2025年10月14日，F(xiàn)BI在全球范圍發(fā)布了對陳志的通緝令。

通緝令上羅列的罪名很長：電信詐騙、人口販運(yùn)、強(qiáng)迫勞動、綁架、虐待，但是沒有“洗錢罪”這一項(xiàng)，F(xiàn)BI顯然想清楚了，他們要抓的不是一個躲在金融鏈條后的投機(jī)者，而是一個手上沾著血的殺人犯。

這份通緝令撕開了一個口子，讓公眾得以窺見那些被數(shù)字和術(shù)語掩蓋的真相。

公開數(shù)據(jù)顯示，陳志掌控著至少10個電詐園區(qū)，分布在柬埔寨的西港和金邊，里面有1250部手機(jī)、7.6萬個社交賬號，每日資金流水的峰值能達(dá)到3000萬美元——這個數(shù)字來自DOJ的新聞稿，是經(jīng)過鏈上數(shù)據(jù)和銀行流水交叉驗(yàn)證的峰值估算。

這3000萬美元背后，是多少個被騙得傾家蕩產(chǎn)的家庭？是多少個被“月薪兩萬+包吃住”的虛假招聘騙到柬埔寨的年輕人？是多少本被沒收的護(hù)照、多少道被毆打留下的傷疤、多少具再也回不了家的尸體？沒人能給出確切答案。

中國外交部說已經(jīng)從類似園區(qū)解救了數(shù)千人，但陳志的園區(qū)里還有多少人，死了多少人，到現(xiàn)在還是筆糊涂賬。

更讓人脊背發(fā)涼的是，這些園區(qū)從不是藏在深山老林里的秘密。在西港和金邊，當(dāng)?shù)厝硕贾滥切﹪邏Α㈤T口站著持械保安的建筑群是做什么的。但柬埔寨警方從未進(jìn)行過一次實(shí)質(zhì)性執(zhí)法，哪怕2022年國際刑警已經(jīng)對陳志發(fā)布了紅色通報，金邊法院那邊也始終沒有傳出批捕的消息，反而有消息說洪瑪奈辦公室曾發(fā)內(nèi)部電報提及“此人與國家經(jīng)濟(jì)利益相關(guān)”。

這一切的答案就藏在陳志的頭銜里。2017年的王家法令就明確他是內(nèi)政部“正部長級顧問”，這個頭銜等同于國家警察總署的高級編制；2020年7月，他一次性給洪森抗疫基金捐了300萬美元，后來又追加600萬美元疫苗款，換得國王御賜的“Neak Oknha 公爵”勛章；2022年4月，和平宮發(fā)布的官邸合照里，他的身份被標(biāo)注為“私人顧問”；即便2023年洪瑪奈接班，他的頭銜也沒變，官方公報里依舊寫著“Prime Minister’s Personal Adviser”。

那些每天從園區(qū)流出來的3000萬美元黑錢，在“合法”的通道里順暢流轉(zhuǎn)：先進(jìn)入陳志控股54%的太子銀行，再通過香港的兩家上市公司洗白，接著變成倫敦的高檔房產(chǎn)，最后換成加密貨幣存入冷錢包。每個環(huán)節(jié)都有合規(guī)審查，每個步驟都有機(jī)構(gòu)背書。

這就是為什么我說：陳志，不是一個人。

他是一套“前臺殺人+后臺洗錢”的完整系統(tǒng)，是一群“合法同謀”共同撐起的罪惡網(wǎng)絡(luò)。前臺在柬埔寨的園區(qū)里制造苦難，后臺在全球金融市場里清點(diǎn)贓款，而中間的每一個環(huán)節(jié)，都在裝作看不見。

一、前臺——高墻里的“人肉印鈔機(jī)”

在西港的海岸線附近，有一處占地面積近百畝的園區(qū)，外圍是三米高的鐵絲網(wǎng)，上面掛著“私人領(lǐng)地禁止入內(nèi)”的牌子，里面整齊排列著幾棟五層樓房，窗戶都裝著鐵欄桿。這是陳志旗下規(guī)模較大的一個電詐園區(qū)，也是2024年中國警方與柬埔寨合作解救231人的地方。

從空中俯瞰，這里更像一個工廠，一個專門生產(chǎn)“騙局”的工廠。

1250部手機(jī)是這里的核心生產(chǎn)設(shè)備，每部手機(jī)都對應(yīng)著不同的社交賬號，7.6萬個賬號被分成不同批次，分別負(fù)責(zé)“養(yǎng)號”“搭訕”“誘導(dǎo)投資”等不同環(huán)節(jié)。每天早上八點(diǎn)，園區(qū)里的“員工”準(zhǔn)時坐在電腦前，開始一天12到16小時的工作，直到深夜才能回到十幾個人擠在一起的宿舍。

