中汽協(xié)最新數(shù)據(jù)顯示，截止到 7 月底，2025 年新能源汽車新車銷量已達(dá)新車總銷量的 45% 。隨著新能源車逐漸受到大眾的認(rèn)可與接受，新能源車險(xiǎn)問題也逐漸暴露出來。

最近，常能在社交平臺(tái)上看到新能源車主吐槽，在新能源車上年全年未出險(xiǎn)的情況下，第二年的保險(xiǎn)費(fèi)不降反升。

圖源：微博、小紅書截圖

除了續(xù)保價(jià)格反常，甚至還出現(xiàn)不同價(jià)位的新能源車最終保費(fèi)可能相差無幾的情況，比如前段時(shí)間被爆出，35.74 萬的小米 YU7 與 94.8 萬的尊界 S800 保費(fèi)相差僅幾百元。

出現(xiàn)這些現(xiàn)象的背后原因是什么？最終保費(fèi)與哪些因素相關(guān)？保費(fèi)漲價(jià)真的全怪保險(xiǎn)公司嗎？今天我們就好好探究一下。

位于杭州的黃先生告訴知危，他是極氪 001 車主，買車后的兩年內(nèi)都沒有出過險(xiǎn)。在第三年準(zhǔn)備續(xù)保的時(shí)候，發(fā)現(xiàn)保費(fèi)在同家保險(xiǎn)公司的“ 車損 + 300 萬三責(zé) ” 兩項(xiàng)保險(xiǎn)總價(jià)比上年貴了 1395 元。

該保險(xiǎn)公司的保險(xiǎn)員給出的解釋是：“ 新能源車全行業(yè)漲價(jià)?！?/strong>

雖然有點(diǎn)難以接受，但這確實(shí)是漲價(jià)的理由之一，而非保險(xiǎn)公司瘋狂斂財(cái)?shù)耐性~。

中國精算師協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，2024 年，我國保險(xiǎn)行業(yè)承保新能源汽車 3105 萬輛，保費(fèi)收入 1409 億元，提供風(fēng)險(xiǎn)保障金額 106 萬億元，承保虧損 57 億元，呈現(xiàn)連年虧損現(xiàn)狀。全年共承保車系 2795 個(gè)，其中有 137 個(gè)車系賠付率超過 100% 。

這里我們補(bǔ)充下保險(xiǎn)行業(yè)中車系的概念，車系是一個(gè)汽車品牌旗下一類車型的集合。同一車系的不同車型往往具有相似的保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)特征，因此車系是車險(xiǎn)的重要風(fēng)險(xiǎn)分類維度。

至于精算師協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)中的所謂 “ 賠付率 ”，是保險(xiǎn)行業(yè)中衡量保險(xiǎn)公司賠付支出與保費(fèi)收入的核心指標(biāo)，計(jì)算公式為：賠付率=（ 賠款支出/保費(fèi)收入 ）*100%。

當(dāng)車系賠付率超過 100% 時(shí)，意味著保險(xiǎn)公司在該車系下，總共賠出去的錢已經(jīng)超過所收到的保費(fèi)了，算上保險(xiǎn)公司日常的經(jīng)營管理和人員支出，這就是一筆虧本的買賣。

賠款支出基本等于出險(xiǎn)數(shù)與案均賠款的乘積，當(dāng)新能源車的出險(xiǎn)率和案均賠款數(shù)量增加時(shí)，保險(xiǎn)公司的賠款支出會(huì)增加。這里就引出一個(gè)問題，即新能源車的出險(xiǎn)率和案均賠款額為什么會(huì)比燃油車更高？

關(guān)于出險(xiǎn)率更高，中國精算師協(xié)會(huì)給出了三個(gè)解釋：

• 從使用場景來看，新能源車憑借能源成本優(yōu)勢，使用強(qiáng)度更大；
• 從用戶畫像來看，新能源車主相對(duì)年輕，駕齡較短，駕駛風(fēng)險(xiǎn)更高。數(shù)據(jù)顯示，35 歲以下的新能源車主較燃油車車主高出 14 個(gè)百分點(diǎn)；
• 從車型特征來看，新能源車有著更短的零百公里速度，提速快。相應(yīng)地，遇到緊急突發(fā)狀況，留給車主反映時(shí)間也更短。

此外，申能財(cái)險(xiǎn)理賠端的工作人員楊巖（ 化名 ）向知危提到，過去中低端的傳統(tǒng)燃油車，備件便宜且可替代性強(qiáng)，修理廠都具備相應(yīng)的修理技術(shù)。所以，對(duì)于這些燃油車車主來說，只要不出大事故，一般會(huì)選擇自己找修理廠進(jìn)行修理，以免第二年保費(fèi)上漲。

但，新能源車不太一樣，多數(shù)新能源汽車企業(yè)和動(dòng)力電池企業(yè)采用維修授權(quán)模式。楊巖提到，眾多新能源車的大燈等種種設(shè)備，撞壞并不是隨便找修理廠可以更換的，還要匹配車輛識(shí)別代碼（ vin 碼，Vehicle Identification Number）。這就導(dǎo)致相關(guān)部件出事故，新能源車主不能選擇自行找修理廠維修，而是需要選擇 4s 店。

