特斯拉也要去中國(guó)化了，瘋狂的牽韓國(guó)的手，從芯片到電池都在找韓國(guó)備胎。

最近，特斯拉就跟韓國(guó)能源巨頭三星sdi談了一單大生意，要給它價(jià)值三萬(wàn)億韓元的儲(chǔ)能電池大訂單，換算成人民幣接近150億，直接讓三星sdi的股價(jià)狂飆8%。

要知道以前，特斯拉儲(chǔ)能電池幾乎百分百都是找我們中國(guó)公司買的，主要是寧德時(shí)代。

要知道，自2022年起，寧德時(shí)代便成為特斯拉Megapack電芯的獨(dú)家供應(yīng)商，雙方合作一度被視為“中美技術(shù)互補(bǔ)”的典范。2025年初，雙方還在上海就擴(kuò)產(chǎn)事宜進(jìn)行磋商，計(jì)劃將年供應(yīng)量提升至15GWh以上，以滿足特斯拉全球儲(chǔ)能部署需求。

那么，怎么突然特斯拉就劈腿了？

眾所周知，這個(gè)儲(chǔ)能業(yè)務(wù)是特斯拉第二大賺錢點(diǎn)，最近三個(gè)月幫特斯拉營(yíng)收243億，毛利率超過31%，竟然它都開始找備胎了，以后會(huì)不會(huì)像蘋果一樣停不下來(lái)，降低對(duì)于中國(guó)供應(yīng)鏈的依賴呢？

現(xiàn)在特斯拉中國(guó)依賴癥有多強(qiáng)呢？

它在中國(guó)有上海超級(jí)工廠，去年汽車交付量是91.6萬(wàn)輛，占了特斯拉全球交付量一半以上，這工廠的供應(yīng)鏈超過95%都是國(guó)產(chǎn)化了，2025年價(jià)格調(diào)整后單月訂單激增200%，鞏固了特斯拉在中國(guó)新能源車市18.7%的市場(chǎng)份額；在磷酸鐵鋰產(chǎn)業(yè)鏈中，中國(guó)占據(jù)全球94%的產(chǎn)能，從原材料加工到技術(shù)迭代的全鏈條優(yōu)勢(shì)，讓韓國(guó)供應(yīng)商仍需依賴中國(guó)的關(guān)鍵材料。即便特斯拉與三星SDI達(dá)成協(xié)議，后者最早也要到2027年才能量產(chǎn)供貨，短期內(nèi)特斯拉仍無(wú)法擺脫對(duì)中國(guó)電池的依賴。

而且特斯拉還在中國(guó)繼續(xù)投資，在上海建了一個(gè)儲(chǔ)能超級(jí)工廠，各個(gè)業(yè)務(wù)都在跟中國(guó)深度綁定。也正因?yàn)槿绱?，它要是真的去中?guó)化，中國(guó)企業(yè)就得損失海量訂單。

而按特斯拉的說法，這波不怪它出軌，而是美國(guó)的關(guān)稅太狠毒，對(duì)它業(yè)務(wù)造成了過度影響，畢竟特朗普也是反復(fù)橫跳，所以特斯拉現(xiàn)在是全方位的劈腿、備胎，芯片不止靠臺(tái)積電了，還找韓國(guó)的三星電子下了價(jià)值1100多億人民幣的巨額訂單，電池也在去中國(guó)化，找lg新能源下了300多億的訂單。

這個(gè)操作是不是就和當(dāng)初的蘋果如出一轍。

庫(kù)克從幾年前就開始搞供應(yīng)鏈大轉(zhuǎn)移，把蘋果的產(chǎn)能往印度、越南搬，像印度折騰這么多年，已經(jīng)搶走了全球16%以上的iPhone產(chǎn)能，上半年是造了2390萬(wàn)臺(tái)iPhone。甚至到2026年，供給美國(guó)的iPhone手機(jī)可能全部都是印度制造。

越南也從中國(guó)手里搶走了20%的iPad訂單，65%的AirPods訂單。

當(dāng)然現(xiàn)在，不管是蘋果還是特斯拉想去中國(guó)化還是要走很長(zhǎng)的路，全球供應(yīng)鏈不是樂高積木，說拆就能拆的，現(xiàn)在還離不開中國(guó)的供應(yīng)鏈，人才還有成本優(yōu)勢(shì)。

現(xiàn)在，他們都是在政治壓力下搞的平衡術(shù)，搞風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)偂?/strong>

要知道，美國(guó)對(duì)中國(guó)電池征收的疊加關(guān)稅已高達(dá)40.9%，涵蓋基礎(chǔ)關(guān)稅、301條款關(guān)稅等多重名目，僅2025年4月就給特斯拉增加了3億美元的成本負(fù)擔(dān)。受此影響，特斯拉上海工廠出口北美的Model Y曾被迫停擺，Model S與Model X兩款旗艦車型因關(guān)稅導(dǎo)致售價(jià)飆升至145萬(wàn)元，最終無(wú)奈退出中國(guó)市場(chǎng)。作為特斯拉營(yíng)收增長(zhǎng)的核心引擎，儲(chǔ)能業(yè)務(wù)此前100%依賴寧德時(shí)代等中國(guó)供應(yīng)商，在關(guān)稅壓力下已成“重災(zāi)區(qū)”，尋找中國(guó)以外的替代方案成為必然選擇。

這場(chǎng)供應(yīng)鏈調(diào)整的背后，是特斯拉構(gòu)建“區(qū)域化供應(yīng)閉環(huán)”的長(zhǎng)期野心。在北美，通過墨西哥工廠規(guī)避對(duì)華關(guān)稅，借助韓國(guó)企業(yè)的美國(guó)產(chǎn)能保障儲(chǔ)能業(yè)務(wù)；在歐亞，以上海工廠為軸心，依托中國(guó)供應(yīng)鏈的成本與效率優(yōu)勢(shì)輻射市場(chǎng)。這種“不把雞蛋放在一個(gè)籃子里”的策略，本質(zhì)是為了對(duì)沖地緣政治風(fēng)險(xiǎn)，而非否定中國(guó)市場(chǎng)的價(jià)值。

對(duì)于我們要思考，中國(guó)供應(yīng)鏈沒有辦法在成本上守住絕對(duì)優(yōu)勢(shì)的話，就必須把技術(shù)、效率、良率練成獨(dú)家秘籍，減緩這些巨頭產(chǎn)能轉(zhuǎn)移的速度。