這些“員工”大多是20到30歲的年輕人，來自中國各地，不少人是因?yàn)榍穫?、失業(yè)，或是想賺快錢才上了當(dāng)。他們以為自己是來做客服、做翻譯，直到下了飛機(jī)被人接進(jìn)園區(qū)，護(hù)照被收走的那一刻，才明白自己成了囚徒。

進(jìn)園后的第一件事是“培訓(xùn)”。有人會拿著打印好的話術(shù)本，教他們怎么在社交軟件上偽裝身份——男性通常裝作成功商人，女性則扮演溫柔白領(lǐng)，針對不同年齡段的受害者準(zhǔn)備了不同的聊天腳本。“殺豬盤”是最主要的騙局模式，先通過一兩周的聊天建立感情，再以“內(nèi)部消息”“穩(wěn)賺不賠”為誘餌，誘導(dǎo)受害者在虛假投資平臺充值。

完不成業(yè)績的后果很直接。罰款是最輕的，更多時候是體罰，用橡膠棍抽打、罰站一整天、關(guān)小黑屋都是常有的事。有人試圖反抗，就會被打得更狠，然后像商品一樣被轉(zhuǎn)賣給其他園區(qū)，價格從幾千美元到兩萬美元不等，取決于這個人“會不會騙”。

逃跑的代價更大。園區(qū)的圍墻不光有鐵絲網(wǎng)，還有24小時巡邏的保安，墻外是當(dāng)?shù)氐奈溲b人員，早就收了好處。有受害者曾在深夜順著床單往下滑，剛落地就被抓住，拖回園區(qū)后當(dāng)著所有人的面毒打，后來就再也沒人見過他。還有人選擇從五樓跳下，摔斷了腿，卻依舊沒能逃出去，最后不知死活。

這些人的痛苦，最終都變成了園區(qū)流水單上的數(shù)字。每天3000萬美元，一年就是109.5億美元，折合人民幣約780億。中國公安部的數(shù)據(jù)顯示，全國年均電詐案件有數(shù)百起，沒人知道陳志的園區(qū)占了多少，但單看這日流水規(guī)模，就足以想見受害者群體的龐大。

有受害者家屬在網(wǎng)上發(fā)帖求助，說自己的兒子被騙到柬埔寨后，只發(fā)來過一次求救信息，之后電話就打不通了。家屬四處奔波，找過中介、報過警，甚至聯(lián)系上了在柬埔寨的華人社團(tuán)，得到的回復(fù)卻是“那個園區(qū)動不得，后臺太硬”。直到2025年FBI通緝令發(fā)布，家屬才知道兒子可能就在陳志的園區(qū)里，但人還在不在，能不能回來，依舊是未知數(shù)。

柬埔寨警方的“缺位”格外顯眼。

當(dāng)?shù)鼐用裾f，偶爾會有警車在園區(qū)外晃一圈，但從不會進(jìn)去檢查。有記者曾就園區(qū)問題詢問柬埔寨內(nèi)政部官員，對方只是含糊其辭地說“正在調(diào)查”，之后就沒了下文。沒人會戳破這層窗戶紙——陳志給柬埔寨帶來了“經(jīng)濟(jì)利益”，太子銀行資產(chǎn)達(dá)42億美元，園區(qū)也能“解決”上萬人的“就業(yè)”，更別提他給高層的捐款和“顧問”身份帶來的隱性價值。

前臺的罪惡就這樣堂而皇之地存在著，靠著權(quán)力的保護(hù)傘，日復(fù)一日地運(yùn)轉(zhuǎn)。而那些從這里流出去的黑錢，正沿著一條精密設(shè)計的通道，流向全球各地。

二、后臺——黑錢的“環(huán)球旅行”

2025年10月16日，太子銀行的門口排起了長隊。

兩天前OFAC宣布全面封鎖這家銀行后，儲戶們發(fā)瘋似的趕來取錢，48小時內(nèi)就引發(fā)了擠兌。柬埔寨央行緊急注入5億美元流動性，才勉強(qiáng)穩(wěn)住局面，但銀行的SWIFT代碼PINCKHPP已經(jīng)被列入黑名單，國際業(yè)務(wù)徹底停擺。

很少有人知道，這家柬埔寨第三大商業(yè)銀行，正是陳志黑錢洗白的第一站。2018年，柬埔寨央行給太子銀行批了牌照，編號NBC/BK-2018-xxx，在柬央行官網(wǎng)上能查到完整的審批記錄。陳志持有54%的股權(quán)，擔(dān)任董事長，副手Guy Chhay持股46%，董事會7個席位里，陳志的人占了4個。