相較于修理廠，4s 店部件價(jià)格較貴，這時(shí)新能源車主在考量過維修價(jià)格和次年保費(fèi)漲價(jià)后，往往會(huì)選擇出險(xiǎn)。這樣一來，新能源車的出險(xiǎn)率也在一定程度上會(huì)提高。

在案均賠款較高這一問題上，一方面，新能源汽車智能化程度更高，智能設(shè)備維修價(jià)格也比較昂貴；另一方面，新能源汽車一體化程度高，配件局部損壞通常需要成套維修更換。

楊巖舉了個(gè)例子，新能源汽車上搭載的雷達(dá)算是比較脆弱的智能部件，極端點(diǎn)說，稍微前杠變形就有可能損壞雷達(dá)。而且雷達(dá)此類零部件也沒辦法修理，只能更換。

楊巖給知危編輯部看了眼維修保單，一顆左前雷達(dá)的替換價(jià)格為 2510 元。此外，車子的智能感知零部件，比如某個(gè)攝像頭，如果被不小心剮蹭到了，還要額外出幾百塊錢的標(biāo)定費(fèi)用。

在出險(xiǎn)率和案均賠款同步上漲的情況下，保險(xiǎn)公司只能相應(yīng)地提高新能源保費(fèi)收入，也就是向新能源車主收取更多的保費(fèi)，來保持賠付率處于合理水平。

上面的內(nèi)容，能讓我們明白新能源車保費(fèi)普漲的原因，但像黃先生面臨的 “ 汽車未出險(xiǎn)卻保費(fèi)上漲 ” 的問題，又是怎么回事呢？

這主要與車險(xiǎn)計(jì)算方法和其制定過程有關(guān)。

車險(xiǎn)主要分為交強(qiáng)險(xiǎn)和商業(yè)車險(xiǎn)（ 下稱 “ 商業(yè)險(xiǎn) ” ）兩大類。其中交強(qiáng)險(xiǎn)是國家要求強(qiáng)制購買的保險(xiǎn)，其基礎(chǔ)費(fèi)率由國家統(tǒng)一制定，并根據(jù) “ 獎(jiǎng)優(yōu)罰劣 ” 原則實(shí)行費(fèi)率浮動(dòng)機(jī)制。

具體公式為：最終保費(fèi)=基礎(chǔ)保費(fèi)×( 1＋與道路交通事故相聯(lián)系的浮動(dòng)比率 )×(1＋與交通安全違法行為相聯(lián)系的浮動(dòng)比率 )。

其中，基礎(chǔ)保費(fèi)對(duì)于同一類型車型都是全國統(tǒng)一的。比如，家庭自用 6 座以下汽車基礎(chǔ)保費(fèi)為 950 元，6 座以上為 1100 元。形成交強(qiáng)險(xiǎn)最終保費(fèi)區(qū)別的還是在于浮動(dòng)費(fèi)率，即承保車輛是否發(fā)生過道路交通事故，是否產(chǎn)生過交通安全違法行為。

我們可以看到，影響交強(qiáng)險(xiǎn)價(jià)格的因素很少，所以變動(dòng)也不大，而相比之下，商業(yè)險(xiǎn)就比較復(fù)雜了。

自 2020 年車險(xiǎn)綜合改革后，商業(yè)險(xiǎn)的計(jì)算基本是采用下圖這個(gè)公式。

在這個(gè)公式中，無賠款優(yōu)待系數(shù)（ NCD 系數(shù)，no-claim discount ）是商業(yè)險(xiǎn)中為數(shù)不多與車主駕駛行為直接掛鉤的變量。該系數(shù)基于車輛歷史出險(xiǎn)記錄動(dòng)態(tài)調(diào)整保費(fèi)的獎(jiǎng)懲機(jī)制，不同保險(xiǎn)公司執(zhí)行統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)，旨在通過 “ 獎(jiǎng)優(yōu)罰劣 ” 實(shí)行風(fēng)險(xiǎn)與成本匹配。

一般首年投保，等級(jí)為 0，系數(shù)為 1。連續(xù)五年及以上投保且沒有發(fā)生賠款，等級(jí)為 -5 ，系數(shù)為 0.4 。按照最近三年連續(xù)投保年數(shù)計(jì)算升/降級(jí)數(shù)，每連續(xù)投保 1 年降 1 級(jí)，每發(fā)生 1 次賠款升 1 級(jí)，最終等級(jí)為升級(jí)數(shù)減去降級(jí)數(shù)。

公式中的基準(zhǔn)純風(fēng)險(xiǎn)保費(fèi)，則由中國保險(xiǎn)行業(yè)協(xié)會(huì)根據(jù)保險(xiǎn)標(biāo)的損失概率與損失程度確定，并進(jìn)行動(dòng)態(tài)調(diào)整。根據(jù)保監(jiān)會(huì)披露的信息可以看出，基準(zhǔn)純風(fēng)險(xiǎn)保費(fèi)與車輛使用性質(zhì)、車輛座位數(shù)/蹲位數(shù)/功率、使用年限、車型、地區(qū)等因素息息相關(guān)。

