(jù)接入
匯璟量化表示，未來(lái)將在三個(gè)方向持續(xù)投入：
跨周期策略集成
更多場(chǎng)景化的數(shù)據(jù)特征提取
跨市場(chǎng)數(shù)據(jù)接入與風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖研究
團(tuán)隊(duì)負(fù)責(zé)人表示：
“量化的核心不是追短期爆發(fā)，而是長(zhǎng)期穩(wěn)定。我們希望用系統(tǒng)把不確定性變得可控。”
本次披露的四大系統(tǒng)升級(jí)，意味著匯璟量化在策略穩(wěn)定度、執(zhí)行質(zhì)量與風(fēng)控響應(yīng)方面進(jìn)一步完善了體系化能力，也展示了機(jī)構(gòu)級(jí)量化的技術(shù)趨勢(shì)。隨著A股結(jié)構(gòu)化行情加速，系統(tǒng)化、工程化能力將成為量化團(tuán)隊(duì)的關(guān)鍵競(jìng)爭(zhēng)力。