太子銀行2024年的年報顯示，銀行資產(chǎn)42億美元，存款28億美元，貸款23億美元，壞賬率只有0.9%，看起來是家經(jīng)營穩(wěn)健的正規(guī)金融機(jī)構(gòu)。但它的核心業(yè)務(wù)，是給電詐園區(qū)的黑錢“變法幣”。具體流程很簡單：受害者把錢轉(zhuǎn)到國內(nèi)銀行卡，地下錢莊收款后，通過多個賬戶分散轉(zhuǎn)入太子銀行，銀行再以“貿(mào)易融資”“跨境匯款”的名義，開具合規(guī)憑證，把錢通過SWIFT系統(tǒng)轉(zhuǎn)到香港的券商賬戶。

整個過程行云流水，柬埔寨央行的監(jiān)管始終“合規(guī)”。

即便太子銀行被封鎖后，也沒有任何央行官員被追責(zé)，仿佛這家銀行的牌照審批、日常監(jiān)管都不存在問題。

黑錢的第二站是香港。2021年10月，一家注冊在英屬維京群島的殼公司，通過香港券商以0.12港元/股的價格，場外收購了致浩達(dá)控股（01707）55%的股權(quán)，總價約8300萬港元。三個月后，這家殼公司又以0.28港元/股的價格，花1.65億港元買下了坤集團(tuán)（00924）55%的股份。

這兩筆收購的資金來源很明確，都是太子銀行發(fā)放的“股東貸款”，通過BVI殼公司走賬，再經(jīng)由香港券商完成支付。收購?fù)瓿珊?，陳志很快往兩家公司注入資產(chǎn)：致浩達(dá)控股注入了柬埔寨Koh Takiev海島旅游項(xiàng)目，坤集團(tuán)則注入了估值2.1億美元的Prince Plaza商場二期。香港聯(lián)交所批準(zhǔn)了這些資產(chǎn)注入，香港券商也出具了合規(guī)報告，宣稱通過了反洗錢審查。

就這樣，電詐園區(qū)里榨出來的黑錢，在香港變成了上市公司的市值，隨時可以通過股票減持變現(xiàn)。沒人追問注入資產(chǎn)的真實(shí)價值，也沒人深究收購資金的真正來源，只要手續(xù)齊全，香港的金融系統(tǒng)就愿意接納這筆錢。

第三站是倫敦。從2020年到2023年，陳志通過同樣的BVI殼公司加開曼基金的結(jié)構(gòu)，陸續(xù)在倫敦買下19處房產(chǎn)。最顯眼的是2022年7月購入的金融城60 Fenchurch Street整棟寫字樓，花了1億英鎊；北倫敦Avenue Road的豪宅花了1200萬英鎊；南部Croydon與Lewisham的17套公寓累計花了3400萬英鎊。

這些房產(chǎn)的登記手續(xù)都由倫敦的律師事務(wù)所代辦，資金通過英國的銀行轉(zhuǎn)賬，每一步都經(jīng)過了反洗錢審查。英國土地注冊處順利批準(zhǔn)了登記，直到2025年10月14日，英國內(nèi)政部才發(fā)布凍結(jié)令，登記號UKHO 2025/FRZ-1179，將這19處房產(chǎn)全部凍結(jié)。但凍結(jié)歸凍結(jié)，沒有任何一家銀行或律所因此被追責(zé)，仿佛他們對資金的來源真的一無所知。

古巴雪茄則是陳志洗錢網(wǎng)絡(luò)里最“優(yōu)雅”的一環(huán)。2021年3月，他與西班牙合伙人組成Allied Cigar Corporation，花14億美元從Imperial Brands手中買下了Habanos公司50%的股權(quán)。陳志通過Simply Advance Ltd（BVI）→Allied Cigar Fund LP（開曼）→Allied Cigar Corporation SLU（馬德里）的股權(quán)鏈條，持有28.5%的股份，同時擁有董事會否決權(quán)。

這個雪茄分銷鏈的核心市場在中國。通過香港Asia Uni Corporation Ltd，雪茄進(jìn)入上海外高橋保稅庫，再分銷到全國38家“哈瓦那之家”專賣店。2023年，對華銷售額達(dá)到4.7億歐元，占Habanos全球收入的52%。2021到2024年，Habanos累計派息2.21億歐元，陳志個人分得約6300萬歐元。