“ 基準(zhǔn)純風(fēng)險(xiǎn)代表行業(yè)的平均風(fēng)險(xiǎn)水平，但由于地區(qū)、險(xiǎn)種、車種乃至風(fēng)險(xiǎn)偏好與各保險(xiǎn)公司經(jīng)營管理水平都存在差異。” 大地財(cái)險(xiǎn)總精算師陳志堅(jiān)曾提到。所以各家保險(xiǎn)公司還要根據(jù)自身情況，通過測算附加費(fèi)用率和自主定價(jià)系數(shù)，對(duì)最終保費(fèi)進(jìn)行調(diào)整。

各家保險(xiǎn)公司針對(duì)不同車系不同險(xiǎn)種所采取的影響因子和具體模型都是保密狀態(tài)，但是普遍是“ 從人、從車，從環(huán)境 ”等幾部分考慮。

從人因子主要是考慮駕駛員的性別、年齡、駕齡以及 NCD 系數(shù)。但是隨著時(shí)代的發(fā)展，這類風(fēng)險(xiǎn)變量的解釋能力逐漸減弱，各大保險(xiǎn)公司也在引入新的影響因子。

隨著車聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的發(fā)展，保險(xiǎn)公司開始深入挖掘駕駛行為數(shù)據(jù)（ 比如急踩剎車行為次數(shù) ），實(shí)現(xiàn)人車數(shù)據(jù)合一，提升客戶畫像及客戶細(xì)分能力。

據(jù)人保財(cái)險(xiǎn)產(chǎn)品精算部總經(jīng)理張瑯此前言論，車主的通信數(shù)據(jù)也是對(duì)風(fēng)險(xiǎn)要素的很好補(bǔ)充。比如駕車使用電話，說明該車主開車風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)高。

從車因子主要是車型、車價(jià)、使用性質(zhì)、安全性能等。車型可能會(huì)看不同車型的 “ 零整比 ”，即車輛配件價(jià)格總額與整車銷售價(jià)格的比值。“ 零整比 ” 越高，車輛后期維修費(fèi)用就越高。

深圳某公司精算師郝仁對(duì)知危表示，“ 除此之外，我們還會(huì)引入車輛行駛里程這一參數(shù)。如果已有數(shù)據(jù)顯示，該車系日均行駛里程越長，則有可能有著更高的出險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)。后半夜行駛里程占比和早晚高峰行駛里程占比，同樣影響著車系風(fēng)險(xiǎn)值。”

“ 更細(xì)一點(diǎn)，汽車使用的電池、充電補(bǔ)能的方式，可能都會(huì)用于風(fēng)險(xiǎn)模型的搭建?！?/p>

所以，汽車的價(jià)格僅僅保險(xiǎn)公司定價(jià)模型中一部分影響因子，所以雖然小米 YU7 和尊界 S800 在價(jià)格上相差較大，但是在兩者的能源類型、投保地區(qū)、出險(xiǎn)率數(shù)據(jù)、車輛行駛里程等種種因素影響下，最終保費(fèi)接近一致。

從環(huán)境和地域因子而言，各保險(xiǎn)公司的精算師們會(huì)考慮所在的區(qū)域、城市，以及社會(huì)環(huán)境。“ 比如南北方在冬天的時(shí)候，汽車電池衰減速度不一樣，這也會(huì)導(dǎo)致我們?cè)诖罱Ｐ蜁r(shí)將地域因素考慮進(jìn)去?！焙氯时硎镜健?/p>

鑒于不同保險(xiǎn)公司采用不同的風(fēng)險(xiǎn)因子，搭建了不同的模型，所以會(huì)出現(xiàn)不同保險(xiǎn)公司針對(duì)同一輛車有著不同保費(fèi)的情況。除此之外，不同保司所持有的承保、理賠數(shù)據(jù)不同，這也會(huì)導(dǎo)致對(duì)同一款車開出不同保費(fèi)價(jià)格。

“ 比如 XX 汽車，在 A 家保險(xiǎn)公司賠付率已經(jīng)超過 100%，在 B 家賠付率為 75% 。那么很有可能，A 家會(huì)要求更高的保費(fèi)?！?/strong>楊巖說道，“ 同樣的，前文提到的黃先生的汽車，即使過去并沒有出險(xiǎn)，但該車系可能在保險(xiǎn)公司有著較高的賠付率。保險(xiǎn)公司也會(huì)相應(yīng)地提高該車系的自定義系數(shù)，從而導(dǎo)致黃先生的保費(fèi)提高?！?/p>

總之，短時(shí)間來看，新能源車保費(fèi)上漲是不可避免的。一方面新能源車的加速性能普遍比同價(jià)位燃油車要高，出事故的概率變大，另一方面新能源車企在維修體系上的強(qiáng)勢，讓維修費(fèi)用也居高不下，這二者共同推高了保險(xiǎn)公司的成本。

至于你說你開車很規(guī)矩，為什么還漲價(jià)？抱歉，在海量的同車系車主數(shù)據(jù)里，你只是一個(gè)個(gè)例而已，你要被動(dòng)為其他人買單。