來(lái)源：密探財(cái)經(jīng)（ID：Spy Finance）

日前，東北知名上市城商行——哈爾濱銀行對(duì)外公布了2025年業(yè)績(jī)，資產(chǎn)規(guī)模首破萬(wàn)億大關(guān)，能否真正扛起“東北城商行一哥”的名頭？

2025年，哈爾濱銀行實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入145.46億元，同比增長(zhǎng)2.13%；凈利潤(rùn)12.65億元，同比增長(zhǎng)16.83%；歸母凈利潤(rùn)11.46億元，同比增長(zhǎng)24.56%。

哈爾濱銀行去年?duì)I收同比微增，但凈利呈現(xiàn)“兩位數(shù)”明顯增長(zhǎng)，這又如何理解？要知道，去年哈爾濱銀行取得稅前利潤(rùn)5.33億元，同比下滑18.16%。

這里的關(guān)鍵點(diǎn)是“所得稅抵免”，去年哈爾濱銀行該項(xiàng)抵免額同比增幅近七成至7.32億元，其中當(dāng)期遞延所得稅費(fèi)用-12.89億元。受此影響，其去年凈利、歸母凈利與稅前利潤(rùn)出現(xiàn)截然相反走勢(shì)。

細(xì)看收入結(jié)構(gòu)，哈爾濱銀行去年利息凈收入同比微增0.02%至98.39億元，作為中間業(yè)務(wù)收入的手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入同比增幅19.9%至4.4億元，金融投資凈收益同比暴增155.5%至38.88億元，但交易凈損益同比下滑87.3%至3.08億元。

從收入來(lái)看，哈爾濱銀行傳統(tǒng)存貸差業(yè)務(wù)表現(xiàn)較為乏力，因其去年凈利差已降至只有1.22%，凈息差也已降至僅1.2%，而集團(tuán)營(yíng)收的增長(zhǎng)主要仰仗非利息凈收入的金融投資和中間業(yè)務(wù)凈收入有力拉動(dòng)。

看成本端，哈爾濱銀行去年?duì)I業(yè)費(fèi)用同比逆增0.3%至54.55億元（2024年：同比下降7%），在職工費(fèi)用、折舊與攤銷等均有下降之下，主要系較為含糊列出的“其他”項(xiàng)目同比增加1.07億元，增幅5.8%至19.54億元（2024年：同比下降14%，減少3億元）。

從哈爾濱銀行2025年報(bào)“營(yíng)業(yè)費(fèi)用”附注一欄可以看出，在租賃費(fèi)和“其他”同比增減剛好沖抵后，前述所提到含糊列出的“其他”項(xiàng)目正是“一般及行政開(kāi)支”名目（2024年：同比減少2億元）。

在當(dāng)前各家銀行都在普遍強(qiáng)調(diào)“降本增效”的大背景下，哈爾濱銀行雖職工費(fèi)用同比略降了0.3%，但“一般及行政開(kāi)支”卻逆增5.8%，新增超1億元。

針對(duì)“一般及行政開(kāi)支”，曾有某股份制銀行就投資人提問(wèn)時(shí)曾說(shuō)，主要包括支持日常機(jī)構(gòu)辦公和業(yè)務(wù)正常運(yùn)營(yíng)的一般性管理費(fèi)用以及拓展客戶基礎(chǔ)和提升業(yè)務(wù)發(fā)展能力的戰(zhàn)略性支出。

去年，哈爾濱銀行信用減值損失同比增加約4.28億元，增幅5.3%至85億元，其中以攤余成本計(jì)量的客戶存款及墊款減值損失同比減少16.1億元，降幅25%至48.27億元，但以攤余成本計(jì)量的金融資產(chǎn)減值損失同比增加20.05億元，增幅209%至29.65億元。

換言之，哈爾濱銀行客戶信貸及墊款部分的減值損失在下降，但金融資產(chǎn)減值損失卻大幅抬頭，后續(xù)會(huì)否沖擊其金融投資收益？

來(lái)源：密探財(cái)經(jīng)圖庫(kù)

截至2025年底，哈爾濱銀行總資產(chǎn)約1.02萬(wàn)億元，首破萬(wàn)億大關(guān)，較上年底增加約1031.1億元，增幅11.3%。其中，客戶貸款及墊款總額較上年底增幅8.3%至4106.25億元，在個(gè)人貸款及票據(jù)貼現(xiàn)規(guī)模均出現(xiàn)萎縮之下，主要依靠公司貸款增幅25.7%至2582.8億元強(qiáng)勢(shì)拉動(dòng)。

值得一提的是，該銀行手上“投資證券和其他金融資產(chǎn)”較上年底增加819.45億元，增幅21.6%至4608.7億元，主要源自投資政府債券較上年底大增1276億元，增幅近76%至2809.2億元，而金融機(jī)構(gòu)債券和公司債較上年底均大減百億級(jí)。

該期末，哈爾濱銀行總負(fù)債9545.57億元，較上年底增加1039.22億元，增幅12.2%。其中，客戶存款較上年底增加255.64億元，增幅3.7%至7192.44億元；同業(yè)存拆入款項(xiàng)增加281.11億元，增幅56.9%至774.73億元；賣出回購(gòu)款項(xiàng)增加193.59億元，增幅55.8%至540.59億元。這說(shuō)明，哈爾濱銀行去年在負(fù)債端明顯加大了同業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)模的增速節(jié)奏。

再看資產(chǎn)質(zhì)量，同期末，哈爾濱銀行不良貸款約114.93億元，較上年底增加7.35億元；不良貸款率2.8%，較上年底下降0.04個(gè)百分點(diǎn)。此外，其關(guān)注類貸款較上年底增加15億元至235.68億元值得警惕。

從不良率構(gòu)成看，該期末哈爾濱銀行在對(duì)公貸款不良率下降56個(gè)基點(diǎn)至1.83%之下，個(gè)人貸款不良率逆增84個(gè)基點(diǎn)至5.81%且新增不良9.15億元至67.7億元，主要系個(gè)人消費(fèi)貸偏拉胯。

該期末，哈爾濱銀行撥備覆蓋率198.26%，較上年底下降4.33個(gè)百分點(diǎn)，核心一級(jí)資本充足率8.48%，較上年底減少0.2個(gè)百分點(diǎn)。

哈爾濱銀行黨委書(shū)記、行長(zhǎng)姚春和在2025年報(bào)中指出，我們清醒認(rèn)識(shí)到存在的短板與差距，同時(shí)也看到了廣闊的發(fā)展?jié)摿εc提升空間。目前正迎來(lái)提質(zhì)躍升、跨越發(fā)展的黃金機(jī)遇期。