雪茄之所以是完美的洗錢工具，在于它的特殊性：高單價，一盒能賣幾千到幾萬元；現(xiàn)金交易多，高端禮品市場里很多人用現(xiàn)金結(jié)賬；庫存不透明，保稅庫里到底有多少貨，外界根本查不清。園區(qū)黑錢先到太子銀行，再轉(zhuǎn)到香港公司，香港公司以“進(jìn)口雪茄”的名義支付貨款，雪茄在中國賣出后，利潤就變成了合法的分紅。

古巴政府批準(zhǔn)了股權(quán)轉(zhuǎn)讓，中國海關(guān)批準(zhǔn)了雪茄進(jìn)口，38家專賣店在國內(nèi)公開營業(yè)。直到陳志被通緝，這些店還在正常開門，分紅是否停止也沒人知曉，中國的監(jiān)管機(jī)構(gòu)同樣沒有追責(zé)任何人。

最后的終點(diǎn)是加密貨幣。OFAC的訴狀附件A列出了12個bc1q開頭的冷錢包，里面總共存著127271枚比特幣，最早的歸集記錄始于2019年8月。這些比特幣的來源很清晰：園區(qū)每日的現(xiàn)金通過場外OTC換成USDT，再兌換成比特幣，整個過程由鏈上分析公司Chainalysis追蹤并出具了報告。

2025年10月14日，美司法部在紐約東區(qū)法院提起民事沒收，案號1:25-cv-05988，最終沒收了這些比特幣，當(dāng)日市值150億美元，這是DOJ史上最大規(guī)模的單次扣押。但加密貨幣的去中心化特性，讓這筆錢的追蹤花了整整三年——黑錢在鏈上只需要跑3分鐘，執(zhí)法機(jī)關(guān)就要追3個月。

從太子銀行到港股，從倫敦房產(chǎn)到古巴雪茄，再到比特幣錢包，陳志的黑錢完成了一場環(huán)球旅行。每個環(huán)節(jié)都有合法機(jī)構(gòu)背書，每個步驟都符合當(dāng)?shù)胤ㄒ?guī)，但串聯(lián)起來，就是一條沾滿鮮血的洗錢鏈條。這些機(jī)構(gòu)不是不知情，更多是“裝作不知情”，在利益面前選擇了沉默。

三、前臺+后臺=一張完整的罪惡網(wǎng)絡(luò)

把前臺的園區(qū)和后臺的金融鏈條放在一起看，就能明白陳志為什么“不是一個人”。這不是孤立的犯罪行為，而是一張由權(quán)力、資本、黑產(chǎn)交織而成的三螺旋網(wǎng)絡(luò)，每個節(jié)點(diǎn)都在為這臺罪惡機(jī)器提供動力。

前臺的電詐園區(qū)是現(xiàn)金流發(fā)動機(jī)，每天3000萬美元的流水是這臺機(jī)器的燃料。為了保證燃料供應(yīng)，柬埔寨的權(quán)力體系提供了全方位保護(hù)：內(nèi)政部的頭銜讓警方不敢執(zhí)法，國王御賜的公爵身份提供了身份庇護(hù)，洪森父子的顧問職位則讓他能直接接觸權(quán)力核心。沒有這些保護(hù)傘，園區(qū)連一天都運(yùn)轉(zhuǎn)不下去。

后臺的金融系統(tǒng)則是傳送帶和轉(zhuǎn)化器，把黑色的燃料變成白色的資產(chǎn)。太子銀行把現(xiàn)金變成合規(guī)的銀行存款，香港的上市公司把存款變成市值，倫敦的房產(chǎn)把市值變成固定資產(chǎn)，雪茄分銷鏈把固定資產(chǎn)變成穩(wěn)定的現(xiàn)金流，比特幣則把所有資產(chǎn)變成無法追蹤的數(shù)字財富。每個環(huán)節(jié)的金融機(jī)構(gòu)都在盡職盡責(zé)地完成自己的“工作”，用合規(guī)的外衣掩蓋罪惡的本質(zhì)。

這張網(wǎng)絡(luò)里的每個參與者，都扮演著不可或缺的角色。

柬埔寨央行批準(zhǔn)太子銀行的牌照，香港聯(lián)交所批準(zhǔn)資產(chǎn)注入，英國律師事務(wù)所設(shè)計信托結(jié)構(gòu)，西班牙合伙人組建雪茄公司，中國海關(guān)批準(zhǔn)雪茄進(jìn)口——他們不是被脅迫，而是主動或被動地成為了同謀。

這種運(yùn)作模式的核心，是“主權(quán)套利+監(jiān)管時差”。

陳志在柬埔寨利用主權(quán)保護(hù)進(jìn)行犯罪，柬埔寨政府說這是“合法生意”；資金轉(zhuǎn)到香港，香港的金融機(jī)構(gòu)說“過了反洗錢審查”；資產(chǎn)落到倫敦，英國的監(jiān)管部門說“符合登記規(guī)定”。每個國家和地區(qū)都只對自己轄區(qū)內(nèi)的環(huán)節(jié)負(fù)責(zé)，卻沒人對整條犯罪鏈條負(fù)責(zé)。

就像2022年國際刑警發(fā)布紅色通報后，柬埔寨以“證據(jù)不足”為由不予配合；2025年美司法部沒收比特幣后，英國只是凍結(jié)了房產(chǎn)，卻不追究金融機(jī)構(gòu)的責(zé)任；香港的兩家上市公司停牌了，但券商和聯(lián)交所依舊安然無恙。這種監(jiān)管上的縫隙，給了陳志可乘之機(jī)，讓他幾乎拿到了“殺人執(zhí)照”。

更值得深思的是，這張網(wǎng)絡(luò)的韌性遠(yuǎn)超想象。

2025年10月14日后，F(xiàn)BI全球通緝陳志，美國沒收了150億美元的比特幣，英國凍結(jié)了19處房產(chǎn)，新加坡凍結(jié)了相關(guān)賬戶，柬埔寨也凍結(jié)了太子銀行。但陳志本人依舊下落不明，沒人知道他是不是藏在某個有外交庇護(hù)的地方，或是已經(jīng)通過私人飛機(jī)跑到了其他國家。

更關(guān)鍵的是，那些支撐這張網(wǎng)絡(luò)的同謀們還在位。柬埔寨政府沒有撤銷陳志的任何頭銜，洪瑪奈從未就此表態(tài)，柬埔寨央行給太子銀行注入5億美元流動性，卻沒有追責(zé)任何官員；香港的兩家港股只是停牌，沒有券商或聯(lián)交所人員被問責(zé)；英國凍結(jié)了房產(chǎn)，但批準(zhǔn)交易的銀行和律所依舊正常營業(yè)；中國的38家雪茄專賣店還在開門，沒人去查它們的資金流向。

2025年10月25日，F(xiàn)BI的通緝令發(fā)布已經(jīng)11天，陳志依舊“目前下落不明”。網(wǎng)絡(luò)上關(guān)于他的討論越來越多，有人分析他可能藏在迪拜，有人說他拿著假護(hù)照去了南美，還有人猜測他早就通過私人飛機(jī)逃到了某個沒有引渡條約的國家。

但比起陳志的下落，更該追問的是：那些被關(guān)在園區(qū)里的人，還能出來嗎？那些被騙的家庭，能拿回?fù)p失嗎？那些為陳志提供保護(hù)和便利的機(jī)構(gòu)，會受到懲罰嗎？

答案大概率是否定的。

園區(qū)里的人或許還在被強(qiáng)迫工作，受害者的損失很難追回，而那些“合法”的同謀們，依舊在自己的崗位上各司其職。柬埔寨的官員還在發(fā)號施令，香港的券商還在做著交易，英國的律所還在設(shè)計信托，中國的雪茄店還在賣著高價雪茄。

他們會說自己“不知情”，會拿合規(guī)文件當(dāng)擋箭牌，會強(qiáng)調(diào)“沒有直接證據(jù)”。但這不過是自欺欺人。當(dāng)3000萬美元的黑錢每天從眼前流過，當(dāng)一個有政府頭銜的人收購上市公司和豪宅，當(dāng)高端雪茄的銷售額突然暴增，他們不可能真的一無所知，只是選擇了沉默。

這種沉默，比陳志的罪行更令人絕望。因?yàn)樽镄锌傆薪K點(diǎn)，而沉默會滋生更多的罪行。當(dāng)監(jiān)管的縫隙不被填補(bǔ)，當(dāng)同謀們不被追責(zé)，當(dāng)合規(guī)成為罪惡的保護(hù)傘，下一陳志可能不叫陳志，可能不在柬埔寨，可能不用電詐園區(qū)，可能換一種洗錢方式，但他一定會找到新的主權(quán)套利空間，找到新的監(jiān)管時差，找到新的“合法”同謀。

因?yàn)殛愔緩膩聿皇且粋€人。

他是一個系統(tǒng)的產(chǎn)物，是一群同謀的縮影。只要這個系統(tǒng)還在，只要這些同謀還在，罪惡就會一直延續(xù)下去。FBI或許終將抓到陳志，但那又怎樣？這張由權(quán)力、資本、黑產(chǎn)交織而成的網(wǎng)絡(luò)，還在靜靜地等待下一個代言人。

